ონლაინ შემქმნელთა კომპანიამ განიცადა ფაქტორების ერთობლიობა, რამაც გააგრილა მისი ბიზნესი. დაფინანსების ინფუზიის გარეშე, FaZe Clan შეიძლება უყურებდეს Game Over-ს.
Wქათამი სნუპ დოგი 2022 წლის Super Bowl-ის ნახევარტაიმის შოუზე სცენას ადევნებდა FaZe Clan-ის ბრენდის ოქროს ჯაჭვს, ეს მნიშვნელოვანი მომენტი იყო იმ სპორტული ორგანიზაციისთვის, რომელიც ცხოვრების სტილის ბრენდად იქცა, რომელიც თავის თავს ახალგაზრდული კულტურის პარაგონად თვლიდა: ჩამოვიდა FaZe Clan.
სამკაულები იყო ნიშანი იმისა, რომ სნუპი გახდა FaZe კლანის „წევრი“ და შეუერთდა პროფესიონალი მოთამაშეების, ონლაინ კონტენტის შემქმნელთა და სხვა ცნობილ სახეებს, როგორებიცაა Lil Yachty, Kyler Murray და Bronny James, რომლებიც ქმნიან საუკეთესო მისწრაფებებს საბავშვო კლუბს. FaZe-ის სავიზიტო ბარათი არის მისი უნარი, პარტნიორობა გაუწიოს ამ ნიჭებს, რათა კონკურენტუნარიანი ელექტრონული სპორტი და შემთხვევითი თამაშები უფრო მეტად გაზარდოს მეინსტრიმში. იქნება ეს სუპერ ბოულზე, გარეკანზე სპორტული ილუსტრირებული ან კომპანიის ლოს-ანჯელესის სათაო ოფისში ხმაურიან წვეულებებზე, FaZe-მ ბევრი იმუშავა რეპუტაციის გასამყარებლად.
მაგრამ სნუპ დოგის კლუბში გაწევრიანება იაფი არ გამოვიდა. მისი მსგავსებისა და რეპუტაციის გამოსაყენებლად, FaZe დათანხმდა მას 1.9 მილიონი დოლარის აქცია და ადგილი კომპანიის დირექტორთა საბჭოში, პლუს 248,000 დოლარის ღირებულების აქციები მის შვილს და კომპანიებს, რომლებსაც აკონტროლებენ მისი მეუღლე და მისი მენეჯერი. აქციები სრულად გადაიცემა, როდესაც მათი თავდაპირველი ორწლიანი პარტნიორობა დასრულდება 2024 წლის დასაწყისში. Snoop Dogg-ის წარმომადგენლებმა არ უპასუხეს კომენტარის თხოვნას.
როგორც ეს არის სხვა ელექტრონული სპორტი ბიზნესისთვის, იპოვნეთ გზა, რომ გადააქციოთ ინტერნეტის გავლენა ლეგიტიმურ ბიზნესად ფუნდამენტური გამოწვევა იყო FaZe-სთვის, რომელიც ფულს შოულობს ესპორტში მოგებით, შემოსავალი ნაწილდება თავისი ნიჭით და ბრენდის პარტნიორობით კომპანიებთან, როგორიცაა McDonald's და DoorDash. ზეწოლა გაიზარდა, როდესაც კომპანიამ გადაწყვიტა საჯაროდ გამოსულიყო SPAC-ის შერწყმა B. Riley Principal 150-თან ივლისში. NASDAQ-ზე დებიუტის შემდეგ, FaZe-ის აქციები არამდგრადი იყო, რაც მაინც ინარჩუნებდა მას სადებიუტო ფასზე 10 დოლარზე მეტი თვეების განმავლობაში. აქციებმა პიკს მიაღწია 20.08 აშშ დოლარად აგვისტოში, რაც ანაზღაურდება, რომ გახდა პირველი ელექტრონული სპორტული ორგანიზაცია, რომლის ღირებულებაც სექტემბრის ბოლოს 1 მილიარდი დოლარი იყო.
შემდეგ 26 სექტემბრის მარეგულირებელმა განცხადებამ გამოავლინა, რომ დაახლოებით 71.4 მილიონი აშშ დოლარი 100 მილიონი აშშ დოლარის PIPE ინვესტიციიდან, რომელიც გამოყენებული იყო ოპერაციების დასაფინანსებლად, არ იყო ნაგულისხმევი და საჭირო იქნებოდა ბ. რაილის დაფარვა. ასევე გავრცელდა ახალი ამბები, რომ SPAC-ის აქციონერების 92%-მა აირჩია შერწყმის დროს მათი აქციების ნაღდი ფულით გამოსყიდვა, ვიდრე მათი ახალ FaZe საერთო აქციაზე გადაქცევა, რამაც კომპანიის ნდობის ანგარიშიდან თითქმის $159 მილიონი ამოიღო.
აქციები დაეცა. ერთი კვირის განმავლობაში, FaZe-ის აქციები $14.75-დან $5-მდე გადაიზარდა, რაც კიდევ უფრო დაეცა $1.78-მდე ნოემბერში, კომპანიის მესამე კვარტლის ფინანსური შედეგების გამოქვეყნების შემდეგ.
ახლა ფასი მერყეობს $2-ზე, რაც კომპანიას 150 მილიონ დოლარზე ოდნავ მეტი საბაზრო კაპიტალის აძლევს.
„როგორც ავღნიშნეთ ჩვენს მესამე კვარტალში, FaZe ხედავს ძლიერ ბიზნეს იმპულსს ბრენდებთან, ნიჭთან და სათამაშო საზოგადოებასთან ერთად საჯარო ბაზრებზე ჩვენი შესვლის შემდეგ, და ჩვენი შემოსავლის მაჩვენებლები და მთელი წლის მოლოდინები ასახავს ამას“, - განუცხადა FaZe-ს აღმასრულებელმა დირექტორმა ლი ტრინკმა. Forbes წერილობით განცხადებაში. „ფართო ეკონომიკის და ასევე მოსალოდნელზე დაბალი შემოსავლების გათვალისწინებით, საჯარო ტრანზაქციის შედეგად, ჩვენ აგრესიულად მივდივართ ჩვენი კაპიტალის სამართავად, ხოლო ჩვენი ბალანსის გაუმჯობესების გზებს ვეძებთ ჩვენს წინაშე არსებული ზრდის შესაძლებლობების გასატარებლად“. ტრინკმა უარი თქვა დამატებითი კომენტარის გაკეთებაზე.
მესამე კვარტლის ფინანსური ანგარიში ასახავს კომპანიის სურათს, რომელიც სწრაფად იწურება ფული. იმის გამო, რომ FaZe არასოდეს ყოფილა მომგებიანი, ის ყოველთვის იყენებდა გარე ინვესტიციებს თავისი ოპერაციების დასაფინანსებლად. აქციების მასობრივი გაყიდვა ნიშნავს, რომ FaZe Holdings-მა მოიზიდა დაახლოებით $100 მილიონი კაპიტალი SPAC-ის შერწყმით, რაც 218 მილიონი აშშ დოლარის ნახევარზე ნაკლებია, რაც მან გასულ შემოდგომაზე პროგნოზირებდა.
30 სექტემბრის მდგომარეობით, FaZe იტყობინება, რომ ხელთ აქვს $43.9 მილიონი ნაღდი ფული, რაც საკმარისია მიმდინარე ოპერაციების დასაფინანსებლად მხოლოდ 2023 წლის ნოემბრამდე.
„ამ პირობებმა გააჩინა არსებითი ეჭვი ჩვენს შესაძლებლობებთან დაკავშირებით, რომ გავაგრძელოთ მუშაობა“, - ნათქვამია კომპანიაში. კვარტალური მარეგულირებელი წარდგენა, "რაც დამოკიდებულია ჩვენს უნარზე, გამოვიმუშაოთ მნიშვნელოვანი შემოსავალი და ჩვენს უნარზე მოვიზიდოთ დამატებითი თანხები ჩვენი ვალებისა და კაპიტალის დაფინანსების ძალისხმევით."
ამ მიზნით, FaZe-მ გამოაცხადა პარტნიორობა Xfinity-თან და The Sandbox metaverse-თან და განახლებული გარიგება მაკდონალდსთან ბოლო თვეებში, დაკიდა ქუდი 11 აქტიურ სპონსორობაზე, რომელთა ღირებულება 500,000 დოლარზე მეტი იყო პირველ სამ კვარტალში, გასული წლის ამ ეტაპზე რვა.
ძირითადი გაყიდვის წერტილი, რომელსაც FaZe Clan გამოიყენებს ახალი ინვესტორებისა და რეკლამის განმთავსებლების მოსაზიდად, არის Gen-Z მიმდევრების ფართო აუდიტორია. მაგრამ ეს რიცხვებიც კი, უფრო მჭიდრო შემოწმებისას, ნაკლებად ხელსაყრელია ბრენდისთვის. კომპანიის მიერ დაწინაურებული ყველაზე გავრცელებული სტატისტიკა არის მისი „ტოტალური მიღწევა“ - FaZe-ის ყველა წევრის მიმდევრების საერთო რაოდენობა ყველა სოციალურ და ვიდეო პლატფორმაზე - რაც წარმოუდგენელ 526 მილიონს აღწევს. შედარებისთვის, აშშ-ს მთლიანი მოსახლეობა 332 მილიონია.
მიუხედავად ამისა, თითქმის 200 მილიონი FaZe-ის მიმდევარი მოდის პოპულარული ცნობილი წევრებისგან, როგორიცაა სნუპ დოგი, რომლის ანგარიშებზეც FaZe ხელშეკრულებით დათანხმდა პირდაპირ მონეტიზაციას. დარჩენილი ჯამი ჯერ კიდევ გაბერილია, კომპანიის აღიარებით, რადგან თითოეული ფანი, რომელიც მიჰყვება რამდენიმე შემქმნელს მრავალ პლატფორმაზე (მაგალითად, ინსტაგრამზე, იუთუბზე და ტვიტში), შეიძლება რამდენჯერმე დაითვალოს.
FaZe-ის ფანების ბაზის უფრო ზუსტი შეფასება შეიძლება იყოს YouTube-ის აბონენტების საერთო რაოდენობა, რომელიც 30 სექტემბრის მდგომარეობით სულ რაღაც 136 მილიონს შეადგენდა, თუმცა ეს მეტრიკა ასევე გაორმაგებს ნებისმიერ ინდივიდს, ვინც გამოიწერა FaZe-თან დაკავშირებული რამდენიმე არხი.
როგორიც არ უნდა იყოს რეალური რიცხვი, FaZe მაინც ფლობს დიდ გულშემატკივართა ბაზას. მისი საქმიანი ბრძოლა მიუთითებს სათამაშო ინდუსტრიის მუდმივ ტენდენციაზე, სადაც ტოპ ორგანიზაციებმა და უფრო კონკრეტულად მათ მიერ დასაქმებულმა ნიჭმა მოიპოვეს დიდი აუდიტორია ონლაინში, მაგრამ ჯერ ვერ იპოვეს გზა მნიშვნელოვანი შემოსავლის გამომუშავებისთვის. ამის ნაცვლად, ისინი ეყრდნობოდნენ დიდ გარე ინვესტიციებს. FaZe-ს ადრეული ინვესტორების სიაში შედიოდა ისეთი ცნობილი სახეები, როგორებიცაა Pitbull და Offset და პროფესიონალი სპორტსმენები, როგორიცაა ჯამალ მიურეი.
„ეს თითქმის მოჰყვა ტექნიკურ მოდელს და არა სპორტულ მოდელს, თანხების მოზიდვისა და მონეტების მოპოვების მიზნით“, - ამბობს მალფ მინსი, ესპორტის საკონსულტაციო ფირმა Strive Sponsorship-ის მმართველი დირექტორი. „ახლა ფული შევიდა იმ დონეზე, სადაც ინვესტორები ახლა ამბობენ, კარგი, როგორ ვნახოთ დაბრუნება? და მე ვფიქრობ, რომ ესპორტის ინდუსტრიაში ჯერ კიდევ არ არის მკაფიო პასუხი ამაზე. ”
ტრადიციული სპორტისგან განსხვავებით, ელექტრონული სპორტული ორგანიზაციები, როგორც წესი, არ მონაწილეობენ მედიის უფლებების კონტრაქტებში esports მაუწყებლებისთვის და შინაარსის შემქმნელები მთლიანად არიან დამოკიდებულნი მესამე მხარის პლატფორმებზე მათი შინაარსის გასავრცელებლად. YouTube-ზე, კვარტალური ანგარიშის მიხედვით, საშუალო შემოსავალი ერთ აბონენტზე FaZe ქსელში იყო მხოლოდ 36 ცენტი.
შემდეგ ჩნდება კითხვა, რამდენს იღებს FaZe 36 ცენტიდან შესანახად. პროცენტზე მოლაპარაკება ხდება ინდივიდუალურად ნიჭიერებთან, რომლებიც მუშაობენ როგორც დამოუკიდებელი კონტრაქტორები, მაგრამ 2019 წელს კომპანია განაცხადა ტურნირის მოგების მაქსიმალური რაოდენობა და კომპანიის მიერ მიღებული კონტენტის შემოსავალი იყო 20%.
ეს მნიშვნელოვანი განსხვავებაა ბალანსზე. 48.6 წლის პირველი სამი კვარტლის 2022 მილიონი დოლარის მთლიანი შემოსავლიდან, თავად კომპანიამ მხოლოდ 14 მილიონი დოლარი მოიტანა.
ნოემბრის შემოსავლების გამოძახებაზე, ახალმა ფინანსურმა ფინანსურმა დირექტორმა კრისტოფ პაჩლერმა გამოაცხადა 7 მილიონი დოლარის ყოველწლიური დანაზოგი, მაგრამ ანგარიში ამტკიცებს, რომ FaZe-ის განზრახვა ხარჯებისა და დანახარჯების შესახებ „გაიზარდოს მომავალ პერიოდებში“, რადგან ის წინ მიიწევს ზრდის სტრატეგიის, მათ შორის შესყიდვებისკენ. ეს მიუთითებს დამატებითი დაფინანსების აუცილებლობაზე უახლოეს მომავალში. ახალი აქციების გაყიდვა ამ ეტაპზე ნაკლებად სავარაუდოა, იმის გათვალისწინებით, რომ მათი პოტენციური ღირებულება ბოლო რამდენიმე თვეში 80%-ზე მეტი დაეცა.
„თუ ჩვენ ვაგროვებთ დამატებით ვალის დაფინანსებას, შეიძლება დაგვჭირდეს ისეთი პირობების მიღება, რომლებიც ზღუდავს ჩვენს უნარს, შევინარჩუნოთ დამატებითი დავალიანება ან სხვა კოეფიციენტები, ან შევიზღუდოთ დივიდენდების გადახდის ან შესყიდვების შესაძლებლობა“, ნათქვამია კვარტალურ ანგარიშში. .
ბოლო წლებში იყო კომპანია მომავლის დიზაინით და ამბიციური ზრდის სტრატეგიით, რომელიც მუშაობს უზარმაზარი დანაკარგებით, როგორიცაა Netflix, წარმატების ერთგვარი პარადოქსული რეცეპტი იყო. თუმცა, FaZe საჯაროდ შევიდა საფონდო ბაზრის გარემოში, სადაც ფულს კარგავდნენ ტექნოლოგიურ კომპანიებს უეცრად დედამიწაზე დაბრუნება, განსაკუთრებით იმ შემთხვევაში, თუ არ შეიძლებოდა იოლად ახსნას რაიმე გზა მომგებიანობისკენ.
FaZe რჩება თავისი გრძელვადიანი ხედვის ერთგული. მესამე კვარტლის შემოსავლის გამოცხადებისას ტრინკმა თავის ნიჭიერ პირველ მოდელს „გართობის მომავალი“ უწოდა. ამ ოპტიმიზმის შემდეგი გამოცდა მოვა იანვრის შუა რიცხვებში, როდესაც FaZe-ის ნიჭი, თანამშრომლები და მფლობელები გაათავისუფლეს ექვსთვიანი „ჩაკეტვის“ ხელშეკრულებებიდან, როგორც შერწყმის პირობა და მიიღებენ შესაძლებლობას გაყიდონ თავიანთი აქციები.
"იყო აღიარება, რომ ისინი ცდილობენ შექმნან რაღაც ღირებული, და თქვენ გჭირდებათ ინვესტიცია, სანამ მიიღებთ ანაზღაურებას," ამბობს მინსი. ”მაგრამ დიდი კითხვაა, რამდენს განაგრძობთ, სანამ ანაზღაურებას მოელოდებით?”
მეტი FORBES
წყარო: https://www.forbes.com/sites/mattcraig/2022/12/15/faze-clan-faces-substantial-doubt-it-can-survive-five-months-after-going-public/