Morgan Stanley იზიარებს სახელს ან მის ნაწილს JPMorgan Chase & Co.-თან.JPM) და ეს არ არის შემთხვევითი. მორგან სტენლიში "მორგანი" ჯ.პ. მორგანის შვილიშვილია. კომპანია დააარსეს ჰენრი ს. მორგანმა, ჰაროლდ სტენლიმ და სხვებმა 1935 წელს. Morgan Stanley შეიქმნა როგორც საინვესტიციო ბანკი, მაგრამ ის ასევე გაცილებით მეტია. Morgan Stanley-ის კომერციული საბანკო ოპერაცია, მაგალითად, კონკურენციას უწევს Wells Fargo & Co.-ს (WFC), US Bancorp (USB), და მსგავსი საცალო მაღაზიები.
2021 ფისკალური წლისთვის კომპანიამ გამოაცხადა ზედიზედ მეორე რეკორდული მოგება 59.8 მილიარდი აშშ დოლარი, წინა წლის 48.8 მილიარდი დოლარის შედარებით. ეს არის 23%-იანი ზრდა წელიწადში.
14 წლის 2022 ოქტომბერს კომპანიამ გამოაცხადა 13.0 მილიარდი დოლარის წმინდა შემოსავალი წლის მესამე კვარტალში, წინა წლის 14.8 მილიარდ დოლართან შედარებით.
ძირითადი Takeaways
- Morgan Stanley არის წამყვანი გლობალური საინვესტიციო ბანკი და სიმდიდრის მართვის ფირმა, სადაც დასაქმებულია 80,000-ზე მეტი ადამიანი მთელ მსოფლიოში.
- კომპანია ფულს ძირითადად სამი ძირითადი ერთეულიდან აკეთებს: ინსტიტუციური ფასიანი ქაღალდები, სიმდიდრის მენეჯმენტი და ინვესტიციების მენეჯმენტი.
- 2021 წელს კომპანიამ რეკორდული შემოსავალი და მოგება დააფიქსირა.
ინსტიტუციური ფასიანი ქაღალდები
მორგან სტენლის სამი ძირითადი ბიზნეს ერთეულია ინსტიტუციური ფასიანი ქაღალდები, სიმდიდრე მენეჯმენტიდა საინვესტიციო მენეჯმენტი. ინსტიტუციური ფასიანი ქაღალდები არის მორგან სტენლის ყველაზე დიდი ფულის მწარმოებელი29.8 ფისკალურ წელს 2021 მილიარდი დოლარის წმინდა შემოსავალით.
ინსტიტუციური ფასიანი ქაღალდების კლიენტები შედგებიან კორპორაციებისგან, მთავრობების, ფინანსური ინსტიტუტებისგან და მაღალი და ულტრა მაღალი ღირებულების კლიენტებისგან. ეს ბიზნეს სეგმენტი გთავაზობთ ისეთ სერვისებს, როგორიცაა საინვესტიციო ბანკინგი, გაყიდვები და ვაჭრობა და სხვა პროდუქტები, როგორიცაა კორპორატიული დაკრედიტების საქმიანობა.
მის ფისკალურ 2021 წელს, სიმდიდრის მენეჯმენტის შემოსავლები გაიზარდა 26.7%-ით, ხოლო საინვესტიციო საბანკო შემოსავლები 68%-ით გაიზარდა წინა წელთან შედარებით.
Morgan Stanley-ის საინვესტიციო საბანკო ჯგუფი ფულს შოულობს საკონსულტაციო სერვისების საკომისიოს დარიცხვით, როგორიცაა რესტრუქტურიზაცია და შერწყმა და შესყიდვა.
გლობალურად, Morgan Stanley მუდმივად მაღალი რეიტინგით არის შერწყმებისა და შესყიდვებისა და საწყისი საჯარო შეთავაზებების (IPOs) მხრივ. Ზოგიერთი underwriting მოიცავს ფასიანი ქაღალდების შეთავაზებას და სესხების სინდიკაციას. გაყიდვებისა და ვაჭრობის კუთხით, Morgan Stanley იღებს მოგებას მომხმარებელთა ფინანსური ინსტრუმენტების შესყიდვისა და გაყიდვის ბაზრის შემქმნელის როლით.
მდიდრები უფრო მდიდრდებიან
Morgan Stanley's Wealth Management ოპერაციები – რომელიც უზრუნველყოფს უამრავ ფინანსურ მომსახურებას და გადაწყვეტილებებს ინდივიდუალური ინვესტორებისთვის და მცირე და საშუალო ბიზნესის/ინსტიტუციებისთვის – მოითხოვს 16,000-ზე მეტი პროფესიონალის მომსახურებას, რომლებიც აწარმოებენ ბიზნესს მთელს მსოფლიოში. Morgan Stanley კონსულტაციას უწევს დაახლოებით 3.5 მილიონ ადამიანს და ფლობს 3.9 ტრილიონ დოლარზე მეტს მრჩევლების ხელმძღვანელობით კლიენტთა აქტივებში.
Morgan Stanley გთავაზობთ პროდუქტებსა და მომსახურებას საბროკერო და საინვესტიციო საკონსულტაციო, საპენსიო გეგმების, ფინანსური და სიმდიდრის დაგეგმვის სერვისებში, სხვა საკითხებთან ერთად. Wealth Management-ის წმინდა შემოსავალი 2021 წელს გაიზარდა 2020 წელთან შედარებით აქტივების მენეჯმენტის შემოსავლებისა და წმინდა საპროცენტო შემოსავლების ზრდის შედეგად.
ბაზრის გაძლიერებამ და წმინდა პოზიტიურმა ნაკადებმა გაზარდა აქტივების მენეჯმენტის შემოსავლები, მაგრამ ამ შემოსავლების ნაწილი კომპენსირდება საშუალო საკომისიოს განაკვეთების შემცირებით. მაგალითად, Morgan Stanley შოულობს ფულს საკომისიოზე დაფუძნებული კლიენტებისგან, მათი აქტივების სახელშეკრულებო პროცენტის დარიცხვით, რომლებიც დაკავშირებულია ანგარიშებთან, რომლებიც ძირითადად არ არის განპირობებული აქტივების კლასით.
მთლიანობაში Wealth Management-მა მიიღო 24.2 მილიარდი დოლარის წმინდა შემოსავალი, გადასახადამდე 26%-იანი მარჟით 2021 წელს.
საშუალო კლასის გამდიდრება
საინვესტიციო მენეჯმენტი, Morgan Stanley-ის ყველაზე პატარა დეპარტამენტი, თავისი მუშაობის უმეტეს ნაწილს ინსტიტუციონალურ ინვესტორებთან აკეთებს. Ეს მოიცავს საქველმოქმედო, სამთავრობო უწყებები, სუვერენული სიმდიდრე ფონდები და სადაზღვევო კომპანიები.
2021 წელს, საინვესტიციო მენეჯმენტის განყოფილების წმინდა შემოსავალი იყო $6.2 მილიარდი. რაც წარმოადგენს 66%-იან ზრდას 2020 წელთან შედარებით. უფრო მაღალი შემოსავლები ძირითადად განპირობებულია 1.6 ტრილიონი დოლარის მართვის ქვეშ არსებული აქტივების აღრიცხვამდე.
წმინდა შემოსავლები ინვესტიციების მართვის ჯგუფში მოდის ორი ადგილიდან - ინვესტიციები და აქტივების მენეჯმენტი - ორივე გაიზარდა 2021 წელს. Morgan Stanley ინვესტიციებიდან ფულს შოულობს გარკვეული დახურული ფონდების მეშვეობით, რომლებიც, როგორც წესი, ინახება გრძელვადიანი შეფასებისთვის და ექვემდებარება გაყიდვების შეზღუდვებს. .
მეორეს მხრივ, აქტივების მენეჯმენტი გამოიმუშავებს მათ შენარჩუნებას სხვადასხვა საკონტრაქტო ხელშეკრულებებით. ამის ერთ-ერთი მაგალითი იქნება შესრულებაზე დაფუძნებული საფასურის მიღება, რომელიც დაფუძნებულია ფულის მენეჯერის მიერ განხორციელებული ინვესტიციებით მიღებული შეფასების პროცენტზე.
ქვედა ხაზი
ეკონომიკა გვთავაზობს რამდენიმე დარწმუნებას, მაგრამ აქ არის რამდენიმე მათგანი: კომპანიები, როგორც დამწყები, ისე დაფუძნებული, გააგრძელებენ ფულის ხელში ჩაგდებას. საინვესტიციო ფირმები, ყოველ შემთხვევაში, უახლოეს მომავალში, ბევრად უფრო კომპეტენტურები იქნებიან სახსრების მოზიდვაში, ვიდრე თუნდაც საუკეთესო crowdfunding საიტები. ამის გათვალისწინებით, ეს არის კონსერვატიული ფსონი, რომ Morgan Stanley გააგრძელებს მილიარდობით დოლარის გამომუშავებას.
წყარო: https://www.investopedia.com/articles/markets/082515/how-morgan-stanley-makes-its-money-ms.asp?utm_campaign=quote-yahoo&utm_source=yahoo&utm_medium=referral&yptr=yahoo