მოსაზრება: გაყიდეთ Exxon Mobil-ი და სხვა ენერგეტიკული აქციები, სანამ ეს საპირისპირო ქარი ფასებს კიდევ ერთხელ მიაღწევს

ამის გაცნობიერებას საფონდო ბაზარი იწყებს. 

ენერგიის შერჩევის სექტორი SPDR ETF
XLE,
-3.48%
გაიზარდა 66%-ით წლის დასაწყისიდან 8 ივნისს წლის დახურვის მაქსიმუმამდე, რადგან რუსეთის თებერვლის უკრაინაში შეჭრამ გლობალური ეკონომიკის გამოჯანმრთელების მოთხოვნილებასთან ერთად, ნავთობის ფასი წარმოუდგენელ სიმაღლეებამდე მიიყვანა.

დასავლეთ ტეხასის შუალედური
CL.1,
-0.20%,
ნავთობის ფასების აშშ-ის საორიენტაციო მაჩვენებელი, 52 მარტს მიაღწია 123.70 კვირის მაქსიმუმ 8 აშშ დოლარს და კვლავ ვაჭრობს 110 დოლარზე ზემოთ. შედარებისთვის, 2020 წლის COVID-ის პანდემიამდე ოთხი წლის განმავლობაში, ნავთობის ფასი ზოგადად 50-დან 70 დოლარამდე ვაჭრობდა ბარელზე.

თუმცა, 8 ივნისიდან ETF-მა დაიკლო დაახლოებით 20%-ით, რაც დათვი ბაზრის ტრადიციული მაჩვენებელია.

აქ არის სამი მიზეზი, რომ დაბლოკოთ თქვენი მოგება ახლა: 

რეცესიის რისკი იზრდება

ფედერალური სარეზერვო სისტემა ზრდის საპროცენტო განაკვეთებს და ამცირებს თავის ბალანსს ინფლაციის შერბილების მცდელობაში - რაც დიდწილად გამოწვეულია ენერგიის ფასების ზრდით.

შედეგი შეიძლება იყოს რეცესია. და ეს არ არის კარგი ნავთობის ფასებისთვის, რომლებიც ისტორიულად საკმაოდ მგრძნობიარეა ეკონომიკური რეცესიის მიმართ, ან ენერგეტიკული კომპანიების აქციებისთვის, რომელთა მოგების მარჟა ნავთობის ფასებთან ერთად იზრდება.

ყველა ბოლო ეკონომიკური რეცესია დაემთხვა ნედლი ნავთობის ფასის მნიშვნელოვან და უეცარ ვარდნას, მათ შორის 2000 წლის ტექნიკური ბუშტი, 11 სექტემბრის თავდასხმები, 2008 წლის დიდი რეცესია და 2020 წლის პანდემია.

ნავთობის ფასები ბოლო კვირებში შემცირდა და ეს ტენდენცია შეიძლება გაძლიერდეს რეცესიის რისკის გათვალისწინებით. ზოგიერთი ინვესტორი, მათ შორის ARK Invest-ის აღმასრულებელი დირექტორი კეტი ვუდი, და საფონდო ბირჟის სტრატეგები გვჯერა, რომ უკვე რეცესიაში ვართ.

განადგურებას მოითხოვენ

ნავთობის ასეთი მაღალი ფასებით, არსებობს მომხმარებელთა უკუკავშირის ნიშნები, რაც იწვევს ნავთობზე მოთხოვნის განადგურებას. ეს ცუდია ნავთობკომპანიის მოგებისთვის.

9.016 წლის 10 ივნისის მდგომარეობით, ბენზინზე მოთხოვნის ოთხკვირიანი საშუალო მაჩვენებელი დაეცა 2022 მილიონ ბარელამდე დღეში. მიხედვით აშშ-ის ენერგეტიკული ინფორმაციის ადმინისტრაციამ, ერთი წლის წინ დღეში 9.116 მილიონი ბარელისაგან შემცირდა.

ერთი გალონი გაზის ეროვნული საშუალო მაჩვენებელი 4.88 დოლარს შეადგენს, ერთი წლის წინ 3.099 დოლართან შედარებით. მიხედვით AAA

ბაზრის ძალები მუშაობენ. დიახ, არსებობს შეზღუდვა, თუ რამდენს გადაიხდიან მომხმარებლები ბენზინზე.

ჩვენი ეკონომიკის ელექტრიფიკაცია

საიდუმლო არ არის, რომ ელექტრომობილები ჩვენი გლობალური ენერგეტიკული გადასვლის ცენტრშია. მიუხედავად ამისა, ეს აძლიერებს შეშფოთებას ნავთობის პიკური მოთხოვნილების შესახებ და, რაც უფრო საგანგაშოა ინვესტორებისთვის, ნავთობის მაქსიმალური მოგების შესახებ. 

მომხმარებლები სულ უფრო ხშირად დებენ ფულს ელექტრო მანქანების შეძენით. ელექტრომობილების გლობალური გაყიდვები 6.6 წელს რეკორდულ 2021 მილიონ მანქანას მიაღწია. მიხედვით ენერგეტიკის საერთაშორისო სააგენტო. მომხმარებელთა 52% კი, რომლებიც გეგმავს მანქანის შეძენას მომდევნო ორი წლის განმავლობაში, აპირებს შეიძინოს ელექტრო ან ჰიბრიდული მანქანა. EY კვლევისთვის მაისში გამოვიდა.  

ელექტრო მანქანაზე გადასვლა სამუდამოდ ამცირებს ზეთზე მოთხოვნას. დაბალი მოთხოვნა ნიშნავს ნაკლებ გაყიდულ ნავთობს. ეს ნიშნავს ნაკლებ მოგებას ნავთობის მარაგებისთვის. პერიოდი.

მიუხედავად იმისა, რომ ეს სიახლე არ არის, მნიშვნელოვანია აღიაროთ ის უნიკალური მომენტი, რომელიც ახლა დგას აქციების წინაშე: მოვლენების პოტენციურად ერთხელ შერწყმა, სადაც საფონდო ბაზარი წყვეტს ფასებისგან ენერგეტიკის სექტორის გრძელვადიან წინააღმდეგობებს და ამის ნაცვლად ფოკუსირებულია. მოკლევადიან აღმავალ კატალიზატორებზე. გასაკვირი არ არის, რომ ამან გამოიწვია საფონდო ფასების ამაღლება ენერგეტიკის სექტორისთვის - ფასები, რომლებიც შეიძლება აღარასოდეს ვიხილოთ.

მიიღეთ Exxon Mobil
XOM,
-3.69%.
აქცია დაიხურა რეკორდულ 105.57 დოლარად 8 ივნისს, რაც გადააჭარბა აქციების წინა პიკს 2014 წლის მაისში. მიუხედავად იმისა, რომ Exxon Mobil-ის კლება დაახლოებით 15%-ით შემცირდა ამ ახალი რეკორდიდან დღემდე, აქცია კვლავ დაახლოებით 46%-ით გაიზარდა.

ახლა არის გონივრული დრო, რომ ინვესტორებმა გაყიდონ თავიანთი ნავთობისა და ენერგიის მარაგი, სანამ გეოპოლიტიკური და COVID-ის გამომწვევი ნავთობის ფასის ვარდნა გაქრება.

უოლ სტრიტზე არის ძველი ანდაზა, რომელიც გვთავაზობს, რომ მოგების მიღებით არანაირ ზიანს არ მიაყენებთ.

თქვენი პორტფელის ელექტროფიკაცია  

ჩვენი აზრით, ინვესტორებმა მთლიანად უნდა მოერიდონ წიაღისეულ საწვავზე დაფუძნებულ კომპანიებს და შექმნან დივერსიფიცირებული პორტფელი, რომელიც მოიცავს ელექტრიფიკაციას, როგორიცაა მზის პანელები, ქარის ენერგია, ელექტრო მანქანები და ბატარეები, რომლებიც მასშტაბურია ექსპონენტურად.

მაგრამ ფრთხილად იყავით: ზოგიერთ კომპანიას, რომლებიც "მწვანე" ჩანს, შემოსავალი მაინც წიაღისეული საწვავის ინდუსტრიასთან არის დაკავშირებული. ამის ნაცვლად, განიხილეთ აქციები და სახსრები არა შემოსავლების ნაკადები, რომლებიც ემსახურება წიაღისეული საწვავის ინდუსტრიას.

მიუხედავად იმისა, რომ საოჯახო სახელები, როგორიცაა Tesla
TSLA,
-1.79%
და ნიო
ბიჭი,
-2.24%
შეესაბამება ამ კრიტერიუმს, არსებობს უამრავი სარადარო სახელი, როგორიცაა ABB
ABB,
+ 0.04%

ABB,
-0.25%

ABBN,
-1.34%,
WESCO International
WCC,
-2.59%
და იდეონომიკა
IDEX,
-2.99%
რომლებიც მნიშვნელოვან როლს ასრულებენ ელექტროქსელის ინფრასტრუქტურის განვითარებასა და შენარჩუნებაში.

Zach Stein არის თანადამფუძნებელი და მთავარი საინვესტიციო ოფიცერი ნახშირბადის კოლექტივიკლიმატზე ორიენტირებული საინვესტიციო საკონსულტაციო ფირმა.