Exxon Mobil (XOM) სძლია შანსებს. მას შემდეგ, რაც 2020 წლის შემდეგ 92 წლის აგვისტოში Dow Jones ინდუსტრიული ინდექსიდან ამოიღეს, Exxon-მა გამოიყენა ნავთობის ფასების დაბრუნება 2022 წელს, როგორც კატალიზატორი მისი ღირებულების დასამტკიცებლად. მაგრამ მართლა დაიბრუნა Exxon-მა ენერგეტიკული ინდუსტრიის ტახტი? და ნავთობის მარაგმა უკვე პიკს მიაღწია? ან Exxon - და ნავთობი - ახლა იწყება? პასუხისთვის, გადახედეთ Exxon-ის საფონდო სქემას.
X
Exxon-მა 28 ოქტომბერს მესამე კვარტლის შემოსავლების შეფასებები დაამარცხა მას შემდეგ, რაც ნავთობის გიგანტი წინ მიიწევდა წლის დასაწყისიდან, ჯერ ნავთობის ფასების მატების საპასუხოდ, შემდეგ კი უკრაინაზე რუსეთის თავდასხმის საპასუხოდ. მაგრამ როცა ნავთობის ფასი ბარელზე $100-ზე დაბლა დაეცა, Exxon-მა მოითხოვა აქციების ამაღლება და ინვესტორებს ეჩვენებინა, რომ მისი გაზრდილი წარმოება, მზარდი მომგებიანობა და მისი ქარხნის ბიზნესის დაგეგმილი გაფართოება არ იყო მხოლოდ უბედურება.
Exxon-მა ამ თვეში გამოაქვეყნა ახალი კორპორატიული გეგმა, რომელიც მოიცავს 50 წლისთვის აქციების ყიდვის 2024 მილიარდ დოლარამდე გაზრდას, წარმოების გაზრდას და სათბურის გაზების ემისიების შემცირებას. Exxon-მა თქვა, რომ გეგმამ უნდა გააორმაგოს მოგება და ფულადი ნაკადების პოტენციალი 2027 წლისთვის 2019 წლისთვის, „მაღალი ანაზღაურებადი, დაბალი ღირებულების მიწოდების პროექტების“ შედეგად.
კომპანიამ ასევე თქვა, რომ 2027 წლისთვის, „სავარაუდოა, რომ წარმოება გაიზრდება 500,000 ნავთობის ექვივალენტი ბარელით დღეში 4.2 მილიონ ნავთობის ექვივალენტამდე ბარელამდე“, ხოლო მთლიანი პროდუქციის 50%-ზე მეტი მოდის აშშ-ს პერმის აუზზე, გაიანა. ბრაზილია და თხევადი ბუნებრივი აირის პროექტები, რომლებშიც კომპანია ინვესტირებას ახორციელებს.
უხელმძღვანელებს Exxon მზარდ ენერგეტიკულ სექტორს?
„ჩვენ განვიხილავთ ჩვენს წარმატებას, როგორც „და“ განტოლებას, რომელშიც ჩვენ შეგვიძლია გამოვუშვათ საზოგადოებას სჭირდება ენერგია და პროდუქტები და ვიყოთ ლიდერები სათბურის გაზების ემისიების შემცირებაში ჩვენი საკუთარი ოპერაციებიდან და ასევე სხვა კომპანიებიდან“, დარენ ვუდსი, აღმასრულებელი დირექტორი. ოფიცერმა განაცხადა პრესრელიზში.
ენერგიამ შეადგინა S&P 2.5-ის მხოლოდ 500% 2000 წლის აგვისტოში, როდესაც Exxon ამოიღეს Dow-დან. ახლა ენერგია შეადგენს S&P 5-ის 500%-ზე მეტს.
მაგრამ Exxon-ის სტრატეგიას შეიძლება შეექმნას დაბრკოლებები.
პრეზიდენტი ჯო ბაიდენი და სხვა დემოკრატები აგრძელებენ Exxon-ისა და სხვა დიდი ნავთობკომპანიების ლანძღვას მათი მოგების გამო. ამ თვეში აშშ-ს წარმომადგენელთა პალატის ზედამხედველობის კომიტეტის მოხსენებაში ნათქვამია, რომ Big Oil-ს არ აქვს განზრახული ატმოსფეროს დათბობის საწვავი ჩამოაგდოს მეტი მზის, ქარის, წყალბადის და სხვა ალტერნატივებისთვის, მიუხედავად „მწვანე რეცხვისა“.
და Exxon-მა ამ კვირაში შეიტანა სარჩელი ევროკავშირის წინააღმდეგ ბლოკის გადაწყვეტილების გამო ენერგეტიკული კომპანიების მაღალ მოგებაზე გადასახადის დაწესების გამო, რომელიც გამოწვეული იყო რუსეთის მიერ უკრაინაში შეჭრით.
2023 წელს ნავთობის ფასს ასევე აინტერესებს. ანალიტიკოსები აფასებენ ნედლი ნავთობის საშუალოდ 90 დოლარს ბარელზე 2023 წელს, მაშინ როცა ნავთობის ფიუჩერსები ფასდება 70 დოლარამდე.
შეიძლება თუ არა ნავთობზე მოთხოვნა მუდმივად გაიზარდოს?
ვუდსმა განუცხადა ინვესტორებს ამ თვეში The Wall Street Journal-ის აღმასრულებელი დირექტორის საბჭოში, რომ გლობალური მოთხოვნა ნავთობსა და გაზზე პიკს არ მიაღწევს ათწლეულების განმავლობაში და რომ პოლიტიკის შემქმნელებმა ყურადღება უნდა გაამახვილონ ენერგიის ხელმისაწვდომობაზე და საიმედოობაზე, გარდა კლიმატის ცვლილების მიმართ.
ვუდსმა თქვა, რომ კომპანია არ ცვლის თავის სტრატეგიას განახლებად ენერგიაში ინვესტირებაზე, როგორც ამას ზოგიერთი მისი ევროპელი თანატოლი აკეთებს, მაგრამ გააგრძელებს დიდ ინვესტიციებს ნავთობისა და გაზის პროექტებში და ასევე შეამცირებს ნახშირბადის გამოყოფას. „თუ მსოფლიოს სჭირდება ნავთობი და გაზი, რაც მას სჭირდება, ვინ აწარმოებს მას საუკეთესოდ“, - თქვა ვუდსმა. ”ჩვენი შეხედულებაა, სანამ ნავთობი და გაზი იქნება საჭირო… ჩვენ გვინდა ვიყოთ საუკეთესო პოზიციონირები ამის უზრუნველსაყოფად.”
აშშ-ში ნედლი ნავთობის ფასი დაეცა მას შემდეგ, რაც 130 მარტს 7 დოლარის პიკს მიაღწია. პარასკევს ნედლი ნავთობის ფასი ბარელზე 78 დოლარამდე დაეცა.
და შევრონის (CVX) აგრძელებს ბრძოლას Exxon-ს ენერგეტიკული ინდუსტრიის ლიდერობისთვის, ისევე როგორც უცხოური ნავთობის გიგანტები, როგორიცაა შელი (SHEL) და BP (BP).
Exxon Stock: ფუნდამენტური ანალიზი
Exxon-ის ცნობით, მოგება გაიზარდა 181%-ით და 4.45 აშშ დოლარამდე გაიზარდა თითო აქციაზე მესამე კვარტალში, რადგან შემოსავალი გაიზარდა 3%-ით და 52 მილიარდ დოლარამდე. მესამე კვარტალში კაპიტალმა და საძიებო ხარჯებმა 112.1 მილიარდი დოლარი შეადგინა. მესამე კვარტალის ბოლოს XOM-მა დახარჯა $5.7 მილიარდი, რაც კომპანიის თქმით, მთელი წლის განმავლობაში 3-დან 15.2 მილიარდ დოლარამდეა.
ნავთობის ექვივალენტის მოპოვებამ მესამე კვარტალში შეადგინა 3.7 მილიონი ბარელი დღეში, რაც 50,000 2-ზე მეტი ნავთობის ექვივალენტის ბარელზე მეტია დღეში მეორე კვარტალთან შედარებით.
Exxon Mobil-მა ასევე გამოაცხადა მეოთხე კვარტლის დივიდენდი 91 ცენტი თითო აქციაზე, ზრდა 3 ცენტით აქციაზე. კომპანიამ განაცხადა, რომ გეგმავს წელიწადში 15 მილიარდი დოლარის გადახდას.
”ინვესტიციებმა, რომელიც ჩვენ განვახორციელეთ, თუნდაც პანდემიის დროს, მოგვცა საშუალება გაგვეზარდა წარმოება მომხმარებელთა საჭიროებების დასაკმაყოფილებლად,” - თქვა ვუდსმა მესამე კვარტალში შემოსავლის გამოცხადებისას. ”დანახარჯების მკაცრი კონტროლი და ნავთობისა და ქიმიური პროდუქტების უფრო მაღალი მარჟის ზრდამ ასევე ხელი შეუწყო მოგებისა და ფულადი ნაკადების ზრდას კვარტალში.”
პროგნოზები მომავალი მოგებისთვის
როგორი იქნება Exxon-ის შემოსავალი გზაზე? FactSet-ის მიერ გამოკითხული ანალიტიკოსები ვარაუდობენ, რომ Exxon მიიღებს 3.32 აშშ დოლარს აქციაზე მეოთხე კვარტალში, ხოლო წლიური მოგება 4 დოლარამდე შემცირდება 11.26 წელს. გაყიდვები სავარაუდოდ 2023%-ით გაიზრდება შარშანდელთან შედარებით 15 მილიარდ დოლარამდე მეოთხე კვარტალში, მაგრამ შემდეგ მოსალოდნელია, რომ წლიურ შემოსავალზე დაეცემა. $97.75 მილიარდი 4 წელს.
ჯონ კორნიცერი, 503.9 მილიონი აშშ დოლარის ბუფალოს მოქნილი შემოსავლის ფონდის (BUFBX) თანამენეჯერი. განუცხადა Investor's Business Daily-ს გასულ თვეში ფონდი გადაწყვეტს დაახლოებით იანვარს ან თებერვალს, გააუქმოს თუ არა Exxon Mobil. გადაწყვეტილება ეფუძნება ენერგორესურსების ფასებს ამ ზამთრისთვის ევროპაში. ის ასევე ეყრდნობა პოლიტიკურ საკითხებს, როგორიცაა ენერგეტიკის სექტორი იწვევს თუ არა მძიმე მარეგულირებელ ტვირთს, ამბობს კორნიცერი. ფონდს ენერგეტიკის სექტორის აქციებში აქციონერთა თანხის 28% ჰქონდა 30 სექტემბრის მდგომარეობით.
„Exxon-ს აქვს ძირითადი საბადო სურინამში, სამხრეთ ამერიკის სანაპიროებთან ერთად ჰესი (ჰეს), - თქვა კორნიცერმა. „ამ სფეროში წარმოება გაიზრდება მომდევნო სამი, ოთხი, ხუთი წლის განმავლობაში. ისინი აგრძელებენ ურტყამს უფრო ახალ ჭებს. ”
Exxon Stock ტექნიკური ანალიზი
Exxon Mobil-ის აქციები პარასკევს 0.5%-ით მოიპოვა და კვლავ ა ბრტყელი ბაზა ნიმუში 144.76 ყიდვის პუნქტით, შესაბამისად MarketSmith დიაგრამის ანალიზი. Exxon-მა წარმატებით დაასრულა კონსოლიდაცია ოქტომბერში. არდადეგების გამო ამ კვირაში ვაჭრობის მოცულობა დაბალია. აქცია იბრძვის მხარდაჭერის შესანარჩუნებლად 50-დღიან ხაზზე და საკმაოდ მაღალია 200-დღიან ხაზზე.
ბევრი ნავთობის მარაგი გაფართოვდა, მაგრამ ბოლო რამდენიმე თვის განმავლობაში ნავთობის ინდუსტრიამ გაანადგურა მარაგები, რომლებიც არაეფექტური იყო და დასახლდა აქციებზე, რომლებსაც ინვესტორები თვლიან, რომ გრძელვადიან პერსპექტივაში გადარჩებიან. Exxon არის ერთ-ერთი გამორჩეული ენერგიის მარაგი.
IBD Live: ახალი ინსტრუმენტი ყოველდღიური საფონდო ბაზრის ანალიზისთვის
ის შედარებითი სიძლიერის ხაზი ჯერ კიდევ გამართავს, გამამხნევებელი ნიშანი.
XOM აქციას თითქმის სრულყოფილი აქვს კომპოზიტური რეიტინგი 98-დან. XOM-ის EPS რეიტინგი არის საშუალო 80, მაგრამ ეს ნაწილობრივ ასახავს ზარალს 2020 წელს.
შემოსავლების მუშაობის გაუმჯობესება დამატებით სანდოობას ანიჭებს Exxon Mobil-ის აქციების ზრდის პერსპექტივას.
Exxon-მა ააშენა ფულადი სახსრების უზარმაზარი ნაკადი და მოახდინა ამ თანხის რეინვესტირება თავის გადამამუშავებელ ბიზნესში და ფიქლის საბადოებში.
მოგებამდე, Jefferies-ის ანალიტიკოსმა ლოიდ ბირნმა 18 ოქტომბერს განაცხადა, რომ Exxon-მა შეამცირა კაპიტალური დანახარჯები მისი ბოლო 31 მილიარდი დოლარიდან 2019 წელს. „ჩვენ ვაგრძელებთ პოზიტიურ დამოკიდებულებას Exxon-ის მიმართ მის განყოფილებებში, რადგან ვხედავთ ძლიერ, მაგრამ მიზანმიმართულ ზრდას ზემოთ. - ღირებული და დაბალფასიანი პროექტები“, - წერს ბირნი. მან დაამატა, რომ ის ხედავს "უფრო მაღალი ზემოქმედება ქვედა დინების ელემენტებზე, რაც საშუალებას აძლევს კომპანიას გამოიყენოს საშუალო ციკლის გადამუშავების მაღალი მარჟა და ენერგეტიკული გადასვლის სტრატეგია, რომელიც ასრულებს მის სიძლიერეს".
Exxon-ის ხარჯები: რეინვესტირება ბიზნესში?
გასულ თვეში კი Exxon Mobil-მა გამოაცხადა რუსეთიდან გასვლის შესახებ მას შემდეგ, რაც მოსკოვმა აიტაცა კომპანიის წილი Sakhalin-1 ნავთობისა და გაზის საწარმოში. ნავთობის გიგანტი, რომელიც რუსეთში 25 წელზე მეტი ხნის განმავლობაში ფუნქციონირებს, პროექტში 30%-იანი ინტერესი იყო.
გასულ ზაფხულს, ბაიდენმა დაადანაშაულა ნავთობკომპანიები გაზის ფასის ზრდაში და გამოყო 500 მილიონი დოლარი სუფთა ენერგიის პროექტებისთვის აშშ-ში სამთო მიწებზე ბაიდენმა გააკრიტიკა Exxon კაპიტალური ხარჯების არ გაზრდის გამო და დაადანაშაულა ნავთობის მიწოდების დაბალი და ბენზინის ფასების შენარჩუნებაში. ბაიდენმა ასევე გახსნა აშშ-ს ნავთობის სტრატეგიული მარაგი, დაამატა მიწოდება ბაზარზე, გაზის ფასების შემცირების მცდელობისას.
AAA-ს მონაცემებით, პარასკევს აშშ-ში გაზის საშუალო ფასი 3.17 დოლარი იყო, მას შემდეგ რაც ზაფხულის დაწყებისას გალონი 5 დოლარს გადააჭარბა.
”ჩვენ ვაპირებთ დავრწმუნდეთ, რომ ყველამ იცოდეს Exxon-ის მოგება,” - განუცხადა ბაიდენმა ჟურნალისტებს ლოს ანჯელესში ვიზიტის დროს. "ექსონმა ამ წელს ღმერთზე მეტი ფული გამოიმუშავა."
Exxon-ის პასუხი: „Exxon Mobil-ი უფრო მეტ ინვესტიციას ახორციელებს, ვიდრე ნებისმიერი სხვა კომპანია აშშ-ს ნავთობისა და გაზის მიწოდების განვითარებისთვის. ეს მოიცავს ინვესტიციებს აშშ-ში 50 მილიარდ დოლარზე მეტი გასული ხუთი წლის განმავლობაში, რამაც გამოიწვია აშშ-ში ნავთობის წარმოების თითქმის 50%-იანი ზრდა ამ პერიოდის განმავლობაში.
ჯერჯერობით, არცერთ მთავარ ანალიტიკოსს არ შეუმცირებია ან განაახლეს Exxon აქციები ბოლო რამდენიმე თვის განმავლობაში, თუმცა გასულ თვეში Morgan Stanley, Wells Fargo და JPMorgan გაზარდეს მათი სამიზნე ფასი აქციაზე. სამივე კომპანიამ შეინარჩუნა ყიდვის რეიტინგი XOM-ზე.
Exxon-ის მომავალი
Exxon-მა ასევე გამოაცხადა, რომ ივლისში გაიანას სანაპიროზე კიდევ ორი აღმოჩენა გააკეთა, რითაც სულ შვიდი ნავთობის ჭაბურღილის აღმოჩენა მივიდა ადგილზე და მის გარშემო. „გაიანას საინვესტიციო სტრატეგია აგრძელებს პოზიტიურ შედეგებს“, - ნათქვამია Exxon-ის პრესრელიზში.
ამ წლის დასაწყისში ნავთობის მაიორმა ასევე გამოაცხადა, რომ სამ ბიზნეს ერთეულად გადაიქცევა. ახალი სტრუქტურის მიხედვით, ქიმიკატების და გადამუშავების განყოფილებები გაერთიანდა ერთ საანგარიშო სეგმენტად ხარჯების შესამცირებლად. კომპანია ასევე გეგმავს თავისი სათაო ოფისის გადატანას ირვინგიდან, ტეხასი, ჰიუსტონში 2023 წლის შუა რიცხვებისთვის.
IBD დღის საფონდო: იხილეთ როგორ იპოვნოთ, ადევნოთ თვალყური და შეიძინოთ საუკეთესო აქციები
ნავთობზე მოთხოვნა გრძელვადიან პერსპექტივაში მცირდება, რადგან ენერგიის ალტერნატიული წყაროები ჩნდება. აშშ-ს ფიქალის ნავთობის დამოუკიდებელი კომპანიები ამცირებენ თავიანთ ხარჯებს, რათა ბალანსი დადებით მდგომარეობაში შეინარჩუნონ. ეს ტოვებს კარს ღია ნავთობის მწარმოებლებს ბაზრის წილის დასაკავებლად.
Exxon გახდა უფრო დიდი ფიქალის მოთამაშე, გაზარდა თავისი საკუთრება ტეხასისა და ნიუ-მექსიკოს პერმის აუზში.
დიდი ნავთობი ებრძვის კლიმატის ცვლილებას
კონკურენტები ასევე გადადიან ფიქალის სამფლობელოების გაფართოებაზე. 2020 წლის ივლისში, Chevron-მა გამოაცხადა, რომ ყიდულობდა ჰიუსტონში დაფუძნებულ ნავთობისა და გაზის დამოუკიდებელ მწარმოებელ Noble Energy-ს 5 მილიარდ დოლარად შეფასებული აქციების ფარგლებში. ნობლს აქვს 92,000 ჰექტარი ნავთობით მდიდარი პერმის დელავერის აუზში.
და 2020 წლის ოქტომბერში, ConocoPhillips (COP) შეთანხმდნენ Concho Resources-ის ყიდვაზე 9.7 მილიარდი დოლარის ღირებულების სრულ აქციაში. ამან შექმნა აშშ-ს ნავთობის უდიდესი დამოუკიდებელი მწარმოებელი.
IBD 50 ზრდის აქციების საყურებლად: იპოვნეთ საუკეთესო მარაგი შესაძენად და თვალყურისდევნება
კლიმატის ცვლილების აქტივისტებს და ინვესტორებს სურდათ, რომ Exxon-მა დაპირება, რომ 2050 წლისთვის ემისიები წმინდა ნულამდე შეამცირებს.
Exxon-მა პირობა დადო, რომ 2050 წლისთვის ექნება ნახშირბადის წმინდა ნულოვანი ემისიები. მაგრამ დაპირება არ მოიცავდა ემისიას მომხმარებლებისგან, რომლებიც იყენებენ ნავთობს და სხვა წიაღისეულ საწვავს.
გასულ წელს Chevron-მა გამოაცხადა, რომ 2050 წლისთვის ექნებოდა წმინდა ნულოვანი გამონაბოლქვი მისი ზედა დინების ოპერაციიდან.
არის თუ არა Exxon Stock შესყიდვა?
გასული წლის საფონდო აქცია Exxon-ისთვის უკან დახევა იყო. 2014 წლიდან 2020 წლამდე ნავთობის ფასების დაცემამ გამოიწვია Exxon-ის აქციების დაკარგვის სტატუსი, როგორც Dow Jones Industrial Average 90 წლის შემდეგ. Exxon შეიცვალა Salesforce (CRM) 2021 წლის აგვისტოში.
როგორც სხვა ნავთობის მარაგი შესაძენად და უყურეთExxon-ის აქციები გაიზრდება და დაეცემა ნედლი ნავთობის ფასებით. ასე რომ, მაშინაც კი, როდესაც Exxon კარგად გამოიყურება საფუძვლებისა და ტექნიკური მახასიათებლების საფუძველზე, ნედლი ნავთობის ფასები შეიძლება მოულოდნელად დაეცა და XOM-ის მარაგიც დაიკლო.
ინვესტორებს შეუძლიათ აირჩიონ ენერგო ბირჟაზე ვაჭრობის ფონდის ყიდვა, როგორც სექტორის სვლების თამაშის საშუალება, აქციების სპეციფიკური რისკის თავიდან აცილებისას. Energy Select Sector SPDR Fund (XLE) და iShares US Energy ETF (IYE) არის ორი ენერგიასთან დაკავშირებული ETF. მაგრამ ეს ETFs კვლავ ექვემდებარება ნედლი ნავთობის ფასის რყევებს.
Exxon და Chevron არის ძირითადი წონა XLE-ში.
დედააზრი: Exxon-ის აქცია უახლოვდება სხვა ყიდვის წერტილს ახლავე 114.76 ბრტყელი ბაზიდან. Exxon მუდმივად აჯობებს მშფოთვარე ბაზარს და შეუძლია გამოჯანმრთელდეს ნავთობის ბოლოდროინდელი დაბალი დონისგან. მაგრამ ეს მოითხოვს ნავთობის რეინვესტირებას, ნახშირბადის დაჭერასა და ალტერნატიულ ენერგიებში და დარწმუნებული უნდა იყოს, რომ შეინარჩუნებს ლიდერის პოზიციას.
ინვესტორებს შეუძლიათ შეამოწმონ IBD საფონდო სიები და სხვა IBD შინაარსი იპოვონ ათობით საუკეთესო აქციების ყიდვა ან ყურება.
მიჰყევით მაიკლ მოლინსკის Twitter- ზე @IMmolinski
თქვენ ასევე მოგეწონებათ:
Chevron Stock ყიდვა ახლავე არის? აქ არის რისი მოგება, საფონდო გრაფიკის ჩვენება
დაიჭირეთ შემდეგი დიდი გამარჯვებული საფონდო MarketSmith- ით
მიიღეთ სრული წვდომა IBD საფონდო სიებსა და რეიტინგებზე
რა არის CAN SLIM? თუ გსურთ მოიგოთ მომგებიანი აქციები, ეს უკეთესად იცოდეთ
წყარო: https://www.investors.com/research/is-it-time-to-buy-exxon-stock-on-forecasts-for-2023-earnings-and-outlook-for-the-oil-industry/ ?src=A00220&yptr=yahoo