ეს არის გადაუდებელი განახლება ყველასთვის, ვინც ახლახან გავიდა პენსიაზე, ან ვისაც პენსიაზე გასვლის იმედი აქვს და ვინც ელოდა ერთ-ერთი იმ მარტივი, დროში გამოცდილი წესის დაცვას მათი ოქროს წლების განმავლობაში ფულის დახარჯვისთვის.
Ფრთხილად. და, თუ შესაძლებელია, შეცდეთ სიფრთხილით, შემოიხვიეთ ქამარი და დახარჯეთ ცოტა ნაკლები, ვიდრე დაგეგმილი იყო მომდევნო ორი წლის განმავლობაში.
ასე აფრთხილებს ბილ ბენგენი, ფინანსური მრჩეველი, რომელსაც ათწლეულების წინ ე.წ. „4%-იანი წესის“ (სინამდვილეში 4.7%-ის წესის) აღმოჩენა ეკისრებოდა.
წლევანდელი საფონდო ბირჟის ვარდნა, ობლიგაციების ბაზარზე უპრეცედენტო კრახი და მზარდი ინფლაცია საფრთხეს უქმნის ახალ პენსიონერებს ისე, როგორც აქამდე არ უნახავთ, ამბობს ის.
„1 წლის 2022 იანვრის პენსიონერი პენსიაზე გადის იმ პირობებში, რომლებსაც არ აქვთ გარკვეული პრეცედენტი ისტორიულ ჩანაწერებში, რომლებიც მე გამოვიყენე ჩემი კვლევისთვის“, განუცხადა ბენგენმა MarketWatch-ს. თუ ინფლაციის ბოლო მატება არ იქნება კონტროლირებადი, ამბობს ის, „შეიძლება ისტორიის შედგენას მოწმენი გავხდეთ და „უსაფრთხო“ გატანის მაჩვენებლის პირველი კლება 50 წელზე მეტი ხნის განმავლობაში“.
მისი რჩევა: თუ შესაძლებელია, ამ დროისთვის ამოიღეთ ცოტა ნაკლები თქვენი საპენსიო ანგარიშიდან - ყოველ შემთხვევაში, სანამ არ მივიღებთ უფრო მკაფიო სურათს, თუ საით მიდის აქციები, ობლიგაციები და ინფლაცია.
მე დავუკავშირდი ბენგენს, როდესაც ფედერალურმა რეზერვმა საპროცენტო განაკვეთები სამი მეოთხედი პუნქტით გაზარდა, რათა შეეცადოს ინფლაციის შეკავება, რომელიც მაისში გაიზარდა წლიურ დონემდე 8.6%.
ბენგენი არის 1994 წლის ცნობილი ნაშრომის ავტორი, რომელმაც შექმნა ან აღმოაჩინა ე.წ. 4%-ის წესი. ეს იყო პრინციპი, რომ დივერსიფიცირებული პორტფელის მქონე ახალ პენსიონერს უნდა შეეძლოს თავისი დანაზოგის გახანგრძლივება კიდევ 30 წლის განმავლობაში, თუ ისინი დაიწყებენ 4% ან ნაკლების ამოღებას პირველ წელს და შემდეგ გაზრდის თანხას ყოველწლიურად ინფლაციის შესაბამისად. . Bengen-ის გამოთვლები ეფუძნებოდა აშშ-ს აქციების, ობლიგაციების და ინფლაციის ეფექტურობას 30-იანი წლებიდან 1920 წლის განმავლობაში.
(მისი გამოთვლები ეყრდნობოდა აშშ-ს 55% აქციების და 45% აშშ-ს ობლიგაციების პორტფელს. ნაშრომის დაწერის დღიდან მან გაზარდა უსაფრთხო საწყისი გატანის ზღვარი 4.7%-მდე).
ბოლო დრომდე, ამბობს ის, პენსიონერები, რომლებიც ყველაზე უარესად მიიღეს, იყვნენ ისინი, ვინც პენსიაზე გავიდა 1968 წლის ოქტომბერში. „ამ დრომდე, პენსიაზე გასული პირი 1968 წელს წარმოადგენდა „უარეს შემთხვევის“ სცენარს“, ამბობს ბენგენი. ”მათ წინაშე დგანან საფონდო ბირჟის მაღალი შეფასება… და მუდმივი მაღალი ინფლაცია პენსიაზე გასვლის პირველ წლებში.” ეს იყო ინფლაცია, რომელიც იყო ნამდვილი მკვლელი, ამბობს ის. სამომხმარებლო ფასები სამჯერ გაიზარდა 1967-1982 წლებში, როდესაც Fed-ის თავმჯდომარემ პოლ ვოლკერმა საბოლოოდ დააკონტროლა ინფლაცია.
მაისის 8.6%-იანმა ოფიციალურმა ინფლაციამ შოკში ჩააგდო საფონდო და ობლიგაციების ბაზრები და შეაჩერა ფედერალური სარეზერვო განაკვეთის პირველი სამი მეოთხედი პუნქტის ზრდა 1994 წლიდან. სამომხმარებლო ფასები წლის დასაწყისიდან გაიზარდა წლიური 10%-ით, ოფიციალური მონაცემებით, ხოლო აპრილიდან მაისამდე ფასები გაიზარდა წლიური 12%-ზე მეტით.
„ბევრი რამ არის დამოკიდებული იმაზე, თუ რამდენად სწრაფად დაემორჩილება ინფლაცია გამკაცრებულ მონეტარული პირობებს, რომლებიც დაწესებულია ცენტრალური ბანკების მიერ“, - ამბობს ბენგენი. „თუ ინფლაცია ერთ-ორ წელიწადში შემცირდება, შეიძლება 4.7%-იანი წესი იმოქმედოს... სამწუხაროდ, დანამდვილებით ბევრი წელი არ გვეცოდინება. თუმცა, მე ვურჩევ, რომ ახალმა პენსიონერებმა დაფარონ თავიანთი ფსონები და გაიტანონ ოდნავ დაბალ დონეზე - შესაძლოა 4.5%-მდე - სანამ გარკვეულ სიცხადეს არ მივაღწევთ.
ბენგენი ამბობს, რომ დღევანდელი პენსიონერები აწყდებიან რამდენიმე პრობლემას, რაც კიდევ უფრო რთულია, ვიდრე 1968 წლის თაობა. როგორც აშშ-ს მსხვილი კომპანიების აქციები, ასევე აშშ-ს ობლიგაციები დაიწყო ამ წელს ბევრად უფრო ძვირად, ვიდრე 1968 წელს. (საორიენტაციო აშშ 10 წლიანი სახაზინო შემოსავალი 3.5%-ს შეადგენს, ვიდრე დეკემბერში 1.5%-ს. 1968 წლის ბოლოს მან შემოსავალი დაახლოებით 5.5%-ს შეადგენდა).
არ ახსენებს, მაგრამ სხვა განსხვავებაა. 1960-იანი წლების ბოლოს ბევრი მუშაკი პენსიაზე გავიდა განსაზღვრული შეღავათებით ან კომპანიის საბოლოო ხელფასის საპენსიო გეგმებით, რომლებიც გარანტირებული იყო მათთვის შემოსავლის უვადოდ გადახდაზე.
დღეს უმეტესობას უწევს გადარჩენა მათი 401(k), რომელიც ახლახან დაეცა 15%-ით, ისევე როგორც სოციალური უზრუნველყოფა, რომლის შემცირებაც კონგრესში სურთ.
რატომ შეიძლება იყოს პენსიაზე გასვლა წელს „ყველაზე უარესი“ სცენარი
ეს არის გადაუდებელი განახლება ყველასთვის, ვინც ახლახან გავიდა პენსიაზე, ან ვისაც პენსიაზე გასვლის იმედი აქვს და ვინც ელოდა ერთ-ერთი იმ მარტივი, დროში გამოცდილი წესის დაცვას მათი ოქროს წლების განმავლობაში ფულის დახარჯვისთვის.
Ფრთხილად. და, თუ შესაძლებელია, შეცდეთ სიფრთხილით, შემოიხვიეთ ქამარი და დახარჯეთ ცოტა ნაკლები, ვიდრე დაგეგმილი იყო მომდევნო ორი წლის განმავლობაში.
ასე აფრთხილებს ბილ ბენგენი, ფინანსური მრჩეველი, რომელსაც ათწლეულების წინ ე.წ. „4%-იანი წესის“ (სინამდვილეში 4.7%-ის წესის) აღმოჩენა ეკისრებოდა.
წლევანდელი საფონდო ბირჟის ვარდნა, ობლიგაციების ბაზარზე უპრეცედენტო კრახი და მზარდი ინფლაცია საფრთხეს უქმნის ახალ პენსიონერებს ისე, როგორც აქამდე არ უნახავთ, ამბობს ის.
„1 წლის 2022 იანვრის პენსიონერი პენსიაზე გადის იმ პირობებში, რომლებსაც არ აქვთ გარკვეული პრეცედენტი ისტორიულ ჩანაწერებში, რომლებიც მე გამოვიყენე ჩემი კვლევისთვის“, განუცხადა ბენგენმა MarketWatch-ს. თუ ინფლაციის ბოლო მატება არ იქნება კონტროლირებადი, ამბობს ის, „შეიძლება ისტორიის შედგენას მოწმენი გავხდეთ და „უსაფრთხო“ გატანის მაჩვენებლის პირველი კლება 50 წელზე მეტი ხნის განმავლობაში“.
მისი რჩევა: თუ შესაძლებელია, ამ დროისთვის ამოიღეთ ცოტა ნაკლები თქვენი საპენსიო ანგარიშიდან - ყოველ შემთხვევაში, სანამ არ მივიღებთ უფრო მკაფიო სურათს, თუ საით მიდის აქციები, ობლიგაციები და ინფლაცია.
მე დავუკავშირდი ბენგენს, როდესაც ფედერალურმა რეზერვმა საპროცენტო განაკვეთები სამი მეოთხედი პუნქტით გაზარდა, რათა შეეცადოს ინფლაციის შეკავება, რომელიც მაისში გაიზარდა წლიურ დონემდე 8.6%.
ბენგენი არის 1994 წლის ცნობილი ნაშრომის ავტორი, რომელმაც შექმნა ან აღმოაჩინა ე.წ. 4%-ის წესი. ეს იყო პრინციპი, რომ დივერსიფიცირებული პორტფელის მქონე ახალ პენსიონერს უნდა შეეძლოს თავისი დანაზოგის გახანგრძლივება კიდევ 30 წლის განმავლობაში, თუ ისინი დაიწყებენ 4% ან ნაკლების ამოღებას პირველ წელს და შემდეგ გაზრდის თანხას ყოველწლიურად ინფლაციის შესაბამისად. . Bengen-ის გამოთვლები ეფუძნებოდა აშშ-ს აქციების, ობლიგაციების და ინფლაციის ეფექტურობას 30-იანი წლებიდან 1920 წლის განმავლობაში.
(მისი გამოთვლები ეყრდნობოდა აშშ-ს 55% აქციების და 45% აშშ-ს ობლიგაციების პორტფელს. ნაშრომის დაწერის დღიდან მან გაზარდა უსაფრთხო საწყისი გატანის ზღვარი 4.7%-მდე).
ბოლო დრომდე, ამბობს ის, პენსიონერები, რომლებიც ყველაზე უარესად მიიღეს, იყვნენ ისინი, ვინც პენსიაზე გავიდა 1968 წლის ოქტომბერში. „ამ დრომდე, პენსიაზე გასული პირი 1968 წელს წარმოადგენდა „უარეს შემთხვევის“ სცენარს“, ამბობს ბენგენი. ”მათ წინაშე დგანან საფონდო ბირჟის მაღალი შეფასება… და მუდმივი მაღალი ინფლაცია პენსიაზე გასვლის პირველ წლებში.” ეს იყო ინფლაცია, რომელიც იყო ნამდვილი მკვლელი, ამბობს ის. სამომხმარებლო ფასები სამჯერ გაიზარდა 1967-1982 წლებში, როდესაც Fed-ის თავმჯდომარემ პოლ ვოლკერმა საბოლოოდ დააკონტროლა ინფლაცია.
მაისის 8.6%-იანმა ოფიციალურმა ინფლაციამ შოკში ჩააგდო საფონდო და ობლიგაციების ბაზრები და შეაჩერა ფედერალური სარეზერვო განაკვეთის პირველი სამი მეოთხედი პუნქტის ზრდა 1994 წლიდან. სამომხმარებლო ფასები წლის დასაწყისიდან გაიზარდა წლიური 10%-ით, ოფიციალური მონაცემებით, ხოლო აპრილიდან მაისამდე ფასები გაიზარდა წლიური 12%-ზე მეტით.
„ბევრი რამ არის დამოკიდებული იმაზე, თუ რამდენად სწრაფად დაემორჩილება ინფლაცია გამკაცრებულ მონეტარული პირობებს, რომლებიც დაწესებულია ცენტრალური ბანკების მიერ“, - ამბობს ბენგენი. „თუ ინფლაცია ერთ-ორ წელიწადში შემცირდება, შეიძლება 4.7%-იანი წესი იმოქმედოს... სამწუხაროდ, დანამდვილებით ბევრი წელი არ გვეცოდინება. თუმცა, მე ვურჩევ, რომ ახალმა პენსიონერებმა დაფარონ თავიანთი ფსონები და გაიტანონ ოდნავ დაბალ დონეზე - შესაძლოა 4.5%-მდე - სანამ გარკვეულ სიცხადეს არ მივაღწევთ.
ბენგენი ამბობს, რომ დღევანდელი პენსიონერები აწყდებიან რამდენიმე პრობლემას, რაც კიდევ უფრო რთულია, ვიდრე 1968 წლის თაობა. როგორც აშშ-ს მსხვილი კომპანიების აქციები, ასევე აშშ-ს ობლიგაციები დაიწყო ამ წელს ბევრად უფრო ძვირად, ვიდრე 1968 წელს. (საორიენტაციო აშშ 10 წლიანი სახაზინო შემოსავალი 3.5%-ს შეადგენს, ვიდრე დეკემბერში 1.5%-ს. 1968 წლის ბოლოს მან შემოსავალი დაახლოებით 5.5%-ს შეადგენდა).
არ ახსენებს, მაგრამ სხვა განსხვავებაა. 1960-იანი წლების ბოლოს ბევრი მუშაკი პენსიაზე გავიდა განსაზღვრული შეღავათებით ან კომპანიის საბოლოო ხელფასის საპენსიო გეგმებით, რომლებიც გარანტირებული იყო მათთვის შემოსავლის უვადოდ გადახდაზე.
დღეს უმეტესობას უწევს გადარჩენა მათი 401(k), რომელიც ახლახან დაეცა 15%-ით, ისევე როგორც სოციალური უზრუნველყოფა, რომლის შემცირებაც კონგრესში სურთ.
წყარო: https://www.marketwatch.com/story/why-retiring-this-year-could-be-a-worst-case-scenario-11655488295?siteid=yhoof2&yptr=yahoo