(Bloomberg) - JPMorgan Chase & Co.-ის ძვირფასი ლითონების ყოფილი ხელმძღვანელის სასამართლო პროცესმა შესთავაზა უპრეცედენტო ხედვა სავაჭრო მაგიდასთან, რომელიც დომინირებს გლობალურ ოქროს ბაზარზე.
ყველაზე წაკითხული ბლუმბერგიდან
მაიკლ ნოვაკი, რომელიც ძვირფასი ლითონებით ვაჭრობას აწარმოებდა JPMorgan-ში ათწლეულზე მეტი ხნის განმავლობაში, ჩიკაგოში ასამართლებენ კოლეგებთან გრეგ სმიტთან და ჯეფრი რუფთან ერთად ოქროსა და ვერცხლის ბაზრების მანიპულირების შეთქმულებისთვის. ახლა ყურადღება გამახვილებულია ნაფიც მსაჯულზე, რომელმაც მსჯელობა პარასკევს გვიან დაიწყო, მაგრამ საქმის წარმოებამ უკვე ახალი შუქი გაანათა ბიზნესის შიდა ფუნქციონირებაზე, მისი მომგებიანობიდან და ბაზრის წილით დამთავრებული უმსხვილეს კლიენტებამდე.
წლიური მოგება
სასამართლოს აჩვენეს შიდა მაჩვენებლები, რომლებიც დეტალურად ასახავს ბანკის წლიურ მოგებას ძვირფასი ლითონებიდან, რაც პირველად გახდა ასეთი დეტალური ინფორმაცია საჯაროდ. JPMorgan-ის შემოსავლების ანგარიშები არ ასახავს შედეგებს ძვირფასი ლითონების მაგიდაზე, ან თუნდაც მისი უფრო ფართო საქონლის განყოფილებიდან. სპიკერმა უარი თქვა კომენტარის გაკეთებაზე სასამართლო პროცესის გამჟღავნებაზე.
მოკლედ: ბიზნესი არის თანმიმდევრული ფულის გამომუშავება JPMorgan-ისთვის, 109-დან 234 წლამდე ყოველწლიურად 2008-დან 2018 მილიონ დოლარამდე წლიურ მოგებას იღებს. ამაში ლომის წილი მოდის ფინანსურ ბაზრებზე ვაჭრობით, მაგრამ ბანკი უამრავ ფიზიკურ ბიზნესს აკეთებს. კარგად. ფიზიკური ძვირფასი ლითონებით ვაჭრობა და ტრანსპორტირება ბანკს წელიწადში საშუალოდ 30 მილიონ დოლარს უწევს.
მიუხედავად ამისა, საცდელში გამოვლენილი მოგება ახლახან დაჩრდილა: 2020 წელს JPMorgan-მა 1 მილიარდი დოლარი გამოიმუშავა ძვირფასი ლითონებით, რადგან პანდემიამ შექმნა არბიტრაჟის უპრეცედენტო შესაძლებლობები, საქმის მცოდნე ადამიანების თქმით.
საბაზრო წილის
JPMorgan ფლობს ათობით მილიარდი დოლარის ოქროს ლონდონში, ნიუ-იორკში და სინგაპურში. ის არის ლონდონის ბაზრის ოთხი კლირინგი წევრიდან ერთ-ერთი, სადაც ოქროს გლობალური ფასები დგინდება ლონდონის რამდენიმე საცავში შენახული ლითონის ყიდვა-გაყიდვით - მათ შორის JPMorgan და ინგლისის ბანკი.
JPMorgan არის ყველაზე დიდი მოთამაშე „ბუილ ბანკების“ მცირე ჯგუფს შორის, რომლებიც დომინირებენ ძვირფასი ლითონების ბაზრებზე და პროკურორების მიერ წარმოდგენილი შიდა დოკუმენტები ასახავს იმას, თუ რამდენად დომინანტური როლი ითამაშა ბანკმა.
მაგალითად, 2010 წელს, ოქროს ბაზარზე ყველა ტრანზაქციის 40% განიწმინდა JPMorgan-მა.
დიდი ბონუსები
JPMorgan-ის ძვირფასი ლითონების მთავარი თანამშრომლები სამუშაო მაგიდაზე უხვად მიიღეს ანაზღაურება და ზოგიერთმა ნაფიცმა მსაჯულმა ხმამაღლა გააჟრჟოლა, როდესაც სასამართლოს უთხრეს, რამდენი გამოიმუშავეს ბრალდებულებმა.
რუფოს, ბანკის ჰეჯ-ფონდის გამყიდველს, 10.5 წლიდან 2008 წლამდე 2016 მილიონი დოლარი გადაუხადეს. სმიტმა, ოქროს უმსხვილესი მოვაჭრე, 9.9 მილიონი დოლარი მიიღო. ნოვაკმა, მათმა უფროსმა, ყველაზე მეტი გამოიმუშავა: იმავე პერიოდში 23.7 მილიონი დოლარი.
მათი ანაზღაურება დაკავშირებული იყო იმ მოგებასთან, რომელიც მათ მიიღეს ბანკისთვის. FBI-ის აგენტმა მარკ ტროიანომ, JPMorgan-ის შიდა მონაცემებზე დაყრდნობით, სასამართლოს განუცხადა, რომ რუფოსათვის გამოყოფილი მთლიანი მოგება 2008 წლიდან 2016 წლამდე იყო 70.3 მილიონი დოლარი. სმიტმა დაახლოებით 117 მილიონი დოლარი გამოიმუშავა იმავე პერიოდში, ნოვაკმა კი ბანკს $186 მილიონი, მათ შორის 44 მილიონი დოლარი 2016 წელს.
ძირითადი კლიენტები
ჰეჯ-ფონდები, როგორიცაა Moore Capital, Tudor Investment Corp და ჯორჯ სოროსის სახელობის ფირმა, იყო მაგიდის ყველაზე მნიშვნელოვანი კლიენტები. ამ კლიენტებთან წვდომა იყო რუფოს შენარჩუნების მთავარი მიზეზი ბანკის მიერ Bear Stearns-ის შეძენის შემდეგ, ყოფილი ტრეიდერის კრისტიან ტრუნსის თქმით, რომელმაც ჩვენება მისცა თავისი ყოფილი უფროსების წინააღმდეგ და მოიხსენია რუფო, როგორც საუკეთესო გამყიდველი უოლ სტრიტზე. JPMorgan-ის ტოპ კლიენტად ყოფნას მოჰყვა პრივილეგიები: ფონდის თანამშრომლებს შეეძლოთ მიეღოთ უფასო ბილეთები US Open-ზე, ნოვაკთან დაკავშირებული შეტყობინებების მიხედვით, რომლებიც ნაჩვენები იყო სასამართლო პროცესის დროს.
მნიშვნელოვანი კლიენტების კიდევ ერთი ნაკრები იყო ცენტრალური ბანკები, რომლებიც ვაჭრობენ ოქროს თავიანთი რეზერვებისთვის და არიან ბუილონის ბაზრის უმსხვილეს მოთამაშეებს შორის. სასამართლოში გამოქვეყნებული დოკუმენტების თანახმად, მინიმუმ ათი ცენტრალური ბანკი ინახავდა მათ ლითონს 2010 წელს JPMorgan-ის მიერ მართულ საცავებში.
ყველაზე წაკითხული Bloomberg Businessweek– დან
© Bloomberg LP
წყარო: https://finance.yahoo.com/news/profits-pay-jpmorgan-gold-secrets-210000125.html