მიუხედავად იმისა, რომ გასული წელი არ იყო განსაკუთრებით კარგი წელი საფონდო ინვესტორებისთვის, ერთმა კაცმა მაინც დახურა ის ღიმილით. კენ გრიფინი, ციტადელი ჰეჯ-ფონდის მილიარდერი დამფუძნებელი, გასულ წელს არ აჯობა ბაზრებს - მან მოახერხა მათზე 16 მილიარდი დოლარის ზღვარი. ეს იყო უოლ სტრიტის ჰეჯ-ფონდის ყველაზე მაღალი წლიური მოგება და ასახავდა ციტადელის ფლაგმანი ფონდის მიერ გამომუშავებულ 38%-იან მოგებას.
ახლა ჩვენ ყველამ ვიცით, რომ წარსული სპექტაკლი არ არის მომავალი მოგების გარანტია – მაგრამ მხოლოდ ადამიანურია იმის სურვილი, რომ გაჰყვეს გამარჯვებულს და გრიფინის წარმატებამ მართლაც დაღმავალ ბაზარზე, ამ დროისთვის მას თავი და მხრები ჩვეულებრივზე მაღლა აყენებს.
ბოლო მარეგულირებელი დოკუმენტები აჩვენებს, რომ გრიფინი ძლიერად გადავიდა მაღალმოსავლიანობაზე დივიდენდის აქციები, საფონდო ბირჟის ტრადიციული თავდაცვითი თამაში.
TipRanks-ის მონაცემთა ბაზის გამოყენებით, ჩვენ მოვიყვანეთ დეტალები გრიფინის ორი ნაბიჯის შესახებ, ორივე Buy-რეიტინგული აქცია, დივიდენდების შემოსავალი 6%-ზე მეტი. ჩვენ შეგვიძლია მივმართოთ უოლ სტრიტის ანალიტიკოსებს, რათა გავარკვიოთ, კიდევ რამ შეიძლება მიიპყრო ეს აქციები გრიფინის ყურადღების ცენტრში. მოდით უფრო ახლოს მივხედოთ.
New York Community Bancorp (NYCB)
ჩვენ დავიწყებთ New York Community Bancorp-ით, საბანკო ინდუსტრიის მთავარი სახელით. NYCB-მ ახლახან შეიძინა Flagstar Bank და ახლა არის ერთ-ერთი უდიდესი რეგიონალური ბანკი აშშ-ში. ბანკი საცალო და კომერციულ კლიენტებს სთავაზობს მომსახურების სრულ სპექტრს, მათ შორის იპოთეკის წარმოშობას და მომსახურებას.
კომპანიამ 4 იანვარს გამოაცხადა თავისი 22Q31 და სრული წლის შედეგები და დაინახა დაუყოვნებელი დადებითი ეფექტი მის აქციებზე. ფინანსურმა გამოცემამ აჩვენა ქვედა ხაზი 30 ცენტი თითო განზავებულ აქციაზე მეოთხე კვარტალში, ზუსტად იგივე შედეგი, რაც ერთი წლის წინათ - მაგრამ მოსალოდნელ 4 ცენტზე ბევრად აღემატება. მთელი წლის EPS-ის ფასი იყო 20 აშშ დოლარი თითო განზავებულ აქციაზე, 1.26 წლის 1.20 დოლართან შედარებით.
ბალანსზე ბანკს ჰქონდა 90.1 მილიარდი დოლარის აქტივები, 63-ე კვარტალში 4 მილიარდი დოლარის მაჩვენებელთან შედარებით. მთლიანობაში შედის 21 მილიარდი დოლარის აქტივები, რომლებიც დაგროვდა Flagstar-ის შეძენის დროს.
ასევე იანვარში, NYCB-მ გამოაცხადა შემდეგი დივიდენდის გადახდა, 16 თებერვალს. გადახდა, 17 ცენტი თითო საერთო აქციაზე, წლიურია 68 ცენტამდე და იძლევა 7.1% სარგებელს. კომპანიას აქვს დივიდენდი 17 ცენტად აქციაზე 2016 წლიდან და აქვს გადახდების ისტორია 1994 წლიდან.
კენ გრიფინი აშკარად ხედავს ამ ბანკორპს, როგორც ჯანსაღ ინვესტიციას, რადგან მისი ბოლო Q4-ის შეგროვება აჩვენებს, რომ მან ძვირად იყიდა. ფაქტობრივად, გრიფინმა გააფართოვა თავისი არსებული პოზიცია NYCB-ში 12.4 მილიონზე მეტი აქციით - ან უზარმაზარი 13,215%. მისი საკუთრების წილი კომპანიაში ახლა 119 მილიონ დოლარზე მეტია.
გრიფინი არ არის ერთადერთი მზარდი ამ აქციაზე. 5 ვარსკვლავიანი ანალიტიკოსი ჯონ არფსტრომი, რომელიც აშუქებს NYCB-ს RBC-სთვის, ამაღლებულ პოზიციას იკავებს და წერს: „ჩვენ მიგვაჩნია, რომ ძირითადი ტენდენციები ხელსაყრელია ძლიერი ორგანული სესხებისა და დეპოზიტების ზრდის გამო, მოსალოდნელზე უკეთესი მარჟის გაფართოებით და სტაბილური საკრედიტო ხარისხით. გარდა ამისა, კომპანიამ გამოაცხადა Flagstar-ის იპოთეკური ბიზნესის მატერიალური რესტრუქტურიზაცია, რაც დროთა განმავლობაში ხელს შეუწყობს ხარჯების ბაზის გაუმჯობესებას და ეფექტურობას. საერთო ჯამში, ჩვენ გვჯერა, რომ პერსპექტივა გონივრულია, თუმცა დამოკიდებულია Flagstar-ის ინტეგრაციისა და რესტრუქტურიზაციის აქტივობების წარმატებულ შესრულებაზე.”
მოლოდინში, Arfstrom ადგენს უკეთესი შესრულების (ანუ ყიდვის) რეიტინგს NYCB აქციებზე, 12$-ის ფასის მიზნებთან ერთად. მიმდინარე დივიდენდის შემოსავალზე და მოსალოდნელ ფასის მატებაზე დაყრდნობით, აქციას აქვს ~33% პოტენციური მთლიანი ანაზღაურების პროფილი. (არფსტრომის ჩანაწერის სანახავად, დააკლიკე აქ)
უფრო დიდ სურათს რომ გადავხედოთ, აღმოვაჩენთ, რომ 11 ანალიტიკოსმა აწონ-დაწონა NYCB-ს ბოლო დროს; მათი მიმოხილვები მოიცავს 5-ს ყიდვისთვის და 6-ის შესაჩერებლად, ზომიერი ყიდვის კონსენსუსის რეიტინგისთვის. (იხ NYCB საფონდო პროგნოზი)
Newell ბრენდები Inc. (NWL)
საბანკო ოპერაციიდან ჩვენ გადავალთ სამომხმარებლო საშუალებებზე. Newell Brands შეიძლება არ იყოს სახელი, რომელიც თქვენ იცით – მაგრამ თითქმის დარწმუნებულია, რომ თქვენ იყენებდით კომპანიის პროდუქტებს. Newell არის ისეთი ცნობილი ბრენდების მწარმოებელი და დისტრიბუტორი, როგორიცაა Paper Mate და Parker კალმები, X-Acto დანები, Sharpie markets, Rubbermaid კონტეინერები, Baby Jogger ეტლები და კიდევ Mr. Coffee.
მიუხედავად იმისა, რომ ნიუელს ყოველდღიურობის სხვადასხვა ასპექტში აქვს ხელი, გასული წლის განმავლობაში იგი ექვემდებარება ინფლაციურ ზეწოლას. ფასების მატებასთან ერთად მომხმარებლებმა დაიწყეს არასასურველი ნივთების შემცირება - ამავდროულად, ისეთი კომპანიები, როგორიცაა ნიუელი, ასევე განიცდიდნენ ზეწოლას საკუთარ შესყიდვების ოფისებში, რადგან ნედლეულის ხარჯები გაიზარდა.
შედეგი, კომპანიის ახლახან მოხსენებულ 4Q22-ის შედეგებში, იყო გაყიდვების კლება წელიწადში. კვარტალური წმინდა გაყიდვები შემცირდა 18.5%-ით $2.3 მილიარდამდე; ძირითადი გაყიდვები 9.4%-ით შემცირდა. კომპანიამ ასევე დაინახა არასამთავრობო GAAP EPS ვარდნა 53 ცენტიდან მესამე კვარტალში მხოლოდ 3 ცენტამდე მეოთხე კვარტალში. თუმცა, Q16 EPS-მა მოლოდინი დიდი სხვაობით გადააჭარბა; ანალიტიკოსები აქციაზე სულ რაღაც 4 ცენტს ეძებდნენ.
ამავდროულად, ნიუელმა შეინარჩუნა დივიდენდის საკმაოდ საიმედო გადახდა. კომპანიამ ამ თვეში გამოაცხადა შემდეგი გადახდა 15 მარტისთვის, თითო საერთო აქციაზე 23 ცენტად. ნიუელს დივიდენდი ამ დონეზე 2017 წლიდან აქვს და 92 ცენტის წლიური გადახდა ახლა 6.1%-ს იძლევა - დაახლოებით სამჯერ ვიდრე S&P-ის სიაში შემავალ ფირმებს შორის საშუალო დივიდენდის შემოსავალი.
ნათელია, რომ კენ გრიფინმა დაინახა რაღაც ღირებული ნიუელ ბრენდში; მას ჰქონდა ღია პოზიცია აქციაზე და დაიტვირთა კიდევ 2,285,158 აქცია მეოთხე კვარტალში. ამან გააფართოვა მისი საკუთრება NWL-ში 4%-ზე მეტით და მისცა მას 300 მილიონ დოლარზე მეტი პროცენტი კომპანიაში.
გრიფინი აქ ერთადერთი ხარი არ არის. ამ სამომხმარებლო ძირითადი კომპანიის შესახებ გაშუქებისას, JP Morgan-ის ანალიტიკოსი ანდრეა ტეიშეირა ხედავს, რომ ეს ასუფთავებს წინსვლას.
„გრძელვადიან პერსპექტივაში ჩვენ პოზიტიურად ვრჩებით, რადგან ვფიქრობთ, რომ 1 H23-ის შემდეგ (მე-2 კვარტალში თანმიმდევრული პროგრესით), კომპანია დაიწყებს უპირატესობების ჩვენებას რესტრუქტურიზაციისგან (პროექტი OVID და პროექტი Phoenix დაინერგა იანვარში - იხილეთ ჩვენი შენიშვნა). დეკემბერში გამოცხადებული ხელმძღვანელობის უახლეს ცვლილებით, რომელიც ამ საგზაო რუქის უკეთ შესრულების საშუალებას იძლევა. მართალია, კომპანია ხედავს უფრო დიდ ზეწოლას, ვიდრე თავდაპირველად მოსალოდნელი იყო ზოგიერთ უფრო დისკრეციულ კატეგორიებში ან უფრო დაბალ შემოსავლიან მომხმარებლებზე (მაგ., მცირე ტექნიკა, სახლის სუნამოები), მაგრამ ჩვენ ველით, რომ უქონლობის უმეტესი ნაწილი 23H2-ის სხვაგან იქნება აღებული. (მაგ., კომერციული გადაწყვეტილებები და გაყიდვა სწავლა და განვითარებაში)“ - თქვა ტეშეირამ.
„მიუხედავად იმისა, რომ ინვესტორები შეიძლება უბრალოდ „მოიცადონ და დაინახონ“ აქედან გამომდინარე მომხმარებლის ტრაექტორიის შესახებ გაურკვევლობის გამო, ჩვენ ვფიქრობთ, რომ მიმდინარე შეფასება ზედმეტად იაფია იგნორირებად“, - შეაჯამა ანალიტიკოსმა.
Teixeira-ს აზრით, ნიუელის შესაძლებლობები ღირს Overweight (ანუ ყიდვა) რეიტინგი, და მისი $18 ფასის სამიზნე ვარაუდობს, რომ მას აქვს ადგილი 18% აქციების მადლიერებისთვის მომავალ წელს. (ტეშეირას ჩანაწერის სანახავად, დააკლიკე აქ)
მთლიანობაში, Newell Brands-ს აქვს 9 უახლესი მიმოხილვა Wall Street-ის ანალიტიკოსებისგან და ეს მიმოხილვები იყოფა 4-ად ყიდვაზე ან შეჩერებაზე, 1-ით გაყიდვაზე - ყველა ამატებს ზომიერი ყიდვის კონსენსუსის რეიტინგს. (იხ NWL საფონდო პროგნოზი)
დივიდენდის აქციების სავაჭრო იდეებისთვის კარგი იდეების მოსაძიებლად, ეწვიეთ TipRanks- ს შეძენის საუკეთესო აქციები, ინსტრუმენტი, რომელიც აერთიანებს TipRanks-ის კაპიტალის ყველა ინფორმაციას.
პასუხისმგებლობის შეზღუდვის განაცხადი: ამ სტატიაში გამოთქმული მოსაზრებები მხოლოდ გამოჩენილი ანალიტიკოსების მოსაზრებებს წარმოადგენს. შინაარსი გამიზნულია მხოლოდ ინფორმაციული მიზნებისთვის. ნებისმიერი ინვესტიციის განხორციელებამდე ძალიან მნიშვნელოვანია გააკეთოთ საკუთარი ანალიზი.
წყარო: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-ken-griffin-bets-big-161039826.html