SPDR SPY ETF აყალიბებს აღმავალ შაბლონს, როდესაც იზრდება შიშის და სიხარბის ინდექსი

შიშისა და სიხარბის ინდექსი ნელ-ნელა გადავიდა გაუმაძღრობის ზონაში, რაც მიუთითებს უფრო მეტ მოგებაზე - მაგრამ ასევე რისკებზე - SPDR-ისთვის. S&P 500 ETF (ᲯᲐᲨᲣᲨᲘ). ფონდი იყო ძლიერი ზრდის ტენდენციაში 2023 წელს, რითაც მოგება ნოემბრის დაბალი ნიშნულიდან 14.5%-მდე მიიყვანა.

შიშისა და სიხარბის ინდექსი იზრდება

შიშისა და სიხარბის ინდექსი არის მნიშვნელოვანი ინსტრუმენტი, რომელიც უყურებს უოლ სტრიტის ზოგიერთ ყველაზე მნიშვნელოვან ლიანდაგს. VIX ინდექსისგან განსხვავებით, ფინანსური ბაზრის მდგომარეობის შეფასებისას ის ფაქტორების ერთობლიობას უყურებს. VIX უყურებს მხოლოდ S&P 500 ინდექსის პარამეტრების მონაცემებს.

ეძებთ ახალ ამბებს, ცხელ რჩევებს და ბაზრის ანალიზს?

დარეგისტრირდით Invezz ბიულეტენი დღეს.

შიშისა და გაუმაძღრობის ინდექსის უფრო დეტალურად დათვალიერება აჩვენებს, რომ აქციების ფასის სიძლიერე გადავიდა უკიდურეს სიხარბეზე. ეს არის მაჩვენებელი, რომელიც ასახავს აქციების რაოდენობას, რომლებიც მიაღწიეს 52 კვირის მაქსიმუმს. აქციების ფასის სიგანის მაჩვენებელი, რომელიც იყენებს McClellan-ის მოცულობის შეჯამების ინდექსს, ასევე უკიდურეს სიხარბეშია.

იმავდროულად, გაყიდვისა და ზარის ოფციები და უსაფრთხო თავშესაფრის მოთხოვნა არის გაუმაძღრობის ზონაში, ხოლო VIX ინდექსი დაეცა ნეიტრალურ 20 წერტილამდე. ბაზრის იმპულსი, რომელიც იყენებს 125 დღის მოძრავ საშუალოს S&P 500 ინდექსზე, ასევე ნეიტრალურზეა. ფართობი. მთლიანობაში, ინდექსი 63-ია.

და მაინც, JP Morgan-ის ანალიტიკოსების აზრით, ეს შეიძლება იყოს დათვიური ბაზრის აქცია, რაც იმას ნიშნავს, რომ SPY ETF შეიძლება დაინგრეს. CNBC-სთან საუბრისას მარკო კოლანოვიჩი, JP Morgan-ის მთავარმა სტრატეგიმ მოიყვანა მრავალი ფაქტორი, რამაც შეიძლება აქციების დაწევა გამოიწვიოს.

მაგალითად, მან აღნიშნა, რომ უფრო მაღალი საპროცენტო განაკვეთები მნიშვნელოვნად ანელებს ზრდას. ამის ზოგიერთი მტკიცებულებაა სახლების ფასების ვარდნა, დაბალი მოთხოვნა ახალ და მეორად მანქანებზე და საცალო გაყიდვების შემცირება. საპირისპიროდ ING-ის ანალიტიკოსებიმას სჯერა, რომ ფედერალური ბანკი 2023 წელს განაკვეთებს არ შეამცირებს. 

შემდგომი რისკები, რამაც შეიძლება SPDR S&P 500 ETF დაბლა დაწიოს, არის სუსტი ეკონომიკური მონაცემები, რაც ზრდის მძიმე დაშვების შესაძლებლობას. თუმცა, ხარები ამტკიცებენ, რომ რეცესია რეალურად კარგი იქნება აქციებისთვის, რადგან ეს უბიძგებს ფედერაციას, რომ მალე დაიწყოს რბოლა.

SPY ETF საფონდო ანალიზი

SPDR S&P 500 სქემა TradingView-ის მიერ

1D დიაგრამა გვიჩვენებს, რომ SPY ETF იყო ძლიერ დაღმავალ ტენდენციაში, 30 წლის 2021 დეკემბრიდან. ამჟამად ის ოდნავ ქვემოთაა ამ ტენდენციის ხაზის ქვემოთ. აქცია გადავიდა 38.2% ფიბონაჩის რეტრასიმენტის დონეზე.

გარდა ამისა, მას მხარს უჭერს 50-დღიანი და 25 დღიანი მოძრავი საშუალოები. კულისებში არის ნიშნები იმისა, რომ ინდექსმა ჩამოაყალიბა ორი შებრუნებული თავი და მხრები. ამრიგად, დაღმავალი არხის ზემოთ მოცულობის მხარდაჭერით გადაადგილებისას SPY მარაგი აიწევს 61.8%-იან ფიბონაჩის რეტრასემენტის დონემდე $430-მდე.