როგორ შეუძლიათ პენსიონერებმა აღადგინონ ბაზრის მოულოდნელი ვარდნის დროს დაკარგული დანაზოგი?

ეს ხდება ახლავე. ისევე, როგორც ბევრმა ჩაიდინა თავი "დიდი გადადგომაზე", ბაზარმა გადაწყვიტა, რომ მას არ მოსწონს არსებული ეკონომიკური პირობები. ამასთან, პენსიაზე გასვლის პირებმა შესაძლოა გადახედონ თავიანთ გადაწყვეტილებას სამუშაო ძალის დატოვების შესახებ.

ეს არის რისკის ფორმა, რომელიც გავრცელდა ბოლო რამდენიმე წლის განმავლობაში. თავდაპირველად მასზე მხოლოდ თეორიულ ვარაუდზე საუბრობდნენ. თუმცა, ბოლო მოვლენებმა „დაბრუნების თანმიმდევრობის“ რისკი რეალობის სფეროში შემოიტანა.

„დაბრუნების რისკის თანმიმდევრობა ეხება იმ თანმიმდევრობას, რომ საბაზრო ანაზღაურება მოდის, როდესაც პენსიონერთა პორტფელიდან ხარჯავენ პენსიაზე გასვლისას“, ამბობს რობ სტივენსი, ფინანსური დაგეგმვის აზროვნების ლიდერი TIAA-ში შარლოტაში, ჩრდილოეთ კაროლინაში. „პენსიაზე ადრე გასვლისას უარყოფითი ანაზღაურება გაზრდის დარჩენილი აქტივების პროცენტს, რათა შეინარჩუნოს სასურველი შემოსავლის დონე. მიუხედავად იმისა, რომ ისტორიულად აქციები ძალიან კარგად მუშაობდნენ - საშუალოდ წელიწადში დაახლოებით 10% დაახლოებით ერთი საუკუნის განმავლობაში - თუ საპენსიო ადრეულ ეტაპზე მოხდა ბაზრის კორექტირება, პენსიონერის შემოსავლის უსაფრთხოება შეიძლება მნიშვნელოვნად შემცირდეს.

მთელი ცხოვრება გეუბნებოდნენ, რომ გათავისუფლდე ბაზრის თანდაყოლილი ტალღებისგან. რატომ არის ცვალებადობა განსხვავებული ახლა, როცა პენსიაზე გასვლას აპირებთ ათი ან ოცი წლით ადრე?

ნიკოლ რინი, VP, ფინანსური დამგეგმავი Oak Harvest Financial Group-ში ჰიუსტონში, ამბობს: „ანაზღაურების თანმიმდევრობა არის ტერმინი, რომელსაც ფინანსური პროფესიონალები იყენებენ იმის საილუსტრაციოდ, თუ რა შეიძლება მოხდეს საინვესტიციო პორტფელში, როდესაც ბაზარს აქვს ორი წელიწადი შემცირებული წლის პირველ ორ წელიწადში. საპენსიო. მას შემდეგ, რაც პენსიონერი შეწყვეტს ხელფასის შეგროვებას და დაიწყებს შემოსავლის საინვესტიციო ანგარიშზე დაყრდნობას, ისინი უფრო მგრძნობიარენი არიან ამ რისკის მიმართ. თუ ბაზარი შემცირებულია და ახლა თქვენ უნდა გაყიდოთ პოზიციები, რომ მიიღოთ შემოსავალი, თქვენ იძულებულნი ხართ გაყიდოთ ზარალში და, შესაბამისად, უფრო სწრაფად ამოწურავთ თქვენს სახსრებს. და თუ თქვენ უნდა გააკეთოთ ეს იძულებითი გაყიდვა ზედიზედ ორი წლის განმავლობაში, ეს შეიძლება იყოს განსხვავება ფულის ამოწურვასა და ფულის არ დარჩენას შორის თქვენი პენსიის დარჩენილი პერიოდის განმავლობაში. ”

არსებობს მკაფიო სტრატეგიები, რომ დაიცვათ თავი პენსიაზე გასვლამდე დაბრუნების რისკის თანმიმდევრობისგან. მაგრამ რა მოხდება, თუ ძალიან გვიანია. რა შეგიძლიათ გააკეთოთ, თუ საპენსიო თარიღზე მოუმზადებელი აღმოჩნდებით და ბაზარი გადაწყვეტს გედების ჩაყვინთვის გაკეთებას? შეგიძლიათ რაიმე გააკეთოთ ამ ზარალის ასანაზღაურებლად?

„აღდგენის ყველაზე სწრაფი გზა არის გაყვანის შეწყვეტა“, - ამბობს ენტონი მარტინი, Choice Mutual-ის აღმასრულებელი დირექტორი რენოში, ნევადა. „ეს შეიძლება ნიშნავდეს სამსახურში დაბრუნებას ან პენსიაზე გასვლის გადადებას, თუ ეს შესაძლებელია. სხვა სახსრებზე წვდომა, როგორიცაა სახლის კაპიტალი, ასევე შეიძლება დაგვეხმაროს. ”

მნიშვნელოვანია გვახსოვდეს, რომ თქვენ ასევე უნდა მოეპყროთ თქვენს პორტფელს ისევე, როგორც ამას აკეთებდით ათი ან ოცი წლის წინ. დიდი შანსია, რომ პენსიაზე გასვლის თარიღს კიდევ დიდხანს იცოცხლებ. ეს ნიშნავს, რომ თქვენ უნდა დარწმუნდეთ, რომ თქვენი საპენსიო დანაზოგის სულ მცირე ნაწილი კვლავ იზრდება. ბოლო რამ, რისი გაკეთებაც გსურთ, არის გადაწყვეტილების მიღება, რომელიც თქვენს მომავალს კომპრომისზე აყენებს.

„გონივრული მიდგომა არის გრძელვადიანი პერსპექტივის შენარჩუნება“, ამბობს ტაილერ პაპაზი, Cornerstone Advisors Asset Management-ის Private Wealth-ის დირექტორი ბეთლემში, პენსილვანია. „პანიკის ღილაკზე დაჭერა და ყველაფრის ნაღდი ფულით გადატანა, როდესაც ბაზარი დაცემას განიცდის, ხშირად იწვევს აღდგენის ხელახლა დაკარგვას. გრძელვადიანი პერსპექტივა და შესაბამისი აქტივების განაწილება შეიძლება შორს წავიდეს გაზრდილი ცვალებადობის ან უარყოფითი შემოსავლების პერიოდების მართვაში.

როდესაც ბაზარი ეცემა პენსიაზე გასვლის პირველი ან ორი წლის განმავლობაში, რისკი არ არის მოკლევადიან პერსპექტივაში. თქვენ გექნებათ საკმარისი ფული პენსიაზე გასვლის ადრეული წლების დასაფინანსებლად, თუნდაც ფასიანი ქაღალდების გაყიდვა მოსალოდნელზე დაბალ ფასებში. გამოწვევა დადგება მომდევნო წლებში. თქვენ ახლა მუშაობთ უფრო მცირე ბაზისგან, რომლითაც უნდა გაიზარდოთ. თუმცა, თქვენ გაქვთ ვარიანტები. და მათ შეიძლება გაგიკვირდეთ.

"ერთ-ერთი შესაძლო მიდგომა არის მეტი რისკის აღება თქვენს საინვესტიციო პორტფელში", - ამბობს ლინდა ჩავესი, Seniors Life Insurance Finder-ის დამფუძნებელი და აღმასრულებელი დირექტორი ლოს ანჯელესში. „მიუხედავად იმისა, რომ ეს შეიძლება არაინტუიციურად მოგეჩვენოთ, ის დაგეხმარებათ დაიბრუნოთ ზოგიერთი ზარალი, რომელიც გამოწვეულია დაბრუნების რისკის თანმიმდევრობით. ეს შეიძლება მოიცავდეს აქციებზე და სხვა უფრო მაღალი რისკის მქონე საინვესტიციო საშუალებებზე თქვენი ზემოქმედების გაზრდას ან თქვენი სახსრების ტრადიციული შემნახველი ანგარიშებიდან ამ უფრო აგრესიულ ვარიანტებში გადატანას. რა თქმა უნდა, ეს მიდგომა არ არის რისკების გარეშე და ყოველთვის უნდა ესაუბროთ ფინანსურ მრჩეველს თქვენს საინვესტიციო სტრატეგიაში რაიმე მნიშვნელოვან ცვლილებამდე. მაგრამ თუ თავს კომფორტულად გრძნობთ მეტი რისკის აღებით, ეს შეიძლება იყოს ეფექტური გზა ანაზღაურების თანმიმდევრობის რისკის უარყოფითი ეფექტების ასანაზღაურებლად.”

გაითვალისწინეთ, როგორც ჩავესი ამბობს, ძალიან რეალური საფრთხეა აგრესიული ინვესტიციების ჩადება. თუ თქვენ გადააჭარბებთ თქვენს აგრესიას, შეიძლება საბოლოოდ გააუარესოთ ყველაფერი. თუმცა არ ინერვიულო. არის ალტერნატივა.

„შეიძლება საშიში იყოს საპენსიო პერიოდში ბაზრის ნეგატიური შემოსავლის აღდგენის მცდელობა, რადგან ამან შეიძლება გამოიწვიოს ინვესტორებმა მეტი რისკის აღება საკუთარი პორტფელის ზარალის ასანაზღაურებლად“, - ამბობს მაიკლ ფიშერი, დირექტორი და სიმდიდრის მრჩეველი Round Table Wealth Management-ში ვესტფილდში, ნიუ ჯერსი. . „პორტფელის მშენებლობა გადამწყვეტია პენსიაზე გასვლისას და პორტფელი უნდა იყოს სტრესის ტესტირება, რათა გაიგოს უარყოფითი თანმიმდევრული ანაზღაურების გავლენა პენსიაზე გასვლისას. გამოჯანმრთელების ერთ-ერთი სტრატეგია არის დისკრეციული ხარჯების შემცირება პენსიაზე გასვლისას, განსაკუთრებით თუ ბაზრები უარყოფითია. ეს შეიძლება ნიშნავდეს შვებულებაზე უარის თქმას ან გართობის ხარჯების მოკლევადიან შემცირებას, მაგრამ გრძელვადიან პერსპექტივაში, ამ ხარჯების დროებით შემცირება საშუალებას მოგცემთ მიიღოთ მეტი მოქნილობა მოგვიანებით პენსიაზე გასვლისას“.

აქტივობებისა და სხვა ხარჯების შემცირება ზოგიერთისთვის შეიძლება არ იყოს ბარათში. ეს, სამწუხაროდ, მათ მცირე არჩევანს ტოვებს, როდესაც საქმე ეხება ახლოვადიანი დანაკარგების დაძლევას, როგორც პენსიაზე გასვლა იწყება: ისინი პენსიაზე გასვლის საშინელი პერსპექტივის წინაშე დგანან.

„პენსიაზე გასვლის შემდეგ შეიძლება ძალიან რთული იყოს დაბრუნების რისკის თანმიმდევრობის გამოსწორება, რადგან ადამიანები აღარ მუშაობენ და არ ზოგავენ ფულს, მაგრამ ახლა თავიანთ დანაზოგს შემოსავალად აქცევენ“, - ამბობს შონ როულინგი, Battock Wealth Management Group-ის მრჩეველი სკოტსდეილში, არიზონა. „მათი აქტივების აღდგენისთვის დროის დათმობის გარეშე, პენსიონერებს ხშირად უწევთ სამსახურში დაბრუნება ან ნაკლები შემოსავლით ცხოვრება, თუ მათ არ სურთ ფულის დაკარგვის რისკი. სწორედ ამიტომ, არასტაბილურობის ბუფერის არსებობა გადამწყვეტია პენსიაზე შემოსავლის დაგეგმვისას. პენსიონერებს უნდა შეეძლოთ ქარიშხლის გადალახვა მოკლე დროში“.

როგორც წესი, დათვიური ბაზრიდან აქციების აღდგენას დაახლოებით ორი წელი სჭირდება. ყველაზე პესიმისტურ შემთხვევაში, თქვენ უყურებთ ხუთ წელს. თუმცა, რომელიმე ამ სცენარში, აღდგენა არის ის, რასაც მოუთმენლად უნდა ველოდოთ. ეს ნიშნავს, რომ ძალიან მნიშვნელოვანია, რომ იყოთ მაგარი ყველაზე ცუდ დროს.

„მოარიდეთ ემოციებს თქვენს გადაწყვეტილებებში“, - ამბობს გრეგ ვომაკი, Womack Investment Advisers, Inc.-ის პრეზიდენტი ედმონდში, ოკლაჰომა. „გადახედეთ თქვენს პორტფელს და განსაზღვრეთ რომელი ფასიანი ქაღალდები დაგეხმარებათ ყველაზე მეტად. დარჩით ორიენტირებული ბაზრების სიძლიერეზე.”

არ ინერვიულოთ და ფოკუსირება მოახდინოთ თქვენს კონტროლზე არსებულ საკითხებზე. შესაძლოა, პენსიაზე გასვლა არ დაიწყოთ იმ აფეთქებით, რომლის იმედიც გაქვთ. შესაძლოა თავიდან ნელა მიიტანოთ. მიიღეთ მიწის ნაკვეთი. იპოვეთ ნაკლებად ძვირი შემცვლელები და ნახეთ, შეესაბამება თუ არა ისინი თქვენს საჭიროებებს.

„საერთო ჯამში, რაც უნდა გააკეთოთ, რომ დაბრუნდეთ დაბრუნების თანმიმდევრობის რისკიდან არის მინიმუმამდე დაიყვანოთ თქვენი ხარჯები და აიღოთ რაც შეიძლება ნაკლები თანხა იმ ანგარიშიდან, რომლის ღირებულებაც შემცირდა“, - ამბობს ჯეფ კრონენბერგი, Imagine-ის დამფუძნებელი და პრეზიდენტი. სიმდიდრის ჯგუფი რიჯფილდში, კონექტიკუტი. ”თეორიულად, თქვენ ასევე შეგიძლიათ განიხილოთ მეტი რისკის აღება პოტენციურად მაღალი შემოსავლის მისაღებად, თუმცა ეს აშკარად არ არის იდეალური სიტუაცია.”

ბლაგვი რეალობა ის არის, რომ თქვენ „ან ნაკლებს ხარჯავთ, დაზოგავთ მეტს, ან მიიღებთ უფრო დიდ პორტფელის მოგებას“, ამბობს ბრაიან ჰენი, The Haney Company-ის დამფუძნებელი, რომელიც მდებარეობს მერილენდში Silver Spring. ”ეს მხოლოდ სამი ვარიანტია და ზოგჯერ მათი კომბინაციაა იმის მიხედვით, თუ რამდენად შემცირდა თქვენი აქტივები.”

ნუ მისცემთ ბაზარს უფლებას მართოს თქვენი ბედი. თქვენ თვითონ აკონტროლებთ თქვენს ბედს.