ბაზარმა ნამდვილად მიიღო ფედერალური სარეზერვო ხელმძღვანელის ჯერომ პაუელის სიტყვები სამშაბათს ნომინალური ღირებულებით.
მოკლევადიანი შემოსავალი გაიზარდა და საფონდო ბაზარი დაეცა ამ კომენტარით: ბოლო მონაცემებით ვარაუდობენ, რომ „საპროცენტო განაკვეთების საბოლოო დონე სავარაუდოდ უფრო მაღალი იქნება, ვიდრე ადრე იყო მოსალოდნელი“, თქვა პაუელმა.
პარასკევის არასასოფლო-სამეურნეო სახელფასო ანგარიშებისა და სამშაბათის CPI-ის გამოქვეყნების წინ, მან თქვა, რომ „თუ მონაცემების მთლიანობა მიუთითებს იმაზე, რომ უფრო სწრაფი გამკაცრება გარანტირებულია, ჩვენ მზად ვიქნებით გავზარდოთ განაკვეთების ზრდის ტემპი“. ასე რომ, საკითხავი ისაა, თუ რამდენად არის საჭირო სამუშაო ადგილების ზრდისა და CPI-ის შენელება, რათა თავიდან აიცილოს Fed-მა ორ კვირაში 50 საბაზისო პუნქტის სვლაზე დაბრუნება.
იმის გათვალისწინებით, რომ ბაზარი ახლა ფასდება ნახევარი ქულის გაზრდის 71%-იანი შანსებით, ინვესტორს შეუძლია დაასკვნა, რომ Powell & Co.-ს, სავარაუდოდ, უნდა დაინახოს რაღაც უფრო მოთვინიერებული, ვიდრე კონსენსუსის მოლოდინი ხელფასის 208,000-ით გაზრდისა და CPI-ის 0.3%-ით ზრდის შესახებ. თებერვლისთვის კვარტალური მატება შეინარჩუნოს.
ფრანგული ბანკის BNP Paribas-ის საპროცენტო განაკვეთის პროგნოზი, მისი ახლად გამოქვეყნებული მეორე კვარტლის პერსპექტივაში, როგორც ჩანს, შეესაბამება პაუელის ქორის ტონს: სახაზინო დილერმა დაამატა კიდევ ორი კვარტალური პუნქტის ზრდა თავის 2023 წლის ხედვას, რათა ტერმინალური განაკვეთის ხედვა აისახოს. 5.5%-დან 5.75%-მდე, რაც 5%-დან 5.25%-მდეა მიმდინარე წერტილოვანი ნაკვეთის ზემოთ. ასევე, პაუელის მსგავსად, ბანკმა გამოიყენა სიტყვა „ბუპი“ ინფლაციის გზის აღსაწერად.
„ეს იყო ჩვენი დიდი ხნის რწმენა: მაღალი ინფლაციის გახანგრძლივებული პერიოდი კვალს დატოვებს მომხმარებელთა და ბიზნესის აზროვნებაზე, აჭიანურებს დეზინფლაციის პროცესს ან, სულ მცირე, მას უფრო დაძაბულს გახდის“, - ნათქვამია განცხადებაში.
მეორე კვარტალში, BNP გუნდი ამბობს, რომ სახაზინო 2-წლიანი შემოსავალია TMUBMUSD02Y, 5.019% მიაღწევს 5.25%-ს და 10 წ TMUBMUSD10Y, 3.947% 4.3%-მდე იქნება. ეს არ ჟღერს როგორც მშვენიერი გარემო აქციებისთვის და არც BNP ფიქრობს ასე, წლის ბოლოს სამიზნე 3,400 S&P 500-ზე. SPX, -1.53%.
„ჩვენ გაოცებული ვიყავით კაპიტალის ბაზრების YTD გამძლეობით, მაგრამ ევროპის ფარგლებს გარეთ, ჩვენი აზრით, რამდენიმე დრაივერი მნიშვნელოვნად შეიცვალა. ზრდის მონაცემები გაუმჯობესდა, მაგრამ ძირითადად შრომის ბაზრიდან, ჩვენ აღვნიშნავთ, რაც მიუთითებს მარჟის შეკუმშვაზე და, რა თქმა უნდა, წებოვან ინფლაციაზე. აშშ-ს შემოსავლების იმპულსი რჩება უარყოფითი“, - ნათქვამია მასში.
მიუხედავად იმისა, რომ იაპონიის ბანკმა და სხვა ცენტრალურმა ბანკებმა გააძლიერეს ლიკვიდურობის გარემო, რაოდენობრივი გამკაცრება მიმდინარეობს, ეს უკანა ქარი გაქრება. ”მოკლედ, ბოლოდროინდელმა რალიმ შეფასებები კიდევ უფრო გააძლიერა, ვიდრე ადრე: [S&P 500 კაპიტალის რისკის პრემია] ახლა ორი ათწლეულის დაბალ დონეზეა,” ნათქვამია მასში.
ბანკი ამბობს, რომ ინვესტორებმა უნდა მოერიდონ მზარდი აქციებს აშშ-ში, მაშინ როცა მას მოსწონს ბანკები როგორც ევროპაში, ასევე იაპონიაში. BNP Paribas-ის პერსპექტივის ერთ-ერთი საინტერესო ელემენტი, რომელიც, როგორც ჩანს, ეწინააღმდეგება როგორც სუსტ აქციებს, ასევე ობლიგაციებს, არის მისი შეხედულება, რომ დოლარი 2023 წელს მოგვიანებით შესუსტდება, თუმცა ის აღიარებს, რომ არსებობს „ორმხრივი რისკები უახლოეს მომავალში“.
NQ00, + 0.02% ინჩით უფრო მაღალი გახდა Dow industrials-ის 575 პუნქტიანი ვარდნის შემდეგ DJIA, -1.72% სამშაბათს. სარგებელი 10 წლიანი ხაზინაზე TMUBMUSD10Y, 3.947% იმყოფებოდა 4%-იანი ნიშნულის აღდგენის წიაღში.
ჯერომ პაუელის მეორე დღეა კაპიტოლიუმის ბორცვზე, ფედერაციის თავმჯდომარის გამოჩენა კონგრესის ფინანსური მომსახურების კომიტეტის წინაშე დილის 10 საათზე.
ADP კერძო სექტორის დასაქმების ანგარიშში ნათქვამია, რომ თებერვალში დაემატა 242,000 სამუშაო ადგილი; ალბათ უფრო საყურადღებოა ის, რომ ADP-ის მეორე შეფასება იანვრის სახელფასო ანაზღაურების ზრდისთვის იყო 119,000, რაც მისი თავდაპირველი შეფასებით იყო, მაგრამ ჯერ კიდევ ბევრად დაბალია აშშ-ს მთავრობის მიერ მოხსენებული 443,000-ზე.
ასევე ეკონომიკურ დოკეტზე: მონაცემები ვაკანსიების შესახებ და დღის მეორე ნახევარში კრემისფერი წიგნი.
კიბერუსაფრთხოების პროგრამული უზრუნველყოფის კომპანია CrowdStrike CRWD, -2.08% DA Davidson-ის ანალიტიკოსების აზრით, ხელმძღვანელობს უკეთესი შედეგების მისაღწევად, ვიდრე უოლ სტრიტი იყო შეფასებული, და მისი პერსპექტივა შემოსავლების ზრდისა და EBITDA მარჟის შესახებ მას კვლავ აქცევს კომპანიას „60-ის წესად“.
ფედერალური სავაჭრო კომისია კითხვის ნიშნის ქვეშ დგას შეუძლია თუ არა Twitter-ს მომხმარებლის ჩანაწერების დაცვა, როგორც ელონ მასკი ბოდიში მოუხადა გათავისუფლებულ მუშაკს კომენტარებისთვის, რომელიც მან გააკეთა პლატფორმაზე და თქვა, რომ კომპანია შესაძლოა მეორე კვარტალში ფულადი სახსრების პოზიტიური გახდეს.
დიახ, თანამდებობიდან გათავისუფლება გაიზარდა ტექნოლოგიურ სექტორში, მაგრამ ისინი მაინც ძალიან დაბალია ყველგან. სტივ ინგლისერმა, ჩრდილოეთ ამერიკის მაკრო სტრატეგიის ხელმძღვანელმა, შეადგინა ეს დიაგრამა, სადაც ნაჩვენებია, რომ თანამდებობიდან გათავისუფლება ტექნოლოგიის გარეთ - ფიგურა მწვანეში - ჯერ კიდევ ჯანსაღ დონეზეა. ინგლისერი თებერვალში ხელფასის 150,000 ზრდას ელის.
შემთხვევითი ნათქვამია
An Alligator ტეხასის ზოოპარკიდან კვერცხის სახით აღებული, 20 წლის შემდეგ დააბრუნეს.
უნდა იცოდეთ იწყება ადრეული და განახლდება გახსნის ზარამდე, მაგრამ მოაწეროს აქ ერთხელ თქვენი ელ.ფოსტის ყუთში ჩაბარების მიზნით. ელექტრონული ფოსტით გაგზავნილი ვერსია გაიგზავნება აღმოსავლეთით დილის 7:30 საათზე.
პაუელის კომენტარებმა გააკრიტიკა ბაზრები. აი, რას ხედავს ერთი ბანკი აქციებზე, ობლიგაციებზე.
ბაზარმა ნამდვილად მიიღო ფედერალური სარეზერვო ხელმძღვანელის ჯერომ პაუელის სიტყვები სამშაბათს ნომინალური ღირებულებით.
მოკლევადიანი შემოსავალი გაიზარდა და საფონდო ბაზარი დაეცა ამ კომენტარით: ბოლო მონაცემებით ვარაუდობენ, რომ „საპროცენტო განაკვეთების საბოლოო დონე სავარაუდოდ უფრო მაღალი იქნება, ვიდრე ადრე იყო მოსალოდნელი“, თქვა პაუელმა.
პარასკევის არასასოფლო-სამეურნეო სახელფასო ანგარიშებისა და სამშაბათის CPI-ის გამოქვეყნების წინ, მან თქვა, რომ „თუ მონაცემების მთლიანობა მიუთითებს იმაზე, რომ უფრო სწრაფი გამკაცრება გარანტირებულია, ჩვენ მზად ვიქნებით გავზარდოთ განაკვეთების ზრდის ტემპი“. ასე რომ, საკითხავი ისაა, თუ რამდენად არის საჭირო სამუშაო ადგილების ზრდისა და CPI-ის შენელება, რათა თავიდან აიცილოს Fed-მა ორ კვირაში 50 საბაზისო პუნქტის სვლაზე დაბრუნება.
იმის გათვალისწინებით, რომ ბაზარი ახლა ფასდება ნახევარი ქულის გაზრდის 71%-იანი შანსებით, ინვესტორს შეუძლია დაასკვნა, რომ Powell & Co.-ს, სავარაუდოდ, უნდა დაინახოს რაღაც უფრო მოთვინიერებული, ვიდრე კონსენსუსის მოლოდინი ხელფასის 208,000-ით გაზრდისა და CPI-ის 0.3%-ით ზრდის შესახებ. თებერვლისთვის კვარტალური მატება შეინარჩუნოს.
ფრანგული ბანკის BNP Paribas-ის საპროცენტო განაკვეთის პროგნოზი, მისი ახლად გამოქვეყნებული მეორე კვარტლის პერსპექტივაში, როგორც ჩანს, შეესაბამება პაუელის ქორის ტონს: სახაზინო დილერმა დაამატა კიდევ ორი კვარტალური პუნქტის ზრდა თავის 2023 წლის ხედვას, რათა ტერმინალური განაკვეთის ხედვა აისახოს. 5.5%-დან 5.75%-მდე, რაც 5%-დან 5.25%-მდეა მიმდინარე წერტილოვანი ნაკვეთის ზემოთ. ასევე, პაუელის მსგავსად, ბანკმა გამოიყენა სიტყვა „ბუპი“ ინფლაციის გზის აღსაწერად.
„ეს იყო ჩვენი დიდი ხნის რწმენა: მაღალი ინფლაციის გახანგრძლივებული პერიოდი კვალს დატოვებს მომხმარებელთა და ბიზნესის აზროვნებაზე, აჭიანურებს დეზინფლაციის პროცესს ან, სულ მცირე, მას უფრო დაძაბულს გახდის“, - ნათქვამია განცხადებაში.
მეორე კვარტალში, BNP გუნდი ამბობს, რომ სახაზინო 2-წლიანი შემოსავალია
5.019%
3.947%
-1.53% .
TMUBMUSD02Y,
მიაღწევს 5.25%-ს და 10 წ
TMUBMUSD10Y,
4.3%-მდე იქნება. ეს არ ჟღერს როგორც მშვენიერი გარემო აქციებისთვის და არც BNP ფიქრობს ასე, წლის ბოლოს სამიზნე 3,400 S&P 500-ზე.
SPX,
„ჩვენ გაოცებული ვიყავით კაპიტალის ბაზრების YTD გამძლეობით, მაგრამ ევროპის ფარგლებს გარეთ, ჩვენი აზრით, რამდენიმე დრაივერი მნიშვნელოვნად შეიცვალა. ზრდის მონაცემები გაუმჯობესდა, მაგრამ ძირითადად შრომის ბაზრიდან, ჩვენ აღვნიშნავთ, რაც მიუთითებს მარჟის შეკუმშვაზე და, რა თქმა უნდა, წებოვან ინფლაციაზე. აშშ-ს შემოსავლების იმპულსი რჩება უარყოფითი“, - ნათქვამია მასში.
მიუხედავად იმისა, რომ იაპონიის ბანკმა და სხვა ცენტრალურმა ბანკებმა გააძლიერეს ლიკვიდურობის გარემო, რაოდენობრივი გამკაცრება მიმდინარეობს, ეს უკანა ქარი გაქრება. ”მოკლედ, ბოლოდროინდელმა რალიმ შეფასებები კიდევ უფრო გააძლიერა, ვიდრე ადრე: [S&P 500 კაპიტალის რისკის პრემია] ახლა ორი ათწლეულის დაბალ დონეზეა,” ნათქვამია მასში.
ბანკი ამბობს, რომ ინვესტორებმა უნდა მოერიდონ მზარდი აქციებს აშშ-ში, მაშინ როცა მას მოსწონს ბანკები როგორც ევროპაში, ასევე იაპონიაში. BNP Paribas-ის პერსპექტივის ერთ-ერთი საინტერესო ელემენტი, რომელიც, როგორც ჩანს, ეწინააღმდეგება როგორც სუსტ აქციებს, ასევე ობლიგაციებს, არის მისი შეხედულება, რომ დოლარი 2023 წელს მოგვიანებით შესუსტდება, თუმცა ის აღიარებს, რომ არსებობს „ორმხრივი რისკები უახლოეს მომავალში“.
ბაზრები
აშშ საფონდო ფიუჩერსები
-0.01%
ES00,
NQ00,
+ 0.02%
-1.72%
3.947%
ინჩით უფრო მაღალი გახდა Dow industrials-ის 575 პუნქტიანი ვარდნის შემდეგ
DJIA,
სამშაბათს. სარგებელი 10 წლიანი ხაზინაზე
TMUBMUSD10Y,
იმყოფებოდა 4%-იანი ნიშნულის აღდგენის წიაღში.
ბაზრის მეტი განახლებისთვის და აქციების, ოფციონებისა და კრიპტოვალუტებისთვის მოქმედი სავაჭრო იდეებისთვის, გამოიწერეთ MarketDiem by Investor's Business Daily.
ხმაური
ჯერომ პაუელის მეორე დღეა კაპიტოლიუმის ბორცვზე, ფედერაციის თავმჯდომარის გამოჩენა კონგრესის ფინანსური მომსახურების კომიტეტის წინაშე დილის 10 საათზე.
ADP კერძო სექტორის დასაქმების ანგარიშში ნათქვამია, რომ თებერვალში დაემატა 242,000 სამუშაო ადგილი; ალბათ უფრო საყურადღებოა ის, რომ ADP-ის მეორე შეფასება იანვრის სახელფასო ანაზღაურების ზრდისთვის იყო 119,000, რაც მისი თავდაპირველი შეფასებით იყო, მაგრამ ჯერ კიდევ ბევრად დაბალია აშშ-ს მთავრობის მიერ მოხსენებული 443,000-ზე.
ასევე ეკონომიკურ დოკეტზე: მონაცემები ვაკანსიების შესახებ და დღის მეორე ნახევარში კრემისფერი წიგნი.
ციტადელის დამფუძნებელი კენ გრიფინი ამბობს, რომ ფედერაციის განაკვეთების ზრდა ჰგავს ოპერაციას მოსაწყენი დანით.
Warren Buffett's Berkshire Hathaway
-1.85%
-1.35% .
BRK.B,
გაზარდა თავისი წილი Occidental Petroleum-ში
OXY,
კიბერუსაფრთხოების პროგრამული უზრუნველყოფის კომპანია CrowdStrike
-2.08%
CRWD,
DA Davidson-ის ანალიტიკოსების აზრით, ხელმძღვანელობს უკეთესი შედეგების მისაღწევად, ვიდრე უოლ სტრიტი იყო შეფასებული, და მისი პერსპექტივა შემოსავლების ზრდისა და EBITDA მარჟის შესახებ მას კვლავ აქცევს კომპანიას „60-ის წესად“.
Silvergate Capital აქციები
-3.70%
და,
გაიზარდა ბაზრობამდე ვაჭრობის შემდეგ Bloomberg-ის ცნობით, ბანკმა მოლაპარაკება გამართა დეპოზიტების დაზღვევის ფედერალური კორპორაციის წარმომადგენლებთან იმის შესახებ, თუ როგორ ავიცილოთ თავიდან გამორთვა.
ფედერალური სავაჭრო კომისია კითხვის ნიშნის ქვეშ დგას შეუძლია თუ არა Twitter-ს მომხმარებლის ჩანაწერების დაცვა, როგორც ელონ მასკი ბოდიში მოუხადა გათავისუფლებულ მუშაკს კომენტარებისთვის, რომელიც მან გააკეთა პლატფორმაზე და თქვა, რომ კომპანია შესაძლოა მეორე კვარტალში ფულადი სახსრების პოზიტიური გახდეს.
საუკეთესო ინტერნეტში
ქალები უფრო მეტი სამუშაო ადგილის დაკავების ზღვარზე არიან, ვიდრე მამაკაცები პირველად 2019 წლის შემდეგ.
Volkswagen აყენებს ბატარეის ქარხანა აღმოსავლეთ ევროპაში აშშ-ს 10 მილიარდი ევროს (10.5 მილიარდი დოლარი) სტიმულირების იმედით.
ის ხელოვნურ ბალახს, სადაც ფილადელფია ფილისი თამაშობდა, ჰქონდა კიბოს აგენტი, და ექვსი ყოფილი ფეხბურთელი ახლა გარდაიცვალა ტვინის კიბოთი.
ყველაზე ტიკერები
აქ იყო ყველაზე აქტიური საფონდო ბირჟის ნიშნები MarketWatch-ზე აღმოსავლეთის დილის 6 საათისთვის
ჩარტში
Standard Chartered/Challenger
დიახ, თანამდებობიდან გათავისუფლება გაიზარდა ტექნოლოგიურ სექტორში, მაგრამ ისინი მაინც ძალიან დაბალია ყველგან. სტივ ინგლისერმა, ჩრდილოეთ ამერიკის მაკრო სტრატეგიის ხელმძღვანელმა, შეადგინა ეს დიაგრამა, სადაც ნაჩვენებია, რომ თანამდებობიდან გათავისუფლება ტექნოლოგიის გარეთ - ფიგურა მწვანეში - ჯერ კიდევ ჯანსაღ დონეზეა. ინგლისერი თებერვალში ხელფასის 150,000 ზრდას ელის.
შემთხვევითი ნათქვამია
An Alligator ტეხასის ზოოპარკიდან კვერცხის სახით აღებული, 20 წლის შემდეგ დააბრუნეს.
ეს ყველაფერი ღიმილია, როგორც არქეოლოგებმა ღიმილით მინი სფინქსი წააწყდნენ.
უნდა იცოდეთ იწყება ადრეული და განახლდება გახსნის ზარამდე, მაგრამ მოაწეროს აქ ერთხელ თქვენი ელ.ფოსტის ყუთში ჩაბარების მიზნით. ელექტრონული ფოსტით გაგზავნილი ვერსია გაიგზავნება აღმოსავლეთით დილის 7:30 საათზე.
Მოუსმინე საუკეთესო ახალი იდეები ფულის პოდკასტში MarketWatch-ის რეპორტიორ ჩარლზ პასისთან და ეკონომისტ სტეფანი კელტონთან ერთად.
წყარო: https://www.marketwatch.com/story/powells-rate-view-came-as-no-surprise-to-this-treasury-dealer-heres-what-it-says-is-next-for- stocks-and-bonds-b7f9d399?siteid=yhoof2&yptr=yahoo