(Bloomberg) - რა ხდება, როდესაც თქვენ სთხოვთ მსოფლიოში ყველაზე ცხელ AI ინსტრუმენტს შექმნას ETF, რომელსაც შეუძლია დაამარცხოს აშშ-ს აქციების ბაზარი? ის იგივეს გეუბნებათ, რასაც ყველა იმედგაცრუებული საფონდო მენეჯერი აკეთებს.
ყველაზე წაკითხული ბლუმბერგიდან
იმის დასანახად, თუ რამდენად ახლოსაა ტექნოლოგია უოლ სტრიტის ანალიტიკოსების, ექსპერტებისა და ფულის მფლობელების არმიის ჩანაცვლებასთან, ჩვენ გამოვუცხადეთ ChatGPT-ს, ხელოვნური ინტელექტის ხელსაწყოს, რომელიც ინტერნეტს ქარიშხლით ართმევს თავს, რათა შეგვექმნა გამარჯვებული პორტფელი აშშ-ს საფონდო ბაზრისთვის.
შედეგი: კლასიკური სავარჯიშო ღობეზე ჯდომისას, ინსტრუმენტით განმარტავს, რომ ბაზარი ზედმეტად არაპროგნოზირებადია ასეთი ფონდის შესაქმნელად, ამასთან, აფრთხილებს ჩვენს მიზნებთან შესაბამისი ინვესტიციების არჩევის აუცილებლობას და რისკების აღების მადას.
აქ იყო სრული პასუხი, როდესაც ჩვენ ChatGPT-ს დავავალეთ, „შეექმნა ETF, რათა დაამარცხოს აშშ-ს საფონდო ბაზარი და გვითხრას რა აქციებია მასში“.
ქულა ერთი ადამიანისთვის. როგორც ჩანს, აჟიოტაჟის მიუხედავად, ხელოვნური ინტელექტი ჯერ კიდევ არ არის მზად მარაგების კრეფის სამყაროს დასაპყრობად.
წაიკითხეთ მეტი: ChatGPT — მჭევრმეტყველი რობოტი თუ დეზინფორმაციის მანქანა?
მეორეს მხრივ, შესაძლოა ChatGPT-მ იცის ბაზრის დამარცხების საიდუმლო, მაგრამ არის საკმარისად ინტელექტუალური, რომ არ გასცეს იგი? უკვე არსებობს ხელოვნური ინტელექტის მართვადი ინვესტიციები მთელს უოლ სტრიტზე - მათ შორის ETF არენაზე - და ზოგიერთი ახლა სჯობს ბაზარს.
ამჟამინდელი გამორჩეული არის AI Powered Equity ETF (ticker AIEQ), $102 მილიონიანი მანქანა, რომელმაც დააბრუნა დაახლოებით 9.9% 2023 წლიდან ოთხშაბათამდე, S&P 4.7 მთლიანი ანაზღაურების ინდექსის 500% -თან შედარებით.
AIEQ იყენებს რაოდენობრივ მოდელს, რომელიც მუშაობს 24/7 IBM Corp.-ის Watson-ის პლატფორმაზე, რათა შეაფასოს 6,000-ზე მეტი აშშ-ის საჯარო სავაჭრო კომპანია ყოველდღე. ის ასუფთავებს მარეგულირებელ დოკუმენტებს, სიახლეებს, მენეჯმენტის პროფილებს, განწყობის მაჩვენებლებს, ფინანსურ მოდელებს, შეფასებებს და სხვა.
შპს EquBot-ის მიერ შემუშავებული და შპს ETF Managers Group-ის მეთვალყურეობის ქვეშ მყოფი პროდუქტი შეიძლება სწრაფად შეცვალოს საქონელი და ექსპოზიციის დონეები, რაც მას დამკვირვებელთა განწყობის ბარომეტრად აქცევს.
ის 2023 წელს შერეული გამოყოფით შევიდა. ძირითადი ჰოლდინგი ამჟამად მოიცავს სახლის ავეჯის ფირმას RH, Las Vegas Sands Corp., მდგრადი ენერგეტიკის კომპანია Constellation Energy Corp. და JPMorgan Chase & Co.
ანაზღაურების ანალიზი გვიჩვენებს, რომ ETF-ის სამომხმარებლო დისკრეციული ჰოლდინგი - მათ შორის აქციები, როგორიცაა Caesars Entertainment Inc., Kohl's Corp. და meme-stock-ის საყვარელი GameStop Corp. - ამ წლის მუშაობის ყველაზე დიდი მამოძრავებელი იყო.
თუმცა, გააფართოვეთ დროის ჰორიზონტი და AIEQ-ის ბაზრის დამარცხების უნარი გაუქმებულია. 2017 წლის დაარსების დღიდან, ETF-მა ინვესტორებს გადასცა დაახლოებით 41%, Bloomberg-ის მიერ შედგენილი მონაცემების მიხედვით. S&P 500 მთლიანი ანაზღაურების ინდექსმა იმავე პერიოდში 72%-ზე მეტი გამოაქვეყნა.
”ეს საუკეთესოდ მუშაობს, როდესაც მას შეუძლია მიაღწიოს იმპულსის სახელებს ზრდის სივრცეში,” - თქვა ჯესიკა რებიმ, DataTrek Research-ის თანადამფუძნებელმა. „გასულ წელს ის ცდილობდა იმპულსური სახელების პოვნას უაღრესად არასტაბილურ საფონდო ბირჟაზე, და როდესაც მას ჰქონდა საუკეთესო გამოცდილება, ეს იყო ხარის ბაზრების დროს, როდესაც ის მხარს უჭერს ტექნიკურ სახელებს“.
ასე რომ, შესაძლოა ChatGPT ბრძნულად თქვა უარი ბაზრის დამარცხების მცდელობაზე. კიდევ ერთი შანსის მისაცემად, ჩვენ ვთხოვეთ ინსტრუმენტს - ისევე როგორც სხვები, რომლებიც ამოწმებენ ChatGPT-ის შესაძლებლობებს ჰიპოთეტიკებით - დაგვეხმარა ფულის მართვის განსხვავებულ, დაუსრულებელ ძიებაში: ინვესტიცია, რომელიც გვთავაზობს მკაფიო დივერსიფიკაციას უფრო ფართო ბაზრიდან.
აი, რა მივიღეთ, როდესაც ChatGPT-ს ვუთხარით, რომ „შეიმუშავა ETF, რათა მოგაწოდოს უკუკავშირი აშშ-ს საფონდო ბაზარზე“.
მრავალ აქტივის მიდგომა, რამდენიმე ალტერნატივის შერევით. არ არის ცუდი შედეგი, ერიკ ბალჩუნასის, ETF-ის უფროსი ანალიტიკოსის Bloomberg Intelligence-ში - მაშინაც კი, თუ ისტორია აჩვენებს, რომ ინვესტორებს მოსწონთ მათი აქტივების კლასები ცალკე.
„ეს არის პირდაპირ ინსტიტუციური სათამაშო წიგნიდან“, თქვა ბალჩუნასმა, „ეს არის მყარი რეკომენდაციები აქტივების კლასებისთვის, რომლებიც უზრუნველყოფენ არაკორელაციურ ანაზღაურებას. ეს არის ის, რაშიც ინსტიტუციონალური ინვესტორების უმრავლესობა ინვესტიციას ახორციელებს. აშკარად იკითხება წიგნები“.
ამ პასუხში, ChatGPT აღნიშნავს, რომ ძნელია არაკორელირებული ETF-ის შექმნა, რადგან, როგორც წესი, არსებობს თანამოძრაობის გარკვეული დონე. ის მოგვიწოდებს, რომ ნებისმიერი პორტფელი უნდა შეირჩეს ბაზრის ანალიზით და - კარგი ამბავია ფინანსური საზოგადოებისთვის - კიდევ ერთხელ მოგვიწოდებს, ვისაუბროთ მრჩეველთან.
ChatGPT-ის შეზღუდვების აღიარება მნიშვნელოვანი გაფრთხილებაა ჩვენი არაფორმალური ექსპერიმენტისთვის. ინსტრუმენტი დაფუძნებულია ენაზე და ოპტიმიზებულია დიალოგისთვის - ის არ იყო შექმნილი ბაზრების პროგნოზირებისთვის. OpenAI, კომპანია ChatGPT-ის უკან, გამჭვირვალეა მისი შეზღუდვების შესახებ, როგორიცაა მისი „შეზღუდული ცოდნა“ რაიმეს შესახებ 2021 წლის შემდეგ.
იმის გამო, რომ ინსტრუმენტი დეტალურად არ მოგვაწვდის მანქანით დამზადებულ ახალ პორტფელს, ჩვენ ვცადეთ შემდეგი საუკეთესო რამ და ვთხოვეთ დაესახელებინა „საუკეთესო AI-ზე მომუშავე ETF“. მაგრამ რატომღაც, ChatGPT იბრძვის რაიმეს იდენტიფიცირებაზე – მიუხედავად იმისა, რომ AIEQ-ს მოსწონს სიტყვები „AI Powered“ მის სახელში. და მიუხედავად იმისა, რომ ნათქვამია: „არსებობს რამდენიმე ETF, რომლებიც იყენებენ ხელოვნურ ინტელექტს (AI) როგორც მათი საინვესტიციო პროცესის ნაწილად“, ინსტრუმენტი არ ასახელებს არცერთს.
სახელების დასახელება რომ ყოფილიყო, სავარაუდოდ მოიხსენიებდა 419 მილიონი დოლარის ღირებულების WisdomTree US AI Enhanced Value Fund (AIVL), ერთ-ერთ უმსხვილეს. თავის ძმურ ფონდთან, 82 მილიონი დოლარის ღირებულების WisdomTree International AI Enhanced Value Fund (AIVI) გარდა, მან განიცადა ცვლილებები ერთი წლის წინ, რათა შეეტანა AI და მანქანათმცოდნეობა თავის სტრატეგიასა და სახელში.
AIVL დაბრუნდა დაახლოებით 0.8% გასულ წელს, ხოლო AIVI დაკარგა 2.6%, S&P 6.1 მთლიანი ანაზღაურების ინდექსის 500% ზარალის წინააღმდეგ. ორი ფონდი აფიქსირებს შერეულ მაჩვენებელს 2023 წლის საორიენტაციო ნიშნის მიმართ, შესაბამისად 3.7% და 7.9% მოგებით.
ასევე საიუბილეო თარიღს უახლოვდება 26 მილიონი დოლარის ღირებულების AdvisorShares Let Bob AI Powered Momentum ETF (LETB), რომელიც მომდევნო თვეში ხდება ერთი წლის და აანალიზებს მონაცემთა ნარევს, რათა შეაფასოს როგორც ფუნდამენტური განწყობა, ასევე ტექნიკური ფასის იმპულსი. გაშვების დღიდან მან დაკარგა დაახლოებით 9.2%, მაგრამ 2023 წელს დაახლოებით უცვლელია.
ერთი სპეციალისტი ემიტენტი, Qraft AI, მართავს რამდენიმე მცირე ფონდს, რომლებიც იკვებება მანქანით. მისი $12 მილიონიანი Qraft AI-გაძლიერებული US Large Cap Momentum ETF (AMOM) წელს დაბრუნდა 4.5%.
იმავდროულად, 1.7 მილიარდი დოლარის ღირებულების SPDR S&P Kensho New Economies Composite ETF (KOMP) არის კოჰორტაში ყველაზე დიდი და ყველაზე თვალშისაცემი. State Street Global Advisors-ის ერთ-ერთი ფონდი, რომელიც აერთიანებს მანქანებს, აკონტროლებს ინდექსს, რომელიც იყენებს AI და რაოდენობრივ მეთოდოლოგიას, რათა შეარჩიოს აქციები, რომლებიც სარგებლობენ, სხვა საკითხებთან ერთად, AI-სგან. წელს ის 10%-ით გაიზარდა.
მეტ ბარტოლინი, სახელმწიფო სტრიტზე SPDR Americas Research-ის ხელმძღვანელი, ამბობს, რომ ხელოვნური ინტელექტის გამოყენება ნიშნავს, რომ ფონდს შეუძლია გააანალიზოს პოტენციური ინვესტიციების გაცილებით დიდი ნაკრები, ვიდრე მარტო ადამიანებს შეუძლიათ.
"AI უყურებს ათასობით გვერდს წამებში", - თქვა ბარტოლინიმ. „შეგიძლიათ გაზარდოთ პროდუქტიულობა დაფარვის ზონაში, ვიდრე უფრო ადამიანზე დაფუძნებული მიდგომით“.
ჩვენი ექსპერიმენტის დასასრულებლად გადავწყვიტეთ ვიყოთ პირდაპირი. ჩვენ პირდაპირ ვუთხარით ChatGPT-ს, რომ „აეხსნა, შეუძლია თუ არა ხელოვნურ ინტელექტს ადამიანზე უკეთესი აქციების შერჩევა“. აი, რა დავბრუნდით, სრულად:
ასე რომ, როგორც ჩანს, უოლ სტრიტის ადამიანებისთვის ჯერ კიდევ არსებობს იმედი.
- მეთიუ მილერის დახმარებით.
ყველაზე წაკითხული Bloomberg Businessweek– დან
© Bloomberg LP
წყარო: https://finance.yahoo.com/news/asked-chatgpt-market-beating-etf-130001557.html