მაიკლ ბერის საუკეთესო შესყიდვები მე-4 კვარტალში

შემაჯამებელი

• ინვესტორმა იყიდა პოზიციები Black Knight-შიBKI
  , თანმიმდევრულიCOHR
  , Alibaba, JD.com და Wolverine World WideWWW
  .

მაიკლ ბერიმ, ცნობილმა ინვესტორმა, რომელიც დაფარულია მაიკლ ლუისის წიგნში, "დიდი შორტი" და კრისტიან ბეილმა განასახიერა 2015 წლის ამავე სახელწოდების ფილმში, ამ თვის დასაწყისში გამოუშვა 2022 წლის მეოთხე კვარტლის აქციების პორტფელი Scion Asset Management-ისთვის.

იწინასწარმეტყველა, რომ 2008 წლის ფინანსური კრიზისის დაწყებამდე ქვეპრაიმ საბინაო ბუშტი აფეთქდებოდა, ბერიმ მკვლელობა მოახდინა უზრუნველყოფის იპოთეკურ ვალდებულებებზე დადებით. Ზეგავლენის ქვეშ Warren Buffett (გარიგებები, პორტფელი) და ბენჯამინ გრეჰემი, გურუ კუპერტინო, კალიფორნიაში დაფუძნებული ფირმა, რომელიც დაარსდა 2013 წელს, ცნობილია თავისი ღირებულებაზე ორიენტირებული, საპირისპირო საინვესტიციო სტრატეგიით. მას ასევე აქვს საკმაოდ კონცენტრირებული პორტფელის მართვის ისტორია.

ამ გაიდლაინების საფუძველზე, 13F შეტანილი ფაილები აჩვენებს, რომ მან შვიდი ახალი პოზიცია დაიკავა სამი თვის განმავლობაში, რომელიც დასრულდა 31 დეკემბერს, გაიყიდა ოთხი აქციიდან და შემცირდა ორი ჰოლდინგი. მისი ყველაზე მნიშვნელოვანი შესყიდვები იმ პერიოდისთვის იყო Black Knight Inc. (BKI, ფინანსურიCoherent Corp. (COHR, ფინანსური), შპს Alibaba Group Holding (მამა, ფინანსური), JD.com Inc. (JD, ფინანსური) და Wolverine World Wide Inc. (WWW, ფინანსური).

ინვესტორებმა უნდა იცოდნენ, რომ 13F ფაილები არ იძლევა სრულ სურათს ფირმის მფლობელობაში, რადგან ანგარიშები მოიცავს მხოლოდ მის პოზიციებს აშშ-ს აქციებში და ამერიკულ დეპოზიტარის ქვითრებში, მაგრამ მათ მაინც შეუძლიათ ღირებული ინფორმაციის მიწოდება. გარდა ამისა, ანგარიშები ასახავს მხოლოდ ვაჭრობას და მფლობელობას პორტფელის შეტანის უახლესი თარიღისთვის, რომელიც შეიძლება იყოს ან არ ფლობდეს საანგარიშო ფირმას დღეს ან მაშინაც კი, როდესაც ეს სტატია გამოქვეყნდა.

შავი რაინდი

გურუმ ინვესტიცია ჩადო შავი რაინდის 150,000 XNUMX აქციაში (BKI, ფინანსური), თანამდებობაზე აქციების პორტფელის 19.90%-ის გამოყოფა. აქცია კვარტალში საშუალოდ 60.78 დოლარად ივაჭრებოდა.

ახლა ის არის ბარის სიდიდით მეორე ჰოლდინგი.

ჯექსონვილში, ფლორიდაში დაფუძნებული ტექნოლოგიური კომპანია, რომელიც უზრუნველყოფს პროგრამული უზრუნველყოფის, მონაცემთა და ანალიტიკური გადაწყვეტილებებს იპოთეკური, სამომხმარებლო სესხების, უძრავი ქონების და კაპიტალის ბაზრების ინდუსტრიებისთვის, აქვს $9.92 მილიარდი საბაზრო კაპიტალი; მისი აქციები ხუთშაბათს 63.59 აშშ დოლარის ფარგლებში ივაჭრებოდა ა ფასი-შემოსავლის თანაფარდობა 19.93 წლის, ა ფასი-წიგნის თანაფარდობა 3.89 და ა ფასი-გაყიდვის თანაფარდობა საქართველოს 6.35.

ის GF ღირებულების ხაზიღირებული
ვარაუდობს, რომ აქცია მოკრძალებულად არის შეფასებული ამჟამად მისი ისტორიული კოეფიციენტების, წარსული ფინანსური მაჩვენებლების და ანალიტიკოსების მომავალი მოგების პროგნოზების საფუძველზე.

73-დან 100-ზე GF ქულა მიუთითებს, რომ კომპანიას სავარაუდოდ ექნება საშუალო შესრულება მომავალში. მიუხედავად იმისა, რომ მან მიიღო მაღალი შეფასება GF მნიშვნელობასაქართველოს მომგებიანობის, ზრდის, ფინანსური ძალა მდე იმპულსი რიგები უფრო ზომიერი იყო.

ამ გურუებმა ინვესტიცია მოახდინეს შავ რაინდში, ჯერემი გრანტამი (გარიგებები, პორტფელი) აქვს ყველაზე დიდი წილი 0.27%-ით. უოლეს ვეცი (გარიგებები, პორტფელი), რეი დალიო (გარიგებები, პორტფელი)-ის Bridgewater Associates, ლუი მურ ბეკონი (გარიგებები, პორტფელი), მარიო გაბელი (გარიგებები, პორტფელი), ჯოელ გრინბლატი (გარიგებები, პორტფელი), მიურეი სტალი (გარიგებები, პორტფელი) და Keeley-Teton Advisors, LLC (გარიგებები, პორტფელი) ასევე აქვს პოზიციები მარაგში.

თანმიმდევრული

ბერიმ აიღო Coherent-ის 150,000 აქცია (COHR, ფინანსური), ჰოლდინგს უთმობს კაპიტალის პორტფელის 11.31%-ს. აქციები კვარტალში საშუალოდ $34.78-ად ივაჭრებოდა.

ახლა ის გურუს სიდიდით მესამე პოზიციაა.

ადრე ცნობილი როგორც II-VI Inc. (IIV), კომპანიამ სახელი შეიცვალა Coherent Inc.-ის შეძენის შემდეგ ივლისში. კომპანიის სათაო ოფისი მდებარეობს საქსონბურგში, პენსილვანია, კომპანია, რომელიც ამარაგებს ლაზერებსა და ფოტონიკის ტექნოლოგიას სამეცნიერო, კომერციული და სამრეწველო გამოყენებისთვის, აქვს 6.06 მილიარდი დოლარის საბაზრო კაპიტალი; მისი აქციები ხუთშაბათს 43.59 აშშ დოლარის ფარგლებში ივაჭრებოდა ა ფასი-წიგნის თანაფარდობა 1.28 და ა ფასი-გაყიდვის თანაფარდობა საქართველოს 1.25.

მისი თქმით, GF ღირებულების ხაზი, აქცია, მიუხედავად იმისა, რომ დაუფასებელია, ამჟამად არის შესაძლო ღირებულების ხაფანგში. როგორც ასეთი, პოტენციურმა ინვესტორებმა გადაწყვეტილების მიღებამდე საფუძვლიანი კვლევა უნდა გააკეთონ.

გარდა ამისა, GF ქულა 49-დან ნიშნავს, რომ მას აქვს სუსტი შესრულების პოტენციალი. მიუხედავად მაღალი რეიტინგებისა მომგებიანობის მდე ფინანსური ძალასაქართველოს ზრდის მდე GF მნიშვნელობა წოდებები დაბალია. თუმცა, მან ვერ მიიღო რეიტინგი იმპულსისთვის, ამიტომ კომპანიის სრული პოტენციალი შეიძლება არ აისახოს.

13.71%-იანი წილით Dodge & Cox არის Coherent-ის უმსხვილესი გურუ აქციონერი. სხვა საუკეთესო გურუ ინვესტორები არიან Barrow, Hanley, Mewhinney & Strauss, Hotchkis & Wiley, ჩაკ როისი (გარიგებები, პორტფელი), პირველი არწივის ინვესტიცია (გარიგებები, პორტფელი), გრინბლატი და ბილი გიფორდი (გარიგებები, პორტფელი).

Alibaba

ადრე გაიყიდა Alibaba-დან (მამა, ფინანსური) 2019 წლის მესამე კვარტალში ინვესტორი შემოვიდა ახალ 50,000 78.85 აქციიან პოზიციაზე. კვარტალში აქცია ივაჭრებოდა საშუალოდ XNUMX აშშ დოლარად.

იგი იკავებს კაპიტალის პორტფელის 9.46%-ს, ის არის Burry-ის სიდიდით მეოთხე ჰოლდინგი.

ჩინური ელექტრონული კომერციის კომპანიას აქვს $248.42 მილიარდი საბაზრო კაპიტალი; მისი აქციები ხუთშაბათს 93.83 აშშ დოლარის ფარგლებში ივაჭრებოდა ა ფასი-შემოსავლის თანაფარდობა 243.71 წლის, ა ფასი-წიგნის თანაფარდობა 1.84 და ა ფასი-გაყიდვის თანაფარდობა საქართველოს 1.95.

დაფუძნებულია GF ღირებულების ხაზი, აქცია, როგორც ჩანს, ამჟამად მნიშვნელოვნად დაუფასებელია.

ის GF ქულა 91-დან ნიშნავს, რომ კომპანიას აქვს მაღალი ეფექტურობის პოტენციალი, რაც გამოწვეულია მყარი რეიტინგებით მომგებიანობის, ზრდის მდე ფინანსური ძალა. GF მნიშვნელობა მდე იმპულსი რიგები უფრო ზომიერი იყო.

PRIMECAP მენეჯმენტი (გარიგებები, პორტფელი) ყველაზე დიდია გურუ აქციონერი Alibaba-ს 0.65%-იანი წილით. აქციებს ასევე ფლობს Dodge & Cox, ფილიპ ლაფონტი (გარიგებები, პორტფელი), კენ ფიშერი (გარიგებები, პორტფელი), ალ გორი (გარიგებები, პორტფელი)-ის თაობის ინვესტიცია, სტივენ კოენი (გარიგებები, პორტფელი), რონ ბარონი (გარიგებები, პორტფელი) და სარა ქეთითერი (გარიგებები, პორტფელი), სხვებს შორის.

JD.com

JD.com-ის გაყიდვის შემდეგ (JD, ფინანსური) 2019 წელს გურუმ 75,000 აქცია მოიპოვა, რაც მას 9.05%-იან ადგილს ანიჭებს კაპიტალის პორტფელში. აქცია კვარტალში საშუალოდ 50.31 დოლარად ივაჭრებოდა.

ეს არის ბერის სიდიდით მეხუთე პოზიცია.

პეკინში დაფუძნებული ელექტრონული კომერციის კომპანიას აქვს 72.21 მილიარდი დოლარის საბაზრო კაპიტალი; მისი აქციები ხუთშაბათს დაახლოებით $46.13 ივაჭრებოდა ა ფასი-შემოსავლის თანაფარდობა 501.36 წლის, ა ფასი-წიგნის თანაფარდობა 2.39 და ა ფასი-გაყიდვის თანაფარდობა საქართველოს 0.48.

ის GF ღირებულების ხაზი ვარაუდობს, რომ აქცია ამჟამად მნიშვნელოვნად დაუფასებელია.

მაღალი რეიტინგის უკან ზრდის მდე ფინანსური ძალა, კომპანიას სავარაუდოდ ექნება საშუალო წარმადობა მომავალში ა GF ქულა 74 სთ. მომგებიანობის მდე GF მნიშვნელობა წოდებები უფრო ზომიერი იყო, ხოლო იმპულსი დაბალი იყო.

ფლობს 1.39%-იან წილს, დევნა კოლემანი (გარიგებები, პორტფელი) არის JD.com-ის ყველაზე დიდი გურუ აქციონერი. Dodge & Cox, Fisher, კრის დევისი (გარიგებები, პორტფელიდიდი ინვესტიციები აქვთ ლაფონტს და ბარონსაც.

Wolverine მსოფლიო მასშტაბით

ბარიმ იყიდა Wolverine World Wide-ის 356,101 აქცია (WWW, ფინანსური), რომლებიც ახლა წარმოადგენს კაპიტალის პორტფელის 8.36%-ს. კვარტალში აქციები ივაჭრებოდა საშუალოდ $13.29 თითო.

ინვესტიცია ახლა გურუს სიდიდით მეექვსე ჰოლდინგია.

ფეხსაცმლის მწარმოებელს, რომლის სათაო ოფისი მდებარეობს როკფორდში, მიჩიგანში, აქვს $1.30 მილიარდი საბაზრო კაპიტალი; მისი აქციები ხუთშაბათს დაახლოებით $16.56 ივაჭრებოდა ა ფასი-შემოსავლის თანაფარდობა 8.49 წლის, ა ფასი-წიგნის თანაფარდობა 1.99 და ა ფასი-გაყიდვის თანაფარდობა საქართველოს 0.53.

მისი თქმით, GF ღირებულების ხაზი, აქცია, მიუხედავად იმისა, რომ დაუფასებელია, ამჟამად არის შესაძლო ღირებულების ხაფანგში. როგორც ასეთი, პოტენციურმა ინვესტორებმა გადაწყვეტილების მიღებამდე ფრთხილად უნდა განიხილონ მისი ფინანსური და სხვა მეტრიკა.

ერთად GF ქულა 68-დან კომპანიას აქვს ცუდი სამომავლო მუშაობის პოტენციალი. მიუხედავად იმისა, რომ ვოლვერინს აქვს მყარი მომგებიანობის წოდება, მისი რეიტინგი ფინანსური ძალა, GF მნიშვნელობა მდე იმპულსი უფრო ზომიერები იყვნენ და ზრდის დაბალი იყო.

Diamond Hill Capital (გარიგებები, პორტფელი) არის ვულვერინის უდიდესი გურუ აქციონერი 2.44%-იანი წილით. სხვა ტოპ გურუ ინვესტორები არიან ფიშერი, როისი, პოლ Tudor ჯონსი (გარიგებები, პორტფელი), ჯიმ სიმონს (გარიგებები, პორტფელი)' რენესანსის ტექნოლოგიები, გაბელი, Caxton Associates (გარიგებები, პორტფელი) და Barrow, Hanley, Mewhinney & Strauss.

დამატებითი გარიგებები და პორტფელის შემადგენლობა

კვარტალში ბერიმ ასევე დაამყარა პოზიციები MGM Resorts International-ში (MGM, ფინანსური) და SkyWest Inc. (სკაივი, ფინანსური), შეზღუდა თავისი აქციები The GEO Group Inc.-ში (GEO, ფინანსური) და Qurate Retail Inc. (QRTEA, ფინანსური) და ჩამოერთვა CoreCivicCXW
იმეილიCXW, ფინანსური), Aerojet RocketdyneAJRD
Holdings Inc.AJRD, ფინანსური) და Charter CommunicationsCHTR
(CHTR, ფინანსური) ინვესტიციები.

გურუს 47 მილიონი დოლარის კაპიტალის პორტფელი, რომელიც შედგება 47 აქციისგან, ყველაზე დიდი ინვესტიციაა სამომხმარებლო ციკლურ სექტორში, რასაც მოჰყვება ტექნოლოგიები და ინდუსტრიული სფეროები.