ახლა არის თუ არასდროს საფონდო რალი? ფონდის მენეჯერების ფულადი სახსრების გროვა ყველაზე დიდია 2001 წლის შემდეგ, ამბობს Bank of America

გამოკითხვამ აჩვენა, რომ ინვესტორები ახლა ელიან 7.9 Fed-ის საპროცენტო განაკვეთის ზრდას ამ გამკაცრების ციკლში, აპრილის 7.4-დან. და კაპიტალის განაწილება იწევს. 2006 წლის აგვისტოდან მოყოლებული, მენეჯერები ყველაზე დაბალი, ან დაქვეითებულები არიან საპროცენტო განაკვეთისადმი მგრძნობიარე ტექნოლოგიურ აქციებზე და ყველაზე ნაკლებწონიანები აქციებზე 2020 წლის მაისის შემდეგ.

წაკითხვა: აი, რა მოხდა ახლახან, რაც იწვევს საფონდო ბირჟის ვარდნას დროის 71%-ით, აფრთხილებს Credit Suisse

S&P 500
SPX,
+ 2.02%
ეფლირტავება დათვი ბაზრის ტერიტორიის მიმართ - განისაზღვრა, როგორც 20%-იანი ვარდნა ბოლო მაჩვენებელთან შედარებით. ორშაბათის მდგომარეობით ის 16.44%-ით დაეცა, 3 იანვრის რეკორდული დახურვის 4796.56-დან, მიუხედავად იმისა, რომ ბაზრები იყო სამშაბათისთვის ძლიერ მოგებაზე მიუთითებს.

Nasdaq კომპოზიტი
COMP,
+ 2.76%
შემცირდა 27%-ით 19 წლის 2021 ნოემბრის დახურვის მაჩვენებელთან შედარებით 16057.44.

მაგრამ სტრატეგები ჯერ ვერ ხედავენ, რომ ბაზრებმა მიაღწია "სრულ კაპიტულაციას", აქციები "მიდრეკილნი არიან გარდაუვალი დათვებისკენ მიდრეკილნი", ხოლო დაბალ ნიშნულებს ჯერ არ მიუღწევიათ. ეს იყო უოლ სტრიტის ბაზრის სტრატეგებისა და ანალიტიკოსების სასტიკი დებატების თემა. კაპიტულაცია ხდება მაშინ, როდესაც ინვესტორების მნიშვნელოვანი ნაწილი ემორჩილება შიშს და ყიდის მოკლე დროში, რასაც ჩვეულებრივ მოჰყვება ამოსვლა.

კვლევამ ასევე აჩვენა სტაგფლაციის მოლოდინების რეკორდული მაჩვენებლები, რაც ყველაზე მაღალ დონეზეა 2008 წლის აგვისტოს შემდეგ.

მონეტარული რისკი ან ქორისტული ცენტრალური ბანკები გახდა ყველაზე დიდი ე.წ. „კუდის“ რისკი ინვესტორებისთვის და გადალახა გეოპოლიტიკური, როგორც ფინანსური ბაზრის სტაბილურობის ყველაზე დიდი რისკი.

რაც შეეხება იმას, თუ სად ამყარებენ ინვესტორები ზრდის იმედებს და ფულს, ქვემოთ მოცემული დიაგრამა გვიჩვენებს ჯანდაცვასა და საქონელს, ნაღდ ფულთან ერთად, რომლებიც ამჟამად ყველაზე მოთხოვნადია:

და: „მძიმე დაჯდომის“ შანსები იზრდება, რადგან აქციები, ობლიგაციების ინვესტორები წუხან ეკონომიკური ზრდის შესახებ, ამბობს Morgan Stanley