მზარდი აქციების მრავალწლიანი ბაზრის შემდეგ, შეზღუდულმა ღირებულების სტრატეგიამ წლეულს აჯობა, რადგან მზარდი საპროცენტო განაკვეთები ზეწოლას ახდენს აქციებზე.
ქვემოთ მოცემულია დიდი კაპიტალის აქციების ეკრანი, რომლებსაც აქვთ ზრდის მახასიათებლები. ეს შეიძლება გახდეს საწყისი წერტილი თქვენი საკუთარი მარაგის შერჩევის კვლევისთვის რთულ საბაზრო გარემოში.
პირველ რიგში, მოდით შევხედოთ S&P 500-ის წლევანდელ შესრულებას
SPX
და მისი ორი ქვეჯგუფი, S&P 500 Value Index და S&P 500 Growth Index, 9 სექტემბრის ჩათვლით:
თქვენ ხედავთ, რომ S&P500 ღირებულების ინდექსი 500 წლის განმავლობაში ბევრად უკეთესი იყო, ვიდრე S&P 2022 ზრდის ინდექსი.
ღირებულების ბანაკში მყოფი კომპანიები, ზოგადად, მოსალოდნელია, რომ ნაკლებად სწრაფად იზრდებიან, ვიდრე ზრდის ბანაკში მყოფი კომპანიები, მაშინ როცა ღირებულების აქციები ასევე იბრძვიან უფრო დაბალი, ვიდრე მოსალოდნელი მოგება და გაყიდვები. სექსუალურ კომპანიებს შეიძლება ჩანდეს უფრო სავარაუდოა, რომ ჩაითვალოს ღირებულების აქციები. თუმცა, არსებობს სექსუალური კომპანიების უამრავი მაგალითი, რომლებიც აგრძელებენ სწრაფად ზრდას.
S&P 500 ღირებულების ინდექსი შედგება 446 კომპანიისგან, რომლებიც შედგენილია სრული S&P 500-დან, რომლებიც ყველაზე მაღალია S&P Dow Jones Indices-ის მიერ შემუშავებულ კომპოზიტურ ქულაში, რომელიც მოიცავს საბალანსო ღირებულების, მოგების და გაყიდვების შეფასებას. შეგიძლიათ მეტი წაიკითხოთ S&P Dow Jones Indices-ის ღირებულების/ზრდის „სტილის კალათის“ მეთოდოლოგიის შესახებ აქ დაწკაპუნებით.
სკრინინგის ღირებულება აქციები ზრდის პოტენციალი
S&P 446 ღირებულების ინდექსის 500 შემადგენელიდან დაწყებული, თავდაპირველმა ეკრანმა აქციების სია შეამცირა 432-მდე, რომლებისთვისაც გაყიდვები და შემოსავალი თითო აქციაზე კონსენსუსური შეფასებები ხელმისაწვდომია 2024 წლის კალენდრის ჩათვლით FactSet-ის მიერ გამოკითხულ მინიმუმ ხუთ ანალიტიკოსს შორის. ჩვენ გამოვიყენეთ კალენდარული წლის შეფასებები, რადგან ბევრ კომპანიას აქვს ფისკალური წლები, რომლებიც არ ემთხვევა კალენდარს.
შემდეგ ჩვენ უფრო შორს წავედით ნებისმიერი კომპანიის გამოსაკვლევად, რომელსაც მოსალოდნელი იყო წმინდა ზარალის ჩვენება 2022, 2023 ან 2024 წლების კალენდარში. ამან ეკრანი 422 კომპანიამდე დაიკლო.
იმ 422 კომპანიას შორის S&P 500 Value Index-ში, აქ არის 20 ყველაზე მაღალი მოსალოდნელი ორწლიანი რთული წლიური ზრდის ტემპებით (CAGR) გაყიდვებისთვის 2024 წლამდე:
| კომპანია | Ticker | ორწლიანი სავარაუდო გაყიდვები CAGR 2024 წლამდე | სავარაუდო გაყიდვები - 2022 ($ მილიარდი) | სავარაუდო გაყიდვები - 2023 ($ მილიარდი) | სავარაუდო გაყიდვები - 2024 ($ მილიარდი) |
| Take-Two ინტერაქტიული პროგრამული უზრუნველყოფა Inc. | TTWO | 26.3% | $5,302 | $7,482 | $8,454 |
| SolarEdge Technologies Inc. | SEDG | 24.4% | $3,072 | $3,909 | $4,752 |
| Paycom Software Inc. | PAYC | 22.4% | $1,355 | $1,663 | $2,031 |
| Ceridian HCM Holding Inc. | CDAY | 16.8% | $1,228 | $1,434 | $1,674 |
| Twitter იმეილი | TWTR | 16.7% | $5,287 | $6,034 | $7,205 |
| Mastercard Inc. კლასი A | MA | 16.0% | $22,260 | $25,814 | $29,929 |
| Prologis Inc. | PLD | 15.6% | $4,673 | $5,486 | $6,243 |
| Salesforce Inc. | CRM | 15.5% | $30,657 | $35,244 | $40,875 |
| Abiomed Inc. | ABMD | 15.3% | $1,123 | $1,292 | $1,494 |
| Incyte Corp. | ინკი | 14.6% | $3,391 | $3,918 | $4,453 |
| ილუმინა იმეილი | ILMN | 14.3% | $4,733 | $5,453 | $6,180 |
| Berkshire Hathaway Inc. კლასი B | BRK | 14.1% | $269,039 | $335,270 | $350,527 |
| Paypal Holdings Inc. | PYPL | 14.1% | $27,858 | $31,703 | $36,285 |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | Cmg | 13.7% | $8,744 | $9,940 | $11,303 |
| Aptiv PLC | APTV | 13.7% | $17,190 | $19,619 | $22,212 |
| Intuitive Surgical Inc. | ISRG | 13.6% | $6,212 | $7,004 | $8,019 |
| Celanese Corp. | CE | 13.3% | $9,561 | $10,989 | $12,266 |
| Autodesk იმეილი | ADSK | 13.2% | $4,965 | $5,598 | $6,359 |
| Booking Holdings Inc. | BKNG | 12.6% | $16,859 | $19,179 | $21,366 |
| Activision Blizzard Inc. | ATVI | 12.5% | $8,016 | $9,612 | $10,146 |
| წყარო: ფაქტები |
დააწკაპუნეთ ტიკერებზე მეტი თითოეული კომპანიის შესახებ. დააწკაპუნეთ აქ დაწკაპუნებით ტომი კილგორის დეტალური სახელმძღვანელოსთვის ინფორმაციის სიმდიდრის შესახებ, რომელიც უფასოდ ხელმისაწვდომია MarketWatch-ის ციტატების გვერდებზე.
საფონდო ეკრანი, როგორიცაა ეს, ხაზს უსვამს მხოლოდ ერთ ფაქტორს. თუ სიაში ხედავთ რომელიმე კომპანიას, რომელიც საინტერესოა, მაშინ უნდა ჩაატაროთ საკუთარი კვლევა, რათა ჩამოაყალიბოთ საკუთარი აზრი იმის შესახებ, რამდენად სავარაუდოა, რომ კომპანია დარჩეს კონკურენტუნარიანი მომდევნო ათწლეულის განმავლობაში.
სიაში ყველაზე მაღალი რეიტინგის მქონე კომპანია Take-Two Interactive Software Inc.
TTWO,
რომელიც ავითარებს Grand Theft Auto ვიდეოთამაშებს Rockstar Games ლეიბლის მეშვეობით. ამ სერიის უახლესი გამოშვება იყო GTA V, რომელიც გამოვიდა 2013 წელს, მაგრამ კვლავ აქტიურად არის მხარდაჭერილი.
Jefferies-ის ანალიტიკოსი ენდრიუ უერკვიცმა Take-Two-ს „ყიდვა“ შეაფასა და კომპანია თავისი ფირმის „ფრენჩაიზის არჩევის“ სიაში შეიყვანა. Take-Two-ის მოსალოდნელი 26.3% გაყიდვები CAGR 2022 წლიდან 2024 წლამდე შეიძლება ასახავდეს მოლოდინს, რომ GTA VI გამოვა.
9 სექტემბერს კლიენტებისთვის მიწერილ ჩანაწერში, უერკვიცმა ნათლად აჩვენა, რომ მან არ იცის, როდის გამოვა თამაში, მაგრამ ასევე დაწერა: „რაც ჩვენ გვჯერა არის ის, რომ როდესაც ის გამოცხადდება, ჩვენ ვიხილავთ ხელახალი შეფასებას. შეფასებისას და აქციების თანმიმდევრული გაფასებისას, როგორც აღფრთოვანება და მოლოდინები.
”ჩვენ სიამოვნებით დაველოდებით მოთმინებით”, - დასძინა მან.
ბევრი ანალიტიკოსი ეთანხმება მას, როგორც ხედავთ ჯგუფის ანალიტიკოსთა მოსაზრებების ამ შეჯამებაზე:
| კომპანია | Ticker | გააზიარეთ "ყიდვის" შეფასებები | ნეიტრალური შეფასებების გაზიარება | გააზიარეთ "გაყიდვის" რეიტინგები | დახურვის ფასი – 9 სექტემბერი | კონსენსუსის ფასის სამიზნე | ნაგულისხმევი 12 თვის ზრდის პოტენციალი |
| Take-Two ინტერაქტიული პროგრამული უზრუნველყოფა Inc. | TTWO | 74% | 26% | 0% | $127.78 | $164.08 | 28% |
| SolarEdge Technologies Inc. | SEDG | 73% | 23% | 4% | $313.00 | $367.63 | 17% |
| Paycom Software Inc. | PAYC | 70% | 30% | 0% | $370.17 | $398.61 | 8% |
| Ceridian HCM Holding Inc. | CDAY | 56% | 38% | 6% | $63.57 | $71.38 | 12% |
| Twitter იმეილი | TWTR | 0% | 94% | 6% | $42.19 | $41.51 | -2% |
| Mastercard Inc. კლასი A | MA | 92% | 8% | 0% | $335.85 | $425.48 | 27% |
| Prologis Inc. | PLD | 75% | 25% | 0% | $129.63 | $161.93 | 25% |
| Salesforce Inc. | CRM | 86% | 14% | 0% | $162.59 | $221.07 | 36% |
| Abiomed Inc. | ABMD | 40% | 50% | 10% | $282.28 | $328.33 | 16% |
| Incyte Corp. | ინკი | 52% | 43% | 5% | $72.20 | $88.35 | 22% |
| ილუმინა იმეილი | ILMN | 28% | 55% | 17% | $210.35 | $242.69 | 15% |
| Berkshire Hathaway Inc. კლასი B | BRK | 29% | 71% | 0% | $285.77 | $356.62 | 25% |
| Paypal Holdings Inc. | PYPL | 71% | 29% | 0% | $96.23 | $119.39 | 24% |
| Chipotle Mexican Grill Inc. | Cmg | 70% | 30% | 0% | $1,723.32 | $1,781.77 | 3% |
| Aptiv PLC | APTV | 74% | 19% | 7% | $96.74 | $130.41 | 35% |
| Intuitive Surgical Inc. | ISRG | 64% | 32% | 4% | $221.32 | $255.19 | 15% |
| Celanese Corp. | CE | 54% | 38% | 8% | $115.29 | $145.14 | 26% |
| Autodesk იმეილი | ADSK | 70% | 26% | 4% | $211.68 | $256.30 | 21% |
| Booking Holdings Inc. | BKNG | 66% | 31% | 3% | $1,981.03 | $2,397.46 | 21% |
| Activision Blizzard Inc. | ATVI | 46% | 54% | 0% | $78.51 | $93.59 | 19% |
| წყარო: ფაქტები |
არ გამოგრჩეთ: 12 ნახევარგამტარული მარაგი იკლებს კლების ტენდენციას
და შემოსავლისთვის: პრივილეგირებულ აქციებს შეუძლიათ შესთავაზონ ფარული შესაძლებლობები დივიდენდის ინვესტორებს. უბრალოდ შეხედეთ JPMorgan Chase-ის მაგალითს.
მოუსმინეთ რეი დალიოს MarketWatch-ს საუკეთესო ახალი იდეები ფულის ფესტივალში 21 და 22 სექტემბერს ნიუ-იორკში. ჰეჯ-ფონდის პიონერს აქვს მტკიცე შეხედულებები იმის შესახებ, თუ საით მიემართება ეკონომიკა.
20 ღირებულების აქცია, რომელთა ზრდის პოტენციალი შეუმჩნეველი რჩება ინვესტორების მიერ
მზარდი აქციების მრავალწლიანი ბაზრის შემდეგ, შეზღუდულმა ღირებულების სტრატეგიამ წლეულს აჯობა, რადგან მზარდი საპროცენტო განაკვეთები ზეწოლას ახდენს აქციებზე.
ქვემოთ მოცემულია დიდი კაპიტალის აქციების ეკრანი, რომლებსაც აქვთ ზრდის მახასიათებლები. ეს შეიძლება გახდეს საწყისი წერტილი თქვენი საკუთარი მარაგის შერჩევის კვლევისთვის რთულ საბაზრო გარემოში.
პირველ რიგში, მოდით შევხედოთ S&P 500-ის წლევანდელ შესრულებას
SPX
და მისი ორი ქვეჯგუფი, S&P 500 Value Index და S&P 500 Growth Index, 9 სექტემბრის ჩათვლით:
ფაქტები
თქვენ ხედავთ, რომ S&P500 ღირებულების ინდექსი 500 წლის განმავლობაში ბევრად უკეთესი იყო, ვიდრე S&P 2022 ზრდის ინდექსი.
ღირებულების ბანაკში მყოფი კომპანიები, ზოგადად, მოსალოდნელია, რომ ნაკლებად სწრაფად იზრდებიან, ვიდრე ზრდის ბანაკში მყოფი კომპანიები, მაშინ როცა ღირებულების აქციები ასევე იბრძვიან უფრო დაბალი, ვიდრე მოსალოდნელი მოგება და გაყიდვები. სექსუალურ კომპანიებს შეიძლება ჩანდეს უფრო სავარაუდოა, რომ ჩაითვალოს ღირებულების აქციები. თუმცა, არსებობს სექსუალური კომპანიების უამრავი მაგალითი, რომლებიც აგრძელებენ სწრაფად ზრდას.
S&P 500 ღირებულების ინდექსი შედგება 446 კომპანიისგან, რომლებიც შედგენილია სრული S&P 500-დან, რომლებიც ყველაზე მაღალია S&P Dow Jones Indices-ის მიერ შემუშავებულ კომპოზიტურ ქულაში, რომელიც მოიცავს საბალანსო ღირებულების, მოგების და გაყიდვების შეფასებას. შეგიძლიათ მეტი წაიკითხოთ S&P Dow Jones Indices-ის ღირებულების/ზრდის „სტილის კალათის“ მეთოდოლოგიის შესახებ აქ დაწკაპუნებით.
სკრინინგის ღირებულება აქციები ზრდის პოტენციალი
S&P 446 ღირებულების ინდექსის 500 შემადგენელიდან დაწყებული, თავდაპირველმა ეკრანმა აქციების სია შეამცირა 432-მდე, რომლებისთვისაც გაყიდვები და შემოსავალი თითო აქციაზე კონსენსუსური შეფასებები ხელმისაწვდომია 2024 წლის კალენდრის ჩათვლით FactSet-ის მიერ გამოკითხულ მინიმუმ ხუთ ანალიტიკოსს შორის. ჩვენ გამოვიყენეთ კალენდარული წლის შეფასებები, რადგან ბევრ კომპანიას აქვს ფისკალური წლები, რომლებიც არ ემთხვევა კალენდარს.
შემდეგ ჩვენ უფრო შორს წავედით ნებისმიერი კომპანიის გამოსაკვლევად, რომელსაც მოსალოდნელი იყო წმინდა ზარალის ჩვენება 2022, 2023 ან 2024 წლების კალენდარში. ამან ეკრანი 422 კომპანიამდე დაიკლო.
იმ 422 კომპანიას შორის S&P 500 Value Index-ში, აქ არის 20 ყველაზე მაღალი მოსალოდნელი ორწლიანი რთული წლიური ზრდის ტემპებით (CAGR) გაყიდვებისთვის 2024 წლამდე:
დააწკაპუნეთ ტიკერებზე მეტი თითოეული კომპანიის შესახებ. დააწკაპუნეთ აქ დაწკაპუნებით ტომი კილგორის დეტალური სახელმძღვანელოსთვის ინფორმაციის სიმდიდრის შესახებ, რომელიც უფასოდ ხელმისაწვდომია MarketWatch-ის ციტატების გვერდებზე.
საფონდო ეკრანი, როგორიცაა ეს, ხაზს უსვამს მხოლოდ ერთ ფაქტორს. თუ სიაში ხედავთ რომელიმე კომპანიას, რომელიც საინტერესოა, მაშინ უნდა ჩაატაროთ საკუთარი კვლევა, რათა ჩამოაყალიბოთ საკუთარი აზრი იმის შესახებ, რამდენად სავარაუდოა, რომ კომპანია დარჩეს კონკურენტუნარიანი მომდევნო ათწლეულის განმავლობაში.
სიაში ყველაზე მაღალი რეიტინგის მქონე კომპანია Take-Two Interactive Software Inc.
TTWO,
რომელიც ავითარებს Grand Theft Auto ვიდეოთამაშებს Rockstar Games ლეიბლის მეშვეობით. ამ სერიის უახლესი გამოშვება იყო GTA V, რომელიც გამოვიდა 2013 წელს, მაგრამ კვლავ აქტიურად არის მხარდაჭერილი.
Jefferies-ის ანალიტიკოსი ენდრიუ უერკვიცმა Take-Two-ს „ყიდვა“ შეაფასა და კომპანია თავისი ფირმის „ფრენჩაიზის არჩევის“ სიაში შეიყვანა. Take-Two-ის მოსალოდნელი 26.3% გაყიდვები CAGR 2022 წლიდან 2024 წლამდე შეიძლება ასახავდეს მოლოდინს, რომ GTA VI გამოვა.
9 სექტემბერს კლიენტებისთვის მიწერილ ჩანაწერში, უერკვიცმა ნათლად აჩვენა, რომ მან არ იცის, როდის გამოვა თამაში, მაგრამ ასევე დაწერა: „რაც ჩვენ გვჯერა არის ის, რომ როდესაც ის გამოცხადდება, ჩვენ ვიხილავთ ხელახალი შეფასებას. შეფასებისას და აქციების თანმიმდევრული გაფასებისას, როგორც აღფრთოვანება და მოლოდინები.
”ჩვენ სიამოვნებით დაველოდებით მოთმინებით”, - დასძინა მან.
ბევრი ანალიტიკოსი ეთანხმება მას, როგორც ხედავთ ჯგუფის ანალიტიკოსთა მოსაზრებების ამ შეჯამებაზე:
არ გამოგრჩეთ: 12 ნახევარგამტარული მარაგი იკლებს კლების ტენდენციას
და შემოსავლისთვის: პრივილეგირებულ აქციებს შეუძლიათ შესთავაზონ ფარული შესაძლებლობები დივიდენდის ინვესტორებს. უბრალოდ შეხედეთ JPMorgan Chase-ის მაგალითს.
მოუსმინეთ რეი დალიოს MarketWatch-ს საუკეთესო ახალი იდეები ფულის ფესტივალში 21 და 22 სექტემბერს ნიუ-იორკში. ჰეჯ-ფონდის პიონერს აქვს მტკიცე შეხედულებები იმის შესახებ, თუ საით მიემართება ეკონომიკა.
წყარო: https://www.marketwatch.com/story/20-value-stocks-whose-growth-potential-is-overlooked-by-investors-11663006190?siteid=yhoof2&yptr=yahoo