CLS ჯგუფი, რომელიც არის ფორექსის ბაზარი დასახლება
განსახლება
ანგარიშსწორება ფინანსებში ეხება პროცესს, როდესაც მყიდველი ახორციელებს გადახდას და იღებს შეთანხმებულ მომსახურებას ან საქონელს. ტერმინი გამოიყენება ბირჟებზე, როგორიცაა ნიუ-იორკის საფონდო ბირჟა (NYSE), როდესაც უსაფრთხოება ცვლის ხელში. როდესაც აქტივი გადაეცემა და განთავსდება ახალი მყიდველის სახელზე, იგი ითვლება დასახლებულად. ამ პროცესს შეიძლება რამდენიმე საათი ან რამდენიმე დღე დასჭირდეს ვაჭრობის დაწყებიდან. ეს დამოკიდებულია გაწმენდის პროცესზე. შეერთებულ შტატებში, საბაზრო აქციების ანგარიშსწორების თარიღი ჩვეულებრივ არის 2 სამუშაო დღე ან T+2 ვაჭრობის განხორციელებიდან, ხოლო ჩამოთვლილი ოფციონებისა და სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებისთვის ეს ჩვეულებრივ არის 1 დღე განხორციელებიდან. საპირისპიროდ ევროპაში, ანგარიშსწორების თარიღი ასევე მიღებულია, როგორც 2 სამუშაო დღის ანგარიშსწორების ციკლი T+2. ანგარიშსწორების განმარტება ანგარიშსწორება ასევე არის დავალიანების ბალანსის, ღია ინვოისის ან გადასახადის გადახდის პროცესი. ელექტრონული ანგარიშსწორების სისტემა შედარებით ახალი კონსტრუქციაა, რომელიც მხოლოდ ბოლო ოცდაათი წლის განმავლობაში გახდა სტანდარტი. მაგალითად, უძრავი ქონების დაფინანსებაში, თქვენ გაქვთ ანგარიშსწორება, როდესაც თანხები მიიღება, ხოლო ქონების აქტი არის მოვაჭრეები ახალი მფლობელისთვის. . ანგარიშსწორება ასევე შეიძლება ნიშნავდეს კორექტირებას ან შეთანხმებას, რომელიც მიღწეულ იქნა ფინანსური ან ბიზნესის საკითხებში. მაგალითად, ჩვენ მოვაგვარეთ ბანკთან ან საკრედიტო ბარათის კომპანიასთან. მორიგების პროცესის დროს მხარეებს უჩნდებათ მთელი რიგი რისკები. ისინი ეფექტურად იმართება კლირინგის პროცესით, რომელიც მოჰყვება ვაჭრობას და წინ უსწრებს ანგარიშსწორებას. გაფართოებით, კლირინგი გულისხმობს ამ სახელშეკრულებო ვალდებულებების შეცვლას ისე, რომ ხელი შეუწყოს ანგარიშსწორებას, ხშირად ქსელის და ნოვაციით.
ანგარიშსწორება ფინანსებში ეხება პროცესს, როდესაც მყიდველი ახორციელებს გადახდას და იღებს შეთანხმებულ მომსახურებას ან საქონელს. ტერმინი გამოიყენება ბირჟებზე, როგორიცაა ნიუ-იორკის საფონდო ბირჟა (NYSE), როდესაც უსაფრთხოება ცვლის ხელში. როდესაც აქტივი გადაეცემა და განთავსდება ახალი მყიდველის სახელზე, იგი ითვლება დასახლებულად. ამ პროცესს შეიძლება რამდენიმე საათი ან რამდენიმე დღე დასჭირდეს ვაჭრობის დაწყებიდან. ეს დამოკიდებულია გაწმენდის პროცესზე. შეერთებულ შტატებში, საბაზრო აქციების ანგარიშსწორების თარიღი ჩვეულებრივ არის 2 სამუშაო დღე ან T+2 ვაჭრობის განხორციელებიდან, ხოლო ჩამოთვლილი ოფციონებისა და სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებისთვის ეს ჩვეულებრივ არის 1 დღე განხორციელებიდან. საპირისპიროდ ევროპაში, ანგარიშსწორების თარიღი ასევე მიღებულია, როგორც 2 სამუშაო დღის ანგარიშსწორების ციკლი T+2. ანგარიშსწორების განმარტება ანგარიშსწორება ასევე არის დავალიანების ბალანსის, ღია ინვოისის ან გადასახადის გადახდის პროცესი. ელექტრონული ანგარიშსწორების სისტემა შედარებით ახალი კონსტრუქციაა, რომელიც მხოლოდ ბოლო ოცდაათი წლის განმავლობაში გახდა სტანდარტი. მაგალითად, უძრავი ქონების დაფინანსებაში, თქვენ გაქვთ ანგარიშსწორება, როდესაც თანხები მიიღება, ხოლო ქონების აქტი არის მოვაჭრეები ახალი მფლობელისთვის. . ანგარიშსწორება ასევე შეიძლება ნიშნავდეს კორექტირებას ან შეთანხმებას, რომელიც მიღწეულ იქნა ფინანსური ან ბიზნესის საკითხებში. მაგალითად, ჩვენ მოვაგვარეთ ბანკთან ან საკრედიტო ბარათის კომპანიასთან. მორიგების პროცესის დროს მხარეებს უჩნდებათ მთელი რიგი რისკები. ისინი ეფექტურად იმართება კლირინგის პროცესით, რომელიც მოჰყვება ვაჭრობას და წინ უსწრებს ანგარიშსწორებას. გაფართოებით, კლირინგი გულისხმობს ამ სახელშეკრულებო ვალდებულებების შეცვლას ისე, რომ ხელი შეუწყოს ანგარიშსწორებას, ხშირად ქსელის და ნოვაციით.
წაიკითხეთ ეს ტერმინი პროვაიდერმა გამოაქვეყნა მისი ზოგიერთი მეტრიკა 2022 წლის აპრილისთვის. პლატფორმა მოწმე გახდა FX სავაჭრო მოთხოვნის დაცემა თვეში წინა თვის პიკიდან.
გასულ თვეში პლატფორმაზე მთლიანი საშუალო დღიური ვაჭრობის მოცულობა (ADV) 1.859 ტრილიონი დოლარი იყო. ეს იყო 12.5 პროცენტზე მეტი კლება 2022 წლის მარტთან შედარებით, მაგრამ გაძლიერდა 5 პროცენტით წელიწადში.
მაჩვენებლები ეფუძნება CLS-ში წარდგენილ შესრულებულ ვაჭრობის მოცულობას.
უახლესი მაჩვენებელი მოვიდა CLS-ის საოპერაციო ისტორიაში ერთ-ერთი საუკეთესო თვის შემდეგ. იტყობინება ა ADV $2.125 ტრილიონი მარტში, და ეს იყო 7 პროცენტიანი მატება, როგორც წლის წინა, ისე თვიდან თვეში.
ინდუსტრიის მასშტაბის შენელება
CLS ფორექსის ბაზრის შეთავაზებებს კატეგორიზებს სამ ძირითად ინსტრუმენტად: ფორვარდი, სვოპ და სპოტი. ეს იყო ყოველთვიური ADV ვარდნა ყველა სეგმენტში.
ფორექსის სვოპი, რომელიც ყველაზე ვაჭრობის ინსტრუმენტია აბსოლუტური მოცულობის მიხედვით, აპრილში ADV-ში $1.269 ტრილიონი მოიტანა. წინა წელთან შედარებით ის თითქმის უცვლელი იყო, მაგრამ წინა თვესთან შედარებით თითქმის 12.5 პროცენტით შემცირდა.
ADV FX spot ინსტრუმენტებისთვის $475 მილიარდი იყო, ხოლო ფორექსის ფორვარდებისთვის 115 მილიარდი დოლარი. ორივე დაფიქსირდა თვიური კლება 13.6 პროცენტით და 8.7 პროცენტით, შესაბამისად. FX ფორვარდები
FX ფორვარდები
FX ფორვარდები არის კონტრაქტები, რომლებიც წარმოიქმნება სავალუტო ბაზარზე, სადაც ბაზრის მონაწილეები ბლოკავენ ვალუტის კურსებს წინასწარ განსაზღვრულ თარიღში ვალუტის ყიდვის ან გაყიდვისთვის. ზოგჯერ ცნობილია, როგორც ვალუტის ფორვარდები, FX ფორვარდები შეიძლება ჩაითვალოს, როგორც მორგებადი ჰეჯირების მიდგომა. ამ თვალსაზრისით, წინასწარი მარჟის გადახდა არ არის საჭირო და ყველა კონტრაქტი იდება სალაროს გარეშე (OTC) სავალუტო ბაზრის დეცენტრალიზებული ბუნების გამო. . FX ForwardsFX ფორვარდების პოპულარობა პოპულარულია იმის გათვალისწინებით, რომ ისინი ნაკლებად შემზღუდველია, ვიდრე სავაჭრო ბირჟები, როგორიცაა საბირჟო ვაჭრობის ვალუტის ფიუჩერსები, სადაც კონტრაქტები შეიძლება სტრუქტურირებული იყოს კონკრეტული თანხით და დაფარვის თარიღით. თარიღი, როდესაც მონაწილეები შედიან კონტაქტში, ცნობილია, როგორც სავაჭრო თარიღი, ხოლო ანგარიშსწორების კონვენცია არის ტერმინი, რომელიც გამოიყენება ვაჭრობისა და ანგარიშსწორების თარიღს შორის სხვაობის დასადგენად. მიუხედავად იმისა, რომ FX ფორვარდებს გააჩნიათ მოქნილი კონტრაქტის შემადგენლობა, ტრეიდერებმა უნდა იცოდნენ, რომ როგორც კი ისინი ვალდებულნი არიან და ჩაკეტილნი იქნებიან, ანგარიშსწორების თარიღამდე არ შეიძლება გასვლა. გარდა ამისა, FX ფორვარდული კონტრაქტების ანგარიშსწორება შეიძლება განხორციელდეს ნაღდი ანგარიშსწორებით ან მიწოდების საფუძველზე. უნდა აღინიშნოს, რომ FX ფორვარდის განაკვეთები ეფუძნება საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებებს და არ ითვალისწინებს ინვესტორების პროგნოზებს. ყველა FX ფორვარდი, სპოტ განაკვეთები და საპროცენტო განაკვეთები დაკავშირებულია საპროცენტო განაკვეთის პარიტეტით (IRP), რომელიც გამოიყენება უზრუნველსაყოფად. არბიტრაჟის შესაძლებლობა არ არსებობს FX ფორვარდში, FX სპოტ ბაზარზე და იმ ორ ქვეყანაში, რომელთა ხელშეკრულებაც არის ობლიგაციები. იმის გათვალისწინებით, რომ საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებები მნიშვნელოვან როლს თამაშობს FX ფორვარდული კონტრაქტების განსაზღვრაში, ფორექსის ტრეიდერებს, რომლებსაც გააჩნიათ ძლიერი ფუნდამენტური ვაჭრობის ანალიზის უნარი, შეუძლიათ ისარგებლონ FX ფორვარდებით მომავალი პერიოდისთვის ჩაკეტილი გაცვლითი კურსის დაწესებით.
FX ფორვარდები არის კონტრაქტები, რომლებიც წარმოიქმნება სავალუტო ბაზარზე, სადაც ბაზრის მონაწილეები ბლოკავენ ვალუტის კურსებს წინასწარ განსაზღვრულ თარიღში ვალუტის ყიდვის ან გაყიდვისთვის. ზოგჯერ ცნობილია, როგორც ვალუტის ფორვარდები, FX ფორვარდები შეიძლება ჩაითვალოს, როგორც მორგებადი ჰეჯირების მიდგომა. ამ თვალსაზრისით, წინასწარი მარჟის გადახდა არ არის საჭირო და ყველა კონტრაქტი იდება სალაროს გარეშე (OTC) სავალუტო ბაზრის დეცენტრალიზებული ბუნების გამო. . FX ForwardsFX ფორვარდების პოპულარობა პოპულარულია იმის გათვალისწინებით, რომ ისინი ნაკლებად შემზღუდველია, ვიდრე სავაჭრო ბირჟები, როგორიცაა საბირჟო ვაჭრობის ვალუტის ფიუჩერსები, სადაც კონტრაქტები შეიძლება სტრუქტურირებული იყოს კონკრეტული თანხით და დაფარვის თარიღით. თარიღი, როდესაც მონაწილეები შედიან კონტაქტში, ცნობილია, როგორც სავაჭრო თარიღი, ხოლო ანგარიშსწორების კონვენცია არის ტერმინი, რომელიც გამოიყენება ვაჭრობისა და ანგარიშსწორების თარიღს შორის სხვაობის დასადგენად. მიუხედავად იმისა, რომ FX ფორვარდებს გააჩნიათ მოქნილი კონტრაქტის შემადგენლობა, ტრეიდერებმა უნდა იცოდნენ, რომ როგორც კი ისინი ვალდებულნი არიან და ჩაკეტილნი იქნებიან, ანგარიშსწორების თარიღამდე არ შეიძლება გასვლა. გარდა ამისა, FX ფორვარდული კონტრაქტების ანგარიშსწორება შეიძლება განხორციელდეს ნაღდი ანგარიშსწორებით ან მიწოდების საფუძველზე. უნდა აღინიშნოს, რომ FX ფორვარდის განაკვეთები ეფუძნება საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებებს და არ ითვალისწინებს ინვესტორების პროგნოზებს. ყველა FX ფორვარდი, სპოტ განაკვეთები და საპროცენტო განაკვეთები დაკავშირებულია საპროცენტო განაკვეთის პარიტეტით (IRP), რომელიც გამოიყენება უზრუნველსაყოფად. არბიტრაჟის შესაძლებლობა არ არსებობს FX ფორვარდში, FX სპოტ ბაზარზე და იმ ორ ქვეყანაში, რომელთა ხელშეკრულებაც არის ობლიგაციები. იმის გათვალისწინებით, რომ საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებები მნიშვნელოვან როლს თამაშობს FX ფორვარდული კონტრაქტების განსაზღვრაში, ფორექსის ტრეიდერებს, რომლებსაც გააჩნიათ ძლიერი ფუნდამენტური ვაჭრობის ანალიზის უნარი, შეუძლიათ ისარგებლონ FX ფორვარდებით მომავალი პერიოდისთვის ჩაკეტილი გაცვლითი კურსის დაწესებით.
წაიკითხეთ ეს ტერმინი ვაჭრობა წინა წელთან შედარებით მნიშვნელოვნად გაძლიერდა 26.4 პროცენტით, მაგრამ სავალუტო სპოტ მოთხოვნის წლიური ზრდა 14 პროცენტია.
იმავდროულად, CLS არ არის ერთადერთი კომპანია FX სავაჭრო სივრცეში, რომელმაც აპრილში თვიური მოთხოვნის შენელების შესახებ განაცხადა. ორივე ინსტიტუციური და საცალო პლატფორმებმა უკვე გამოაქვეყნეს სავაჭრო მეტრიკა, რაც აჩვენებს მოთხოვნის მნიშვნელოვან კორექტირებას. გარდა ამისა, ის ციკლურია ყოველი წლის პირველ კვარტალში სავაჭრო მოთხოვნის პიკის შემდეგ.
CLS ჯგუფი, რომელიც არის ფორექსის ბაზარი დასახლება
განსახლება
ანგარიშსწორება ფინანსებში ეხება პროცესს, როდესაც მყიდველი ახორციელებს გადახდას და იღებს შეთანხმებულ მომსახურებას ან საქონელს. ტერმინი გამოიყენება ბირჟებზე, როგორიცაა ნიუ-იორკის საფონდო ბირჟა (NYSE), როდესაც უსაფრთხოება ცვლის ხელში. როდესაც აქტივი გადაეცემა და განთავსდება ახალი მყიდველის სახელზე, იგი ითვლება დასახლებულად. ამ პროცესს შეიძლება რამდენიმე საათი ან რამდენიმე დღე დასჭირდეს ვაჭრობის დაწყებიდან. ეს დამოკიდებულია გაწმენდის პროცესზე. შეერთებულ შტატებში, საბაზრო აქციების ანგარიშსწორების თარიღი ჩვეულებრივ არის 2 სამუშაო დღე ან T+2 ვაჭრობის განხორციელებიდან, ხოლო ჩამოთვლილი ოფციონებისა და სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებისთვის ეს ჩვეულებრივ არის 1 დღე განხორციელებიდან. საპირისპიროდ ევროპაში, ანგარიშსწორების თარიღი ასევე მიღებულია, როგორც 2 სამუშაო დღის ანგარიშსწორების ციკლი T+2. ანგარიშსწორების განმარტება ანგარიშსწორება ასევე არის დავალიანების ბალანსის, ღია ინვოისის ან გადასახადის გადახდის პროცესი. ელექტრონული ანგარიშსწორების სისტემა შედარებით ახალი კონსტრუქციაა, რომელიც მხოლოდ ბოლო ოცდაათი წლის განმავლობაში გახდა სტანდარტი. მაგალითად, უძრავი ქონების დაფინანსებაში, თქვენ გაქვთ ანგარიშსწორება, როდესაც თანხები მიიღება, ხოლო ქონების აქტი არის მოვაჭრეები ახალი მფლობელისთვის. . ანგარიშსწორება ასევე შეიძლება ნიშნავდეს კორექტირებას ან შეთანხმებას, რომელიც მიღწეულ იქნა ფინანსური ან ბიზნესის საკითხებში. მაგალითად, ჩვენ მოვაგვარეთ ბანკთან ან საკრედიტო ბარათის კომპანიასთან. მორიგების პროცესის დროს მხარეებს უჩნდებათ მთელი რიგი რისკები. ისინი ეფექტურად იმართება კლირინგის პროცესით, რომელიც მოჰყვება ვაჭრობას და წინ უსწრებს ანგარიშსწორებას. გაფართოებით, კლირინგი გულისხმობს ამ სახელშეკრულებო ვალდებულებების შეცვლას ისე, რომ ხელი შეუწყოს ანგარიშსწორებას, ხშირად ქსელის და ნოვაციით.
ანგარიშსწორება ფინანსებში ეხება პროცესს, როდესაც მყიდველი ახორციელებს გადახდას და იღებს შეთანხმებულ მომსახურებას ან საქონელს. ტერმინი გამოიყენება ბირჟებზე, როგორიცაა ნიუ-იორკის საფონდო ბირჟა (NYSE), როდესაც უსაფრთხოება ცვლის ხელში. როდესაც აქტივი გადაეცემა და განთავსდება ახალი მყიდველის სახელზე, იგი ითვლება დასახლებულად. ამ პროცესს შეიძლება რამდენიმე საათი ან რამდენიმე დღე დასჭირდეს ვაჭრობის დაწყებიდან. ეს დამოკიდებულია გაწმენდის პროცესზე. შეერთებულ შტატებში, საბაზრო აქციების ანგარიშსწორების თარიღი ჩვეულებრივ არის 2 სამუშაო დღე ან T+2 ვაჭრობის განხორციელებიდან, ხოლო ჩამოთვლილი ოფციონებისა და სახელმწიფო ფასიანი ქაღალდებისთვის ეს ჩვეულებრივ არის 1 დღე განხორციელებიდან. საპირისპიროდ ევროპაში, ანგარიშსწორების თარიღი ასევე მიღებულია, როგორც 2 სამუშაო დღის ანგარიშსწორების ციკლი T+2. ანგარიშსწორების განმარტება ანგარიშსწორება ასევე არის დავალიანების ბალანსის, ღია ინვოისის ან გადასახადის გადახდის პროცესი. ელექტრონული ანგარიშსწორების სისტემა შედარებით ახალი კონსტრუქციაა, რომელიც მხოლოდ ბოლო ოცდაათი წლის განმავლობაში გახდა სტანდარტი. მაგალითად, უძრავი ქონების დაფინანსებაში, თქვენ გაქვთ ანგარიშსწორება, როდესაც თანხები მიიღება, ხოლო ქონების აქტი არის მოვაჭრეები ახალი მფლობელისთვის. . ანგარიშსწორება ასევე შეიძლება ნიშნავდეს კორექტირებას ან შეთანხმებას, რომელიც მიღწეულ იქნა ფინანსური ან ბიზნესის საკითხებში. მაგალითად, ჩვენ მოვაგვარეთ ბანკთან ან საკრედიტო ბარათის კომპანიასთან. მორიგების პროცესის დროს მხარეებს უჩნდებათ მთელი რიგი რისკები. ისინი ეფექტურად იმართება კლირინგის პროცესით, რომელიც მოჰყვება ვაჭრობას და წინ უსწრებს ანგარიშსწორებას. გაფართოებით, კლირინგი გულისხმობს ამ სახელშეკრულებო ვალდებულებების შეცვლას ისე, რომ ხელი შეუწყოს ანგარიშსწორებას, ხშირად ქსელის და ნოვაციით.
წაიკითხეთ ეს ტერმინი პროვაიდერმა გამოაქვეყნა მისი ზოგიერთი მეტრიკა 2022 წლის აპრილისთვის. პლატფორმა მოწმე გახდა FX სავაჭრო მოთხოვნის დაცემა თვეში წინა თვის პიკიდან.
გასულ თვეში პლატფორმაზე მთლიანი საშუალო დღიური ვაჭრობის მოცულობა (ADV) 1.859 ტრილიონი დოლარი იყო. ეს იყო 12.5 პროცენტზე მეტი კლება 2022 წლის მარტთან შედარებით, მაგრამ გაძლიერდა 5 პროცენტით წელიწადში.
მაჩვენებლები ეფუძნება CLS-ში წარდგენილ შესრულებულ ვაჭრობის მოცულობას.
უახლესი მაჩვენებელი მოვიდა CLS-ის საოპერაციო ისტორიაში ერთ-ერთი საუკეთესო თვის შემდეგ. იტყობინება ა ADV $2.125 ტრილიონი მარტში, და ეს იყო 7 პროცენტიანი მატება, როგორც წლის წინა, ისე თვიდან თვეში.
ინდუსტრიის მასშტაბის შენელება
CLS ფორექსის ბაზრის შეთავაზებებს კატეგორიზებს სამ ძირითად ინსტრუმენტად: ფორვარდი, სვოპ და სპოტი. ეს იყო ყოველთვიური ADV ვარდნა ყველა სეგმენტში.
ფორექსის სვოპი, რომელიც ყველაზე ვაჭრობის ინსტრუმენტია აბსოლუტური მოცულობის მიხედვით, აპრილში ADV-ში $1.269 ტრილიონი მოიტანა. წინა წელთან შედარებით ის თითქმის უცვლელი იყო, მაგრამ წინა თვესთან შედარებით თითქმის 12.5 პროცენტით შემცირდა.
ADV FX spot ინსტრუმენტებისთვის $475 მილიარდი იყო, ხოლო ფორექსის ფორვარდებისთვის 115 მილიარდი დოლარი. ორივე დაფიქსირდა თვიური კლება 13.6 პროცენტით და 8.7 პროცენტით, შესაბამისად. FX ფორვარდები
FX ფორვარდები
FX ფორვარდები არის კონტრაქტები, რომლებიც წარმოიქმნება სავალუტო ბაზარზე, სადაც ბაზრის მონაწილეები ბლოკავენ ვალუტის კურსებს წინასწარ განსაზღვრულ თარიღში ვალუტის ყიდვის ან გაყიდვისთვის. ზოგჯერ ცნობილია, როგორც ვალუტის ფორვარდები, FX ფორვარდები შეიძლება ჩაითვალოს, როგორც მორგებადი ჰეჯირების მიდგომა. ამ თვალსაზრისით, წინასწარი მარჟის გადახდა არ არის საჭირო და ყველა კონტრაქტი იდება სალაროს გარეშე (OTC) სავალუტო ბაზრის დეცენტრალიზებული ბუნების გამო. . FX ForwardsFX ფორვარდების პოპულარობა პოპულარულია იმის გათვალისწინებით, რომ ისინი ნაკლებად შემზღუდველია, ვიდრე სავაჭრო ბირჟები, როგორიცაა საბირჟო ვაჭრობის ვალუტის ფიუჩერსები, სადაც კონტრაქტები შეიძლება სტრუქტურირებული იყოს კონკრეტული თანხით და დაფარვის თარიღით. თარიღი, როდესაც მონაწილეები შედიან კონტაქტში, ცნობილია, როგორც სავაჭრო თარიღი, ხოლო ანგარიშსწორების კონვენცია არის ტერმინი, რომელიც გამოიყენება ვაჭრობისა და ანგარიშსწორების თარიღს შორის სხვაობის დასადგენად. მიუხედავად იმისა, რომ FX ფორვარდებს გააჩნიათ მოქნილი კონტრაქტის შემადგენლობა, ტრეიდერებმა უნდა იცოდნენ, რომ როგორც კი ისინი ვალდებულნი არიან და ჩაკეტილნი იქნებიან, ანგარიშსწორების თარიღამდე არ შეიძლება გასვლა. გარდა ამისა, FX ფორვარდული კონტრაქტების ანგარიშსწორება შეიძლება განხორციელდეს ნაღდი ანგარიშსწორებით ან მიწოდების საფუძველზე. უნდა აღინიშნოს, რომ FX ფორვარდის განაკვეთები ეფუძნება საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებებს და არ ითვალისწინებს ინვესტორების პროგნოზებს. ყველა FX ფორვარდი, სპოტ განაკვეთები და საპროცენტო განაკვეთები დაკავშირებულია საპროცენტო განაკვეთის პარიტეტით (IRP), რომელიც გამოიყენება უზრუნველსაყოფად. არბიტრაჟის შესაძლებლობა არ არსებობს FX ფორვარდში, FX სპოტ ბაზარზე და იმ ორ ქვეყანაში, რომელთა ხელშეკრულებაც არის ობლიგაციები. იმის გათვალისწინებით, რომ საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებები მნიშვნელოვან როლს თამაშობს FX ფორვარდული კონტრაქტების განსაზღვრაში, ფორექსის ტრეიდერებს, რომლებსაც გააჩნიათ ძლიერი ფუნდამენტური ვაჭრობის ანალიზის უნარი, შეუძლიათ ისარგებლონ FX ფორვარდებით მომავალი პერიოდისთვის ჩაკეტილი გაცვლითი კურსის დაწესებით.
FX ფორვარდები არის კონტრაქტები, რომლებიც წარმოიქმნება სავალუტო ბაზარზე, სადაც ბაზრის მონაწილეები ბლოკავენ ვალუტის კურსებს წინასწარ განსაზღვრულ თარიღში ვალუტის ყიდვის ან გაყიდვისთვის. ზოგჯერ ცნობილია, როგორც ვალუტის ფორვარდები, FX ფორვარდები შეიძლება ჩაითვალოს, როგორც მორგებადი ჰეჯირების მიდგომა. ამ თვალსაზრისით, წინასწარი მარჟის გადახდა არ არის საჭირო და ყველა კონტრაქტი იდება სალაროს გარეშე (OTC) სავალუტო ბაზრის დეცენტრალიზებული ბუნების გამო. . FX ForwardsFX ფორვარდების პოპულარობა პოპულარულია იმის გათვალისწინებით, რომ ისინი ნაკლებად შემზღუდველია, ვიდრე სავაჭრო ბირჟები, როგორიცაა საბირჟო ვაჭრობის ვალუტის ფიუჩერსები, სადაც კონტრაქტები შეიძლება სტრუქტურირებული იყოს კონკრეტული თანხით და დაფარვის თარიღით. თარიღი, როდესაც მონაწილეები შედიან კონტაქტში, ცნობილია, როგორც სავაჭრო თარიღი, ხოლო ანგარიშსწორების კონვენცია არის ტერმინი, რომელიც გამოიყენება ვაჭრობისა და ანგარიშსწორების თარიღს შორის სხვაობის დასადგენად. მიუხედავად იმისა, რომ FX ფორვარდებს გააჩნიათ მოქნილი კონტრაქტის შემადგენლობა, ტრეიდერებმა უნდა იცოდნენ, რომ როგორც კი ისინი ვალდებულნი არიან და ჩაკეტილნი იქნებიან, ანგარიშსწორების თარიღამდე არ შეიძლება გასვლა. გარდა ამისა, FX ფორვარდული კონტრაქტების ანგარიშსწორება შეიძლება განხორციელდეს ნაღდი ანგარიშსწორებით ან მიწოდების საფუძველზე. უნდა აღინიშნოს, რომ FX ფორვარდის განაკვეთები ეფუძნება საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებებს და არ ითვალისწინებს ინვესტორების პროგნოზებს. ყველა FX ფორვარდი, სპოტ განაკვეთები და საპროცენტო განაკვეთები დაკავშირებულია საპროცენტო განაკვეთის პარიტეტით (IRP), რომელიც გამოიყენება უზრუნველსაყოფად. არბიტრაჟის შესაძლებლობა არ არსებობს FX ფორვარდში, FX სპოტ ბაზარზე და იმ ორ ქვეყანაში, რომელთა ხელშეკრულებაც არის ობლიგაციები. იმის გათვალისწინებით, რომ საპროცენტო განაკვეთის განსხვავებები მნიშვნელოვან როლს თამაშობს FX ფორვარდული კონტრაქტების განსაზღვრაში, ფორექსის ტრეიდერებს, რომლებსაც გააჩნიათ ძლიერი ფუნდამენტური ვაჭრობის ანალიზის უნარი, შეუძლიათ ისარგებლონ FX ფორვარდებით მომავალი პერიოდისთვის ჩაკეტილი გაცვლითი კურსის დაწესებით.
წაიკითხეთ ეს ტერმინი ვაჭრობა წინა წელთან შედარებით მნიშვნელოვნად გაძლიერდა 26.4 პროცენტით, მაგრამ სავალუტო სპოტ მოთხოვნის წლიური ზრდა 14 პროცენტია.
იმავდროულად, CLS არ არის ერთადერთი კომპანია FX სავაჭრო სივრცეში, რომელმაც აპრილში თვიური მოთხოვნის შენელების შესახებ განაცხადა. ორივე ინსტიტუციური და საცალო პლატფორმებმა უკვე გამოაქვეყნეს სავაჭრო მეტრიკა, რაც აჩვენებს მოთხოვნის მნიშვნელოვან კორექტირებას. გარდა ამისა, ის ციკლურია ყოველი წლის პირველ კვარტალში სავაჭრო მოთხოვნის პიკის შემდეგ.
წყარო: https://www.financemagnates.com/institutional-forex/cls-group-posts-125-mom-decline-aprils-fx-trading/