მოგება ლითიუმის ბუმიდან ამ აქციებით

ელექტრო მანქანების ზრდამ დიდი გავლენა იქონია მთელ რიგ ინდუსტრიებზე. შიდა წვის ძრავიდან ელექტრომობილებზე გადასვლა ნიშნავს, რომ ნავთობზე და გაზზე მოთხოვნა დროთა განმავლობაში შემცირდება, ისევე როგორც მოთხოვნა შიდა წვის მანქანების ზოგიერთ ნაწილზე, რომლებიც აღარ არის საჭირო ელექტრომობილებთან, როგორიცაა ძრავა, წამყვანი სისტემა და გამონაბოლქვი სისტემები.

გარკვეულ სფეროებში მოთხოვნის შემცირების გარდა, ელექტრომობილების მზარდი ინდუსტრია ხედავს მოთხოვნას ადრე ნიშან პროდუქტებზე - როგორიცაა ლითიუმი - ადრე უხილავ დონემდე. შიდა წვის თანდათანობითი შემცირება და ელექტროძრავიანი მანქანების თანაზომიერი ზრდა იწვევს ლითიუმსა და სხვა მასალებზე მოთხოვნას, რაც ამდიდრებს კომპანიებს, რომლებიც ამ ნედლეულს ამუშავებენ.

მოდით გადავხედოთ ლითიუმის სამთო აქციას, რომლებიც კარგად არიან განლაგებული ლითიუმის მომავალი მოთხოვნისთვის, მაგრამ ასევე უხდიან რეგულარულ დივიდენდებს აქციონერებს.

ლითიუმის მოპოვება გლობალურად

ლითიუმი არის ბუნებრივი რესურსი, რომელიც გვხვდება მსოფლიოს მხოლოდ რამდენიმე ადგილას. მინერალი ბატარეის წარმოების კრიტიკული კომპონენტია და იმის გათვალისწინებით, რომ ბატარეის მოთხოვნა გლობალურად იზრდება ელექტრომომარაგების ზრდის გამო, ლითიუმი ბოლო წლებში მკვეთრად მოექცა.

ლითიუმის მოპოვება შესაძლებელია სამი გზით, მაგრამ ამჟამად მხოლოდ ორია კომერციულად სიცოცხლისუნარიანი. პირველ რიგში, ლითიუმის მოპოვება შესაძლებელია მიწისქვეშა წყლების მარილწყალში. ეს მეთოდი ძირითადად შემოიფარგლება სამხრეთ ამერიკაში, რადგან ის არ არის გავრცელებული მსოფლიოს სხვა ნაწილებში. მეორეც, ლითიუმის მოპოვება შესაძლებელია მძიმე კლდიდან, რომელიც წარმოიქმნება მაშინ, როდესაც ლავის მაგმა გაცივდება და გამკვრივდება. ეს მეთოდი უფრო გავრცელებულია. მესამე, ლითიუმი არის თიხებში მსოფლიოს გარკვეულ ნაწილებში, მაგრამ ეს მეთოდი კომერციულად სიცოცხლისუნარიანი ჯერ არ აღმოჩნდა.

ლითიუმის მოპოვების პროცესი მნიშვნელოვანია, რადგან ეს ნიშნავს, რომ მხოლოდ მსოფლიოს გარკვეულ უბნებს აქვთ წვდომა ლითიუმზე, რომ აღარაფერი ვთქვათ მისი დიდი რაოდენობით მოპოვების შესაძლებლობაზე. ეს ეხმარება იმის ახსნას, თუ რატომ არის საკმაოდ კონცენტრირებული სამთო წარმოება, ისევე როგორც გლობალური რეზერვები. საქონელს, როგორიცაა ნავთობი ან ოქრო, როგორც წესი, აქვს დიდი მიწოდება მსოფლიოს სხვადასხვა ადგილას, ბევრი კომპანია ამ საქონელს იღებს. ლითიუმი უაღრესად კონცენტრირებულია, რაც იმას ნიშნავს, რომ გარკვეულ კომპანიებს აქვთ დიდი გავლენა და, შესაბამისად, მნიშვნელოვანია ინვესტორებისთვის.

ავსტრალია შეიცავს ლითიუმის მსოფლიოში ცნობილი მარაგების ნახევარზე მეტს და არის ლითიუმის სიდიდით მეორე მწარმოებელი ყოველწლიურად, ჩილეს შემდეგ. ამ ქვეყანას აქვს სიდიდით მეორე ლითიუმის მარაგი, ავსტრალიის დონის დაახლოებით ნახევარი. ამის გამო, მსოფლიოში მხოლოდ 11 მაღარო შეადგენს ლითიუმის მთლიანი წარმოების თითქმის 100%-ს.

შენი ქიმიური რომანი?

ჩვენი პირველი აქცია არის Albemarle Corp. (ALB), კომპანია, რომელიც ავითარებს, აწარმოებს და აწარმოებს სპეციალურ ქიმიურ საშუალებებს მთელ მსოფლიოში. კომპანია ახორციელებს სამ სეგმენტს: ლითიუმს, ბრომს და კატალიზატორებს. ლითიუმის სეგმენტი გთავაზობთ ლითიუმზე დაფუძნებულ სხვადასხვა პროდუქტს ბატარეის წარმოებაში გამოსაყენებლად, რის გამოც Albemarle არის აქცია, რომელიც ჩვენ ვფიქრობთ, რომ შეუძლია მოგება მიიღოს ლითიუმის ბუმიდან. ალბემარლს აქვს სხვა ბიზნესიც, ასე რომ, ეს არ არის სუფთა თამაში ლითიუმზე. თუმცა, ლითიუმმა აჩვენა, რომ Albemarle-ის შემოსავალი გაიზარდა, რადგან 2023 წელს უნდა გამოიღოს დაახლოებით სამჯერ მეტი შემოსავალი, რაც Albemarle-ს ჰქონდა 2021 წელს.

კომპანია დაარსდა 1887 წელს, წელს დაახლოებით 7.2 მილიარდი დოლარის შემოსავალი უნდა გამოიმუშაოს და საბაზრო კაპიტალი 33 მილიარდი დოლარია. ეს აქცევს Albemarle-ს მსოფლიოში ყველაზე დიდ ლითიუმის კომპანიას საბაზრო კაპიტალით.

ჩვენ ვფიქრობთ, რომ Albemarle, მიუხედავად მისი უკვე შთამბეჭდავი ზრდისა, შეუძლია განაგრძოს შემოსავლის ზრდა ყოველწლიურად 7.5%-ით უახლოეს მომავალში. შემოსავალი უნდა გაიზარდოს 2023 წელს, მაგრამ ჩვენ აღვნიშნავთ, რომ კომპანია დააღწევს ჭერს წარმოების კუთხით და, შესაბამისად, შემოსავლით. გარდა ამისა, ხარჯები კვლავ იზრდება და ლითიუმის ფასების საწყისი ზრდა არ შეიძლება განმეორდეს.

კომპანიას აქვს ძალიან მიმზიდველი 27-წლიანი დივიდენდების გაზრდის სერია და ის ზოგადად ზრდის ანაზღაურებას ძლიერი ტემპით. ეს ნიშნავს, რომ Albemarle არის ძლიერი დივიდენდების ზრდის მარაგი, მაგრამ ჩვენ აღვნიშნავთ, რომ სარგებელი ძალიან მცირეა მხოლოდ 0.6%. მიუხედავად იმისა, რომ ეს სარგებელი არ არის მიმზიდველი, კომპანიას აქვს ძლიერი დივიდენდების ზრდის პერსპექტივა წინსვლისკენ.

სამხრეთ ამერიკული ლითიუმის თამაში

ჩვენი შემდეგი აქციაა Sociedad Quimica y Minera de Chile SA (კვ), კომპანია, რომელიც აწარმოებს და ავრცელებს სპეციალურ მცენარეულ საკვებ ნივთიერებებს, იოდს და მის წარმოებულებს, ლითიუმს და მის წარმოებულებს, აგრეთვე სხვა ქიმიურ და მონათესავე პროდუქტებს. Albemarle-ის მსგავსად, Sociedad Quimica არის დივერსიფიცირებული კომპანია და, შესაბამისად, არ არის სუფთა ლითიუმზე თამაში. თუმცა, Sociedad Quimica-მ ისარგებლა ლითიუმის ბუმით და ჩვენ ველით, რომ ეს გაგრძელდება.

კომპანია დაარსდა 1968 წელს და დაფუძნებულია ჩილეში, რომელიც შეიცავს მსოფლიოში სიდიდით მეორე ლითიუმის რეზერვს. ამ წელს თითქმის 11 მილიარდი დოლარის შემოსავალი ოთხჯერ აღემატება 2021 წელს ლითიუმის ბუმის გამო.

ჩვენ არ ველით, რომ ასეთი ზრდა გაგრძელდება, ცხადია, მაგრამ კომპანიის შემოსავლების ბაზა უახლოეს მომავალში საკმაოდ ამაღლებული უნდა დარჩეს $11 მილიარდი.

Sociedad Quimica-ს არ აქვს დივიდენდების გაზრდის სერია, მაგრამ ეს იმიტომ ხდება, რომ იგი იხდის ცვლად დივიდენდს, რომელიც დაფუძნებულია წლების მოგებაზე და ფულადი ნაკადებზე. მაგალითად, 2022 წლისთვის, აშშ ADR-ებისთვის გამოცხადებული მთლიანი დივიდენდები არის 7.64 აშშ დოლარი თითო აქციაზე. ეს კარგია აქციების მიმდინარე ფასზე თითქმის 8%-იანი შემოსავლისთვის. მიუხედავად იმისა, რომ სამომავლო დივიდენდები დამოკიდებულია მოგებაზე, ჩვენ გვჯერა, რომ Sociedad Quimica სავარაუდოდ მაღალი შემოსავლის მომტანი იქნება უახლოეს მომავალში.

ჩამოდით ლითიუმისა და დივიდენდებისთვის

ჩვენი მესამე მარაგი არის შპს მინერალური რესურსები (MALRF), კომპანია, რომელიც ახორციელებს სამთო და მაინინგ სერვისების დივერსიფიცირებულ ბიზნესს, რომელიც დაფუძნებულია ავსტრალიაში. კომპანიას აქვს ბიზნესის მრავალი მიმართულება, რომლებიც ლითიუმის მიღმაა, მაგრამ ამ სიაში სხვათა მსგავსად, ამ დღეებში კომპანიის ბიზნესში დომინირებს ბატარეის კომპონენტი.

კომპანია დაარსდა 1993 წელს და ამ წელს დაახლოებით 4.3 მილიარდი დოლარის შემოსავალი უნდა გამოიმუშაოს, რაც თითქმის გაორმაგდება 2021 წლის დონესთან შედარებით. ჩვენ ველით, რომ შემოსავალი კვლავ მკვეთრად გაიზრდება მომავალ წელს, სანამ პლატოზე იქნება, ისევე როგორც Sociedad Quimica.

ისევე როგორც Sociedad Quimica, Mineral Resources იხდის ცვლად დივიდენდს. გასულ წელს მთლიანმა დივიდენდმა აქციაზე $2.04 შეადგინა, ხოლო წლევანდელი დივიდენდი მხოლოდ $0.68 იყო. შეუძლებელია იმის პროგნოზირება, თუ რას გადაიხდის კომპანია წლიდან წლამდე, მაგრამ ჩვენ ველით, რომ დივიდენდი დარჩება უახლოეს მომავალში, კომპანიის ზრდის პერსპექტივის გათვალისწინებით, განსაკუთრებით იმ შემთხვევაში, თუ ლითიუმის ფასები რჩება ძლიერი.

საბოლოო ფიქრები

ელექტრომობილების ზრდამ მოულოდნელად შექმნა უზარმაზარი მოთხოვნა გარკვეულ ნაერთებზე, სადაც ლითიუმი სიის სათავეშია. ლითიუმის მოპოვების ოპერაციების კონცენტრაციის გათვალისწინებით, არ არის ბევრი კომპანია, რომელიც ისარგებლებს ელექტრომომარაგების ბუმის ლითიუმის მოთხოვნით.

ჩვენ ვხედავთ Albemarle-ს, Sociedad Quimica-ს და Mineral Resources-ს, როგორც სამ აქციას, რომლებსაც აქვთ არა მხოლოდ მასიური ზომა და მასშტაბი, არამედ აქვთ ზრდის კარგი პერსპექტივები და სურვილი და უნარი, დაუბრუნონ კაპიტალი აქციონერებს დივიდენდების მეშვეობით.