ეს არის რამდენი გამოიმუშავეთ, თუ იყიდეთ ნავთობის ავარიაში 2 წლის წინ

ზემოთ მოცემული დიაგრამა იძლევა განახლებულ ვერსიას.

მკითხველს ახსოვს, რომ თითქმის ორი წლის წინ, აპრილს 20, 2020, ნავთობის ბაზარი ისტორიაში პირველად ნეგატიურ ტერიტორიაზე დაინგრა. უეცარმა COVID-19 კრიზისმა და გლობალურმა ჩაკეტვამ შექმნა ისეთი სიჭარბე, რომ მოვაჭრეებს რეალურად უნდა გადაეხადათ ხალხი, რათა დაუყოვნებლივ მიეღოთ ყველა ზედმეტი ბარელი ნედლი ნავთობი.

ამან ყველგან დაიპყრო სათაურები.

რა იდიოტი წავიდოდა ბაზრის წინააღმდეგ და ნავთობს იყიდდა ასეთ კრიზისში? ვინც იყო გარშემო, ეს ვინ იყო. სამწუხაროდ, დენი აღარ არის გარშემო, მაგრამ დარწმუნებული ვარ, რომ ის მაშინ ყიდულობდა ლურჯი ჩიპის ნავთობის აქციებს.

რაც გარშემო ტრიალებს, ირგვლივ მოდის. პირველი იქნება უკანასკნელი და უკანასკნელი იქნება პირველი. ნავთობის ნგრევა სანახაობრივი გაკოტრებით არის შეფასებული - ისეთი რამ, რაც ჩვეულებრივ ინვესტორებს აიძულებს გაყიდონ პანიკაში.

ზემოთ მოყვანილი დიაგრამა გვიჩვენებს, თუ როგორ მოიქცეოდით იმ დღეს რომ გამოხვიდეთ და იყიდეთ ნავთობთან დაკავშირებული რამდენიმე საბირჟო ფონდიდან.

მათ გაანადგურეს S&P 500 
ᲯᲐᲨᲣᲨᲘ,
-1.25%.
ახლოსაც არ არის.

ოჰ, და ამდენი ვაჭრობისთვის "მუშაობა სახლიდან". Nasdaq Composite-მა S&P 500 ინდექსზე ოდნავ უარესი შედეგი გამოიღო. და ამაზონი
AMZN,
-2.47%
ნახევარზე ნაკლებიც გააკეთა. იმ დღეს ჯეფ ბეზოსის კომპანიაში 1,000 დოლარის ინვესტიცია რომ ჩადო, მოგება მხოლოდ 290 დოლარს მიიღებდი.

რა თქმა უნდა, ამ მოგებიდან ზოგიერთი არის ჯილდო ნამდვილი რისკისთვის. Direxion Daily Energy Bull 2x ფონდი
ERX,
+ 0.60%
არის მაღალი ოქტანური ფონდი, რომელიც განკუთვნილია მხოლოდ მოკლევადიანი ვაჭრობისთვის. ის იყენებს წარმოებულებს, რათა აწარმოოს დღეში ორჯერ უფრო მაღალი ენერგეტიკული ინდექსი. ეს არის 2-ჯერ დაღმასვლისას და ასვლისას. და რადგან ნორმალურ ფონდსაც კი სჭირდება 100%-იანი მოგება 50%-იანი ზარალის აღსადგენად, ეს თანხები შეიძლება ძალიან ცუდი იყოს თქვენი სიმდიდრისთვის. ეს ფონდი 95%-ით დაინგრა 2020 წლის პირველ რამდენიმე თვეში, კოვიდ კრიზისის გამო და ჯერ კიდევ ვერ აანაზღაურა ზარალის უმეტესი ნაწილი.

SPDR Oil & Gas Exploration & Production ETF
XOP,
+ 0.24%
არც ისე სარისკოა, რადგან ის დებს ინვესტიციას რეგულარულ აქციებში, მაგრამ მაინც ინვესტიციას ახორციელებს ენერგეტიკული ბაზრის უფრო არასტაბილურ მხარეში და ნებისმიერს, ვინც ამას ფლობს, შეუძლია ველური მოგზაურობის მოლოდინი ზევით-ქვევით. ის ორი მესამედით დაეცა 2020 წლის დასაწყისში, თუმცა მაშინაც კი, თუ ის იყიდეთ კრიზისამდე და დაკიდეთ, კარგად ხართ შავებში.

რაც ყველაზე საინტერესოდ მეჩვენება არის SDPR Energy Select Sector ETF
XLE,
+ 0.33%.
ეს არის მარტივი დაბალფასიანი ინდექსის ფონდი, რომელიც ფლობს ლურჯი ჩიპის ენერგიის სახელებს, როგორიცაა Exxon
XOM,
+ 1.17%,
შევრონის
CVX,
-0.05%,
Schlumberger
SLB,
+ 1.60%,
ConocoPhillips
COP,
+ 1.14%
და დროებითი
OXY,
-0.47%.
არაფერია განსაკუთრებით "სარისკო" ამ ფონდში, თუ არ ფიქრობთ, რომ ენერგეტიკული კომპანიები სრულიად სადღეგრძელოები იყვნენ. ამ კომპანიების უმეტესობა კარგად არის კაპიტალიზებული, ძალიან მომგებიანი და უხდის დიდ დივიდენდებს. FactSet-ის ცნობით, ამ ფონდზე დივიდენდების სარგებელი 10%-ს აჭარბებდა 2020 წლის აპრილში. არ არსებობს რაიმე განსაკუთრებული მიზეზი, რის გამოც ქვრივები და ობლები არ ფლობდნენ ამ ფონდს (ყოველ შემთხვევაში, როგორც დივერსიფიცირებული პორტფელის ნაწილი).

(ეს არ ითვალისწინებს იმ არგუმენტსაც კი, რომ ჩვენ ყველა უნდა გვქონდეს ენერგიის მარაგები, რათა თავიდან იქნას აცილებული ჩვენი პირადი ზემოქმედება ენერგო ხარჯებსა და ინფლაციაზე - როგორც ახლა.)

მიუხედავად ამისა, 2020 წლის პირველ თვეებში ის ასევე კრახი განიცადა და ყველამ, ვინც თავისი პორტფელი მასში გადაიტანა იმ დღეს, როდესაც ნავთობი ნეგატიურად გადავიდა, სამმაგად მოახდინა ანაზღაურება უფრო ფართო საფონდო ბირჟის ინდექსით.

(ამ მიღწევების უმეტესობა მიღწეული იყო მანამ, სანამ პუტინი რუსეთში შეიჭრებოდა).

მე ვიტყოდი, რომ ეს მოგება ბევრად აღემატებოდა რისკებს, მაგალითად, Exxon-ის ყიდვისას, როდესაც მას დივიდენდების სარგებელი 11% ჰქონდა.

ბევრი ადამიანი იცავს მარტივ პორტფელის სტრატეგიებს, რომლებიც დაფუძნებულია გრძელვადიან ყიდვაზე და პოზიციებზე ფართო ინდექსებში. რა თქმა უნდა, ამაში ცუდი არაფერია. უმეტეს ჩვენგანისთვის ეს ალბათ ყველაზე ჭკვიანი მიდგომაა.

მაგრამ ზოგჯერ საუკეთესო შემოსავალი შეიძლება მოვიდეს კრიზისის წინააღმდეგ ფსონებისგან.