მსხვილი საინვესტიციო ბანკი Morgan Stanley უკვე რამდენიმე თვეა აფრთხილებს მზარდი რთულ ეკონომიკურ პირობებს და ფირმის მთავარი, აშშ-ს სააქციო კაპიტალის სტრატეგი მაიკ უილსონი ხელმძღვანელობდა ბოლო შენიშვნას თავდაცვითი ინვესტიციების, განსაკუთრებით დივიდენდის ინვესტირების თემაზე.
უილსონი აყალიბებს მკაფიო სტრატეგიას დივიდენდების ინვესტორებისთვის, დაწყებული იმით, რომ საუკეთესო დივიდენდის აქციები, თავისი ბუნებით, უზრუნველყოფს შემოსავლის ნაკადს, რომელიც არის უსაფრთხო და სტაბილური და უზრუნველყოფს ინვესტორების დაცვას ნებისმიერ საბაზრო გარემოში.
„ჩვენ გვჯერა, რომ „დივიდენდის ტკბილი ადგილი“ არ არის ყველაზე მაღალი შემოსავლის მქონე აქციების პოვნა“, ამბობს უილსონი, „არამედ თანმიმდევრული კომპანიების პოვნა, რომლებსაც შეუძლიათ გაზარდონ თავიანთი დივიდენდები წლიდან წლამდე და ჰქონდეთ დადასტურებული გამოცდილება. სწორედ ეს ძირითადი სტაბილურობაა შერწყმული დივიდენდის ანაზღაურებასთან, რომელსაც შეუძლია უზრუნველყოს თავდაცვითი ბალიში ბაზრის ტურბულენტობის პერიოდებში – დღევანდელი გარემოს მსგავსად“.
ამ ფონზე, Morgan Stanley-ის ანალიტიკოსებმა შეარჩიეს აქციები, რომლებიც ინვესტორებს სთავაზობენ ყველაზე საიმედო დივიდენდებს. Გამოყენებით TiipRanks პლატფორმა, ჩვენ გამოვყავით დეტალები ამ სამი არჩევანის შესახებ. მოდი ჩავყვინთოთ.
ფილიპ მორის საერთაშორისო იმეილი (PM)
პირველი აქცია, რომელსაც ჩვენ შევხედავთ, Philip Morris, ცნობილია, როგორც მსოფლიოში ერთ-ერთი უმსხვილესი თამბაქოს კომპანია და პატივცემული Marlboro-ს ბრენდის სიგარეტის მფლობელი. მიუხედავად იმისა, რომ სიგარეტი და სხვა მოსაწევი პროდუქტები ფირმის გაყიდვებში ლომის წილს შეადგენს, PM მკაცრად ხაზს უსვამს მის უკვამლო პროდუქციის ხაზებს. მათ შორისაა ვაიპები, გაცხელებული თამბაქოს ნაწარმი და ნიკოტინის ორალური ჩანთები. კომპანია ამაყობს იმით, რომ მისმა უკვამლო პროდუქტებმა, განსაკუთრებით თამბაქოს გაცხელებულმა ხაზებმა, დაეხმარა 13 მილიონზე მეტ ზრდასრულ მწეველს მთელ მსოფლიოში, დაეტოვებინა მოწევა.
კომპანიის დივიდენდი ღირს ყურადღებით დავაკვირდეთ, რადგან ის ინვესტორებს სთავაზობს საიმედო გადახდას სტაბილური ზრდის გრძელვადიანი ისტორიით. პრემიერ-მინისტრმა დივიდენდის გაცემა პირველად 2008 წელს დაიწყო, როდესაც ის საჯარო გახდა; მას შემდეგ კომპანიამ არ გამოტოვა კვარტალური გადახდა - და ყოველწლიურად ზრდიდა დივიდენდს, CAGR 7.5%. მიმდინარე კვარტალური დივიდენდის გადახდა არის $1.27 თითო აქციაზე, რაც წინა კვარტალთან შედარებით 2 ცენტით მეტია. დივიდენდი ყოველწლიურად 5.08 აშშ დოლარამდეა საერთო აქციაზე და იძლევა ძლიერ 5.3%-ს. ახლად მოზიდული დივიდენდის გადახდა 27 სექტემბერს იგეგმება.
დივიდენდის გადახდა მხარდაჭერილია და სრულად დაფარულია PM-ის რეგულარული კვარტლის მოგებით, რომელიც 2 კვარტალში 22 აშშ დოლარი იყო თითო განზავებულ აქციაზე. ფილიპ მორისი მიზნად ისახავს მთელი წლის განზავებულ EPS-ს 1.32-დან 5.73 დოლარამდე დიაპაზონში, რაც კარგი ამბავია დივიდენდის ინვესტორებისთვის, რადგან ამ მიზნის მიღწევა კომპანიისთვის დივიდენდს ადვილად ხელმისაწვდომს დატოვებს.
ანალიტიკოსი პამელა კაუფმანი, რომელიც ფარავს ამ თამბაქოს მწარმოებელს Morgan Stanley-სთვის, ამჩნევს კომპანიის მზარდი გაყიდვების შესახებ უკვამლო პროდუქტებში, ისევე როგორც მის ზოგადად მყარ ფინანსურ მდგომარეობას მარაგების რეკომენდაციით.
„მეორე კვარტლის შედეგები ასახავს ჩვენი დისერტაციის ბევრ ძირითად პრინციპს, მათ შორის მიმზიდველ IQOS იმპულსს ახალი IQOS მომხმარებელთა ზრდის დაჩქარებით, მყარი აალებადი საფუძვლები სიგარეტის საერთაშორისო ბაზრის პოზიტიური წილით/მოცულობით და გაზრდილი ძირითადი მითითებებით“, - თქვა კაუფმანმა.
მომავლის მოლოდინში, კაუფმანი აფასებს PM-ს Overweight-ს (ანუ ყიდვა) და ადგენს $112 ფასის სამიზნე ~16% პოტენციალს. (კაუფმანის ჩანაწერის სანახავად, დააკლიკე აქ)
მთლიანობაში, Philip Morris-ის აქციებს აქვთ ზომიერი შესყიდვა ქუჩისგან, 7 მიმოხილვის საფუძველზე, რომელიც მოიცავს 4 შესყიდვას და 3 დაკავებას. (იხილეთ PM აქციების პროგნოზი TipRanks-ზე)
მოქალაქეების ფინანსური ჯგუფი, Inc. (CFG)
შემდეგი არის Citizens Financial Group, საცალო საბანკო ფირმა აშშ-ს ბაზრებზე. Citizens Financial დაფუძნებულია როდ აილენდში და მუშაობს 1,200 ფილიალში 14 შტატში, რომლებიც ორიენტირებულია ახალ ინგლისში, მაგრამ ვრცელდება შუა ატლანტიკური და შუა დასავლეთის რეგიონებში. საცალო და კომერციულ მომხმარებლებს შეუძლიათ წვდომა მიიღონ სერვისების სრულ სპექტრზე, მათ შორის გამშვები და სადეპოზიტო ანგარიშები, პირადი და მცირე ბიზნესის სესხები, სიმდიდრის მართვა, თუნდაც უცხოური ვალუტა. კლიენტებისთვის, რომლებსაც არ შეუძლიათ ფილიალში წვდომა, CFG გთავაზობთ მობილურ და ონლაინ ბანკს და 3,300-ზე მეტ ბანკომატს.
Citizens Financial-მა 2.1-ე კვარტალში 2 მილიარდ დოლარს გადააჭარბა, რაც 22%-ით გაიზარდა წინა წელთან შედარებით. მოგება მოლოდინის ქვემოთ მოვიდა; $23.5 მილიონით, წმინდა შემოსავალი შემცირდა 364% წ/წ, ხოლო EPS, 43 ცენტი, იყო წინა კვარტალში დაფიქსირებული $67-ის ნახევარზე ნაკლები.
მიუხედავად მოგებისა და აქციების ღირებულების შემცირებისა, Citizens Financial-მა თავი საკმარისად თავდაჯერებულად იგრძნო კაპიტალის დაბრუნების პროგრამის გაფართოებაში. საბჭომ უფლება მისცა ივლისში, აქციების 1 მილიარდ დოლარამდე გამოსყიდვა და 250 მილიონი დოლარის ზრდა წინა ავტორიზაციისგან.
ამავდროულად, კომპანია ასევე აცხადებს კვარტალური საერთო აქციების დივიდენდის გადახდის 8%-იან ზრდას. ახალი გადახდა, თითო აქციაზე 42 ცენტი, აგვისტოში გავიდა; ის ყოველწლიურად 1.68 დოლარამდეა და იძლევა 4.5%-ს. Citizens Financial-ს აქვს როგორც საიმედო დივიდენდების გადახდის, ასევე რეგულარული ზრდის ისტორია 2014 წლიდან; ბოლო სამი წლის განმავლობაში დივიდენდი ორჯერ გაიზარდა.
ამ აქციამ მიიპყრო Morgan Stanley-ის თვალი ბეტსი გრასეკი, რომელიც აყალიბებს ოპტიმისტურ საქმეს CFG-ში შესყიდვისთვის.
„ჩვენ ჭარბწონიანი მოქალაქეები ვართ მისი თანატოლების ზევით შემოსავლების ზრდის გამო, რომელიც გამოწვეულია მრავალი ფართო დრაივერებით, მათ შორის მისი დიფერენცირებული სესხების კატეგორიები, რომლებიც განაპირობებენ თანატოლებთან შედარებით უკეთესი სესხების ზრდას, ხარჯების დისციპლინირებულ მენეჯმენტს და EPS-ს, რაც ხელს უწყობს საკომისიოზე დაფუძნებული შენაძენებისგან. ”, - წერს გრასეკი.
Graseck-ის Overweight (ანუ ყიდვა) რეიტინგს გააჩნია $51 ფასის სამიზნე. თუ მისი დისერტაცია შესრულდება, თორმეტთვიანი მოგება ~ 37% შეიძლება პოტენციურად იყოს კარტებში. (გრასეკის ჩანაწერის სანახავად, დააკლიკე აქ)
ფინანსურად გამართული საბანკო ფირმები აუცილებლად აიღებენ უოლ სტრიტის პროცენტს და CFG აქციებს აქვთ 13 ბოლოდროინდელი ანალიტიკოსის მიმოხილვა ფაილში, მათ შორის 10 ყიდვისთვის და 3 ჰოლდისთვის, რაც აქციებს აძლევს Strong Buy კონსენსუსის რეიტინგს. საშუალო ფასის სამიზნე $46.85 გულისხმობს ~28% ერთწლიან მოგებას $36.76 სავაჭრო ფასიდან. (იხილეთ CFG აქციების პროგნოზი TipRanks-ზე)
ავალონბეი (AVB)
მორგან სტენლის მესამე არჩევანი, რომელსაც ჩვენ ვუყურებთ, არის AvalonBay, უძრავი ქონების საინვესტიციო ტრესტი (REIT), რომელიც ორიენტირებულია ბინების საკუთრებაზე. REIT-ს აქვს ძლიერი რეპუტაცია მყარი დივიდენდების გადახდისთვის; მათ საგადასახადო კოდექსებით მოეთხოვებათ მოგების გარკვეული პროცენტი პირდაპირ აქციონერებს დაუბრუნონ და ხშირად გამოიყენონ დივიდენდები მარეგულირებელი მოთხოვნების შესასრულებლად. AvalonBay ფლობს, იძენს, ავითარებს და მართავს მრავალ ოჯახურ განვითარებას ნიუ-იორკის/ნიუ ჯერსის მეტროპოლიტენში, ახალ ინგლისში და შუა ატლანტიკური რეგიონებში, წყნარი ოკეანის ჩრდილო-დასავლეთში და კალიფორნიაში. კომპანია მიზნად ისახავს საკუთრებას თავისი საოპერაციო ტერიტორიების წამყვან ურბანულ ცენტრებში.
ქირის ზრდა ინფლაციის მაჩვენებლის ზოგადი ზრდის მნიშვნელოვანი კომპონენტი იყო და ეს აისახა AvalonBay-ის ზედა ხაზში. კომპანიის მეორე კვარტალში შემოსავალი, 2 მილიონი დოლარი, ყველაზე მაღალი იყო ბოლო ორი წლის განმავლობაში. მოგებაზე, „უფრო ხმაურიანი“ მეტრიკა, AvalonBay-მა გამოაცხადა $650 მილიონი წმინდა შემოსავალი, რომელიც მიეკუთვნება აქციონერებს; განზავებული EPS-ის ფასი იყო 138.7 ცენტი თითო აქციაზე, რაც წინა კვარტალში $99-დან შემცირდა.
მიუხედავად იმისა, რომ თითო აქციაზე მოგება შემცირდა, კომპანიამ აჩვენა წლიური მოგება ძირითადი მეტრიკის, ოპერაციების ფონდიდან (FFO), რომელიც მიეკუთვნება ჩვეულებრივ აქციონერებს. განზავებულ საფუძველზე, FFO გაიზარდა 22% წ/წ, $1.97-დან $2.41-მდე. ეს უნდა აღინიშნოს დივიდენდის ინვესტორებმა, რადგან FFO ჩვეულებრივ გამოიყენება REIT-ების მიერ დივიდენდის დასაფარად.
AvalonBay-ის დივიდენდი ბოლოს გადაიხადეს ივლისში, 1.59 აშშ დოლარით თითო საერთო აქციაზე. შემდეგი გადასახადი, ოქტომბრისთვის, იგივე კურსით უკვე გამოცხადდა. $1.59 კვარტალური გადასახადი ყოველწლიურად შეადგენს 6.36 აშშ დოლარს თითო საერთო აქციაზე და იძლევა 3.3% სარგებელს. AvalonBay ყოველ კვარტალში ყოველ კვარტალში იხდის კვარტალურ დივიდენდს - ყოველგვარი სიჩქარის გარეშე - მას შემდეგ, რაც ის საჯარო გახდა 1994 წელს და ბოლო 28 წლის განმავლობაში საშუალოდ 5%-იანი წლიური ზრდა აქვს გადახდისას.
მორგან სტენლის ანალიტიკოსი ადამ კრამერი ხედავს ამ კომპანიის წინსვლის გზას და განმარტავს, თუ რატომ უნდა შევიდნენ ინვესტორები ახლა: „ჩვენ ვფიქრობთ, რომ AVB-ს შეუძლია პრემიით ვაჭრობა [თანატოლებთან] ჩვენს გაშუქებაში, თანატოლების წამყვანი SS-შემოსავლების და ძლიერი FFO თითო აქციის ზრდისა და დიფერენცირებული განვითარების გათვალისწინებით. პროგრამა. ჩვენ გვჯერა, რომ ინვესტორებს აქვთ „უფასო ვარიანტი“ განვითარების მილსადენზე, რადგან აქციების ამჟამინდელი ფასი გულისხმობს ~19.7x მრავალჯერადს ჩვენს '23e FFO ex-ზე. გარე ზრდა“.
კრამერი იყენებს ამ კომენტარებს აქციაზე მისი Overweight (ანუ ყიდვა) რეიტინგის მხარდასაჭერად და მისი ფასის სამიზნე, დაწესებული $242, ვარაუდობს, რომ AVB-ს წინ აქვს 26%-იანი ზრდის პოტენციალი. (კრამერის ჩანაწერის სანახავად, დააკლიკე აქ)
მთლიანობაში, AVB აქციებს აქვს 8 შესყიდვა და 11 დაკავება, რაც ანალიტიკოსთა კონსენსუსის რეიტინგს აქ ზომიერ ყიდვად აქცევს. აქცია ყველაზე ძვირია ამ სიაში, 190.87$ თითო აქციაზე, ხოლო $226.17 საშუალო ფასის სამიზნე მიუთითებს ~ 18% ზრდის პოტენციალს მომდევნო თვეებისთვის. (იხილეთ AVB აქციების პროგნოზი TipRanks-ზე)
დივიდენდის აქციების სავაჭრო იდეებისთვის კარგი იდეების მოსაძიებლად, ეწვიეთ TipRanks- ს შეძენის საუკეთესო აქციებიახლად ამოღებული ინსტრუმენტი, რომელიც აერთიანებს TipRanks– ის კაპიტალის ყველა თვალსაზრისს.
პასუხისმგებლობის შეზღუდვის განაცხადი: ამ სტატიაში გამოთქმული მოსაზრებები მხოლოდ გამოჩენილი ანალიტიკოსების მოსაზრებებს წარმოადგენს. შინაარსი გამიზნულია მხოლოდ ინფორმაციული მიზნებისთვის. ნებისმიერი ინვესტიციის განხორციელებამდე ძალიან მნიშვნელოვანია გააკეთოთ საკუთარი ანალიზი.
წყარო: https://finance.yahoo.com/news/morgan-stanley-says-3-reliable-184005896.html