ქეით ვუდის ARK Invest-ის გაბედულმა ფსონებმა მაღალი მფრინავი ტექნოლოგიების აქციებზე გაანადგურა აქციონერთა დაახლოებით 1.3 მილიარდი დოლარი ბოლო ათწლეულის განმავლობაში. Morningstar ანალიზი ნაპოვნია ამ კვირაში გამოქვეყნებული.
და ეს დანაკარგები არ ითვალისწინებს იმ მკვეთრ ვარდნას, რომელიც დაფიქსირდა ARK-ის საინვესტიციო შეთავაზებების ჯგუფში, ამ წელს.
Morningstar-ის თანახმად, ამ დანაკარგების უმეტესი ნაწილი ძირითადად ARK-ის ორი აქტიურად მართული მანქანიდან მოვიდა გასულ წელს: ARK Genomic Revolution ETF (ARKG) და ARK Fintech Innovation ETF (ARKF).
ARK გენომიური რევოლუციის ფონდი - დაახლოებით 2.4 მილიარდი დოლარის აქტივების მართვის ქვეშ - დაეცა დაახლოებით 34% 2021 წელს. Yahoo Finance მონაცემები, მაშინაც კი, საფონდო ბირჟისთვის აფეთქებული წლის განმავლობაში, როდესაც საორიენტაციო S&P 500-მა 28.7% დააბრუნა, ხოლო ტექნოლოგიურად მძიმე Nasdaq 100-მა 27.5%.
ARK Fintech Innovation ETF-მა, 817 მილიონი დოლარის წმინდა აქტივებით, გასულ წელს დაკარგა დაახლოებით 18%.
2022 წლიდან დღემდე, სახსრები შემცირდა 49%-ით და 62%-ით, შესაბამისად - ზარალი, რომელიც არ არის ასახული Morningstar-ის მონაცემებში.
ARK'S ETFs დაიკავა მეხუთე ადგილი Morningstar-ის ტოპ 10 სიმდიდრის დამღუპველი ფონდების სიაში, რომელიც შედგენილია პორტფელის სტრატეგის Amy C. Arnott-ის მიერ და დაიკავა საინვესტიციო მანქანების ქვემოთ Credit Suisse, ALPS, Kraneshares და Barclays.
„უმეტეს შემთხვევაში, ყველაზე ცუდი შედეგიანი ფონდების ოჯახების ქონება მათი საინვესტიციო ფოკუსირების პროდუქტია“, - თქვა არნოტმა ანალიზში და აღნიშნა, რომ ფირმების უმეტესობას, რომლებიც ხედავდნენ ყველაზე დიდ ზარალს კლიენტებისთვის, ჰქონდათ ფონდების შემადგენლობა, რომელიც ფოკუსირებული იყო ისეთ კატეგორიებზე, როგორიცაა საქონელი, ბუნებრივი რესურსები. და განვითარებადი ბაზრები.
Cathie Wood's ARK-ის შემთხვევაში, საინვესტიციო მენეჯმენტის ფირმა იყენებს აქტიურად მართულ კაპიტალის სტრატეგიას, თანხებით, რომლებიც ორიენტირებულია დამრღვევ ინოვაციებზე ხუთ საინვესტიციო თემაზე - ხელოვნური ინტელექტი, ავტონომიური მანქანები, ფინტექი, დნმ-ის თანმიმდევრობა და რობოტიკა და 3D ბეჭდვა.
ამ ინდუსტრიების კომპანიებს განსაკუთრებით მძიმე დარტყმა მიაყენეს გასული წლის ბოლოდან, რადგან ფედერალური სარეზერვო სისტემა ჩამოშორდა მარტივი ფულის პოლიტიკას, რამაც გამოიწვია ინვესტორების ენთუზიაზმი ბაზრის სპეკულაციური, მაღალი მფრინავი ჯიბეების მიმართ, ინფლაციის შემცირების მცდელობისას.
„ყოველთვის, როდესაც თქვენ გაქვთ ზრდაზე ორიენტირებული ინვესტიციის სტილი, ეს აქციები ძალიან მგრძნობიარე იქნება საპროცენტო განაკვეთების ნებისმიერი ზრდის მიმართ, რადგან ამ აქციების ღირებულების დიდი ნაწილი ეფუძნება ფულად ნაკადებს მომავალში“, - თქვა არნოტმა ინტერვიუში. Yahoo Finance-თან ერთად.
”ნებისმიერი საპროცენტო განაკვეთის ზრდა მუდმივად უარყოფითი იქნება იმ ტიპის აქციებისთვის, რომლებზეც ყურადღებას ამახვილებს Ark”, - თქვა მან და დასძინა, რომ აქციები განსაკუთრებით არ დაზიანდება რეცესიის გამო.
ARK-ის ფლაგმანი საბირჟო ვაჭრობის ფონდი, ARK Innovation ETF (ARKK) - ხშირად განიხილება, როგორც აშშ-ს სპეკულაციური ტექნოლოგიური აქციების მარიონეტული - წელს 60%-ზე მეტი დაეცა. ARKK-ს აქვს დაახლოებით 8 მილიარდი დოლარის წმინდა აქტივები. ARKK-მა პოპულარობა მოიპოვა 150 წელს განსაცვიფრებელი პანდემიის 2020%-იანი დაბრუნების შემდეგ, რამაც ხელი შეუწყო მას 20.6 წელს 2021 მილიარდი დოლარის სავარაუდო შემოდინების მოზიდვას, მორნინგსტარის თანახმად.
ვუდი ამ წლის დასაწყისში დაჰპირდა ARKK ETF ინვესტორებს 50%-იანი წლიური განაკვეთი დაბრუნების მომდევნო ხუთი წლის განმავლობაში.
აპრილში მიცემულ ინტერვიუში ვუდმა თქვა, რომ ARKK-ის კლება 36%-ით, იმ დროისთვის, ვარაუდობდა, რომ დაბრუნების მოლოდინი ყოველწლიურად 50%-დან 15%-მდე გაიზარდა. მას შემდეგ, ARKK დაეცა კიდევ 44% -ით და დაეცა დაახლოებით 64% წელს ოთხშაბათის დახურვის მდგომარეობით.
„აკმაყოფილებს თუ არა ეს აქციები კეტის პროგნოზებს, ეს კითხვის ნიშანია, მაგრამ მე ვფიქრობ, რომ ადამიანებმა აუცილებლად უნდა გააცნობიერონ, რომ ანაზღაურების ტიპი, რომელიც ჩვენ ვნახეთ 2020 წელს, როდესაც ARK-ის რამდენიმე ფონდს ჰქონდა სამნიშნა ანაზღაურება – ეს ძალიან ნაკლებად სავარაუდოა, რომ განმეორდეს ნებისმიერი მომავალი წელი“, - თქვა არნოტმა.
ინვესტორები ARKK-ში, რომლებიც შევიდნენ 2014 წელს დაარსებისთანავე, კვლავ მწვანეში იქნებიან. Yahoo Finance-სთვის მიწოდებულ გამოთვლებში, არნოტმა თქვა, რომ ფონდის გაშვების დროს $10,000 ინვესტიცია იქნება $18,951 ოთხშაბათის დახურვის მდგომარეობით $34.35 – მაგრამ ინვესტორების უმეტესობა მანქანაში არ შემოსულა ბოლო წლებში.
ვინმე, ვინც იყიდა ხუთი წლის წინ $10,000 ინვესტიციით, არნოტის მათემატიკის მიხედვით, თითქმის არ დაირღვა. მაგრამ ინვესტორი, რომელიც შემოვიდა ARKK-ში სამი წლის წინ ამ თანხით, $7,176-მდე შემცირდებოდა.
მკვეთრი კლების ფონზეც კი, Bloomberg-ის მონაცემები აჩვენებს, რომ ARKK-მა მიიზიდა დაახლოებით 1.5 მილიარდი დოლარის შემოდინება წლიდან დღემდე.
-
ალექსანდრა სემენოვა არის Yahoo Finance-ის რეპორტიორი. მიჰყევით მას Twitter-ზე @alexandraandnyc
დააწკაპუნეთ აქ Yahoo Finance პლატფორმის უახლესი ტენდენციური აქციების ტიკერებისთვის
წაიკითხეთ უახლესი ფინანსური და საქმიანი სიახლეები Yahoo Yahoo Finance– დან
ჩამოტვირთეთ Yahoo Finance აპლიკაცია Apple or Android
დაიცავით Yahoo ფინანსები Twitter, Facebook, Instagram, Flipboard, LinkedInდა YouTube
წყარო: https://finance.yahoo.com/news/cathie-wood-ark-invest-billion-dollar-losses-193437144.html